Przewodnik po opcjach

Terminem wygaśnięcia kontraktu opcji jest data i godzina, kiedy staje się ono nieważne.

Wartość zewnętrzna jest różnicą między ceną rynkową opcji a jej wartością wewnętrzną.

Dalszą opcją w handlu spreadu jest opcja z dłuższym czasem do wygaśnięcia.

Fugit to ilość czasu, którą zdaniem inwestora pozostało, do momentu, gdy skorzystanie z opcji wcześniej nie byłoby już korzystne.

Pakiet futures jest rodzajem zlecenia futures, które umożliwia inwestorowi zakup kontraktów futures w okresach kwartalnych od jednego do dziesięciu lat.

Zabezpieczenie neutralne względem gamma jest techniką zarządzania ryzykiem opcji, dzięki czemu całkowita wartość gamma pozycji jest bliska zeru.

Opcja złota daje inwestorowi prawo, ale nie obowiązek, kupowania lub sprzedawania złota w przyszłym terminie po ustalonej cenie.

Dawca lub wystawca jest sprzedawcą opcji kupna lub sprzedaży, który pobiera składki, za które opcje są sprzedawane. Termin może również odnosić się do twórcy trustu.

Put Greenspan był strategią handlową popularną w latach 90. i 2000. w wyniku pewnych polityk wdrożonych przez prezesa Rezerwy Federalnej Alana Greenspana w tym czasie.

Spread gut jest strategią opcyjną stworzoną przez kupno lub sprzedaż gotówki umieszczonej w tym samym czasie, co rozmowa gotówkowa.

Indeks wypłat Herrick śledzi cenę, wolumen i otwarte zainteresowanie w celu zidentyfikowania potencjalnych trendów i zmian w kontraktach futures i opcjach.

Spread poziomy jest równoczesną długą i krótką pozycją pochodną dla tego samego instrumentu bazowego i ceny wykonania, ale z innym terminem wygaśnięcia.

Model Hull-White służy do wyceny instrumentów pochodnych przy założeniu, że krótkie stawki mają rozkład normalny i powracają do średniej.

Opcja niepłynna to kontrakt, którego nie można szybko sprzedać za gotówkę po dominującej cenie rynkowej. Opcje niepłynne mają bardzo niskie lub żadne otwarte zainteresowanie.

Opcja indeksu jest pochodnym instrumentem finansowym, który daje posiadaczowi prawo, ale nie obowiązek, zakupu lub sprzedaży wartości indeksu bazowego.

Instrument pochodny na stopę procentową, w przypadku którego posiadacz ma prawo do otrzymania płatności odsetek na podstawie zmiennej stopy procentowej, a następnie płaci stałą stopę procentową.

Opcja stopy procentowej jest pochodnym instrumentem finansowym, który umożliwia posiadaczowi zabezpieczenie lub spekulację zmianami stóp procentowych w różnych terminach zapadalności.

Międzynarodowa Giełda Papierów Wartościowych (ISE) to elektroniczna giełda opcji uruchomiona w 2000 r. Giełda zapewnia inwestorom większą płynność.

Wartość wewnętrzna jest postrzeganą lub obliczaną wartością składnika aktywów, inwestycji lub spółki i jest wykorzystywana w fundamentalnej analizie i na rynkach opcji.

Motywacyjna opcja na akcje (ISO) to świadczenie pracownicze, które daje prawo do zakupu akcji ze zniżką z dodatkowym efektem ulgi podatkowej od zysku.

iTraxx LevX to zestaw dwóch zbywalnych indeksów, które przechowują swapy ryzyka kredytowego (CDS) reprezentujące zróżnicowany koszyk 35 europejskich firm.

Opcja „knock-out” ma wbudowany mechanizm, który wygasa bezwartościowo, jeśli instrument bazowy osiągnie określony poziom cen.

Lambda to stosunek procentowej zmiany ceny kontraktu opcyjnego do procentowej zmiany zmienności opcji.

Długoterminowe kapitałowe papiery wartościowe (LEAPS) to kontrakty opcyjne z datami wygaśnięcia dłuższymi niż jeden rok.

Noga jest jednym ze składników strategii handlu instrumentami pochodnymi, w której inwestor łączy wiele kontraktów opcyjnych lub wiele kontraktów futures.

Zapisywanie w toku odnosi się do wprowadzania wielu pojedynczych pozycji, które łączą się, tworząc ogólną pozycję, i jest często stosowane w handlu opcjami.

Odłączenie odnosi się do jednej strony złożonej transakcji opcyjnej, co oznacza zamknięcie lub wycofanie jednej odnogi pozycji pochodnej.

Opcja niskiej ceny wykonania (LEPO) to opcja kupna w stylu europejskim z ceną wykonania jednego centa, która naśladuje kontrakt futures.

Notowana na giełdzie opcja jest instrumentem pochodnym będącym przedmiotem obrotu na zarejestrowanej giełdzie ze znormalizowanymi cenami wykonania, datami wygaśnięcia, rozliczeniami i rozliczeniami.

Lokalna zmienność (LV) jest miarą zmienności stosowaną w analizie ilościowej, która zapewnia bardziej kompleksowy obraz ryzyka przy opcjach wyceny.

Długa podstawa to praktyka kupowania towaru, a następnie zabezpieczania tej pozycji poprzez sprzedaż kontraktów terminowych na posiadany towar.

Długa noga jest częścią strategii spreadu lub kombinacji, która polega na zajmowaniu dwóch pozycji jednocześnie w celu wygenerowania zysku.

Długa galaretka to strategia opcji, która ma na celu czerpanie zysków z rozłożonej w czasie wartości poprzez sprzedaż i zakup dwóch opcji kupna i dwóch opcji sprzedaży, z różnymi datami wygaśnięcia.

Syntetyczny put to strategia opcji, która łączy krótką pozycję akcji z opcją długiego kupna dla tego samego akcji, aby naśladować opcję długiej sprzedaży.

Opcja retrospekcji umożliwia posiadaczowi wykonanie opcji po najkorzystniejszej cenie instrumentu bazowego przez cały okres obowiązywania opcji.

Maksymalny ból to cena, po której największa liczba opcji (wyrażona w dolarach) wygasa bezwartościowo.

Mini-Dow to rodzaj opcji, dla której aktywami bazowymi są kontrakty terminowe E-Mini Dow. Kontrakty terminowe E-mini-Dow są warte 5 USD pomnożone przez DJIA.

Moneyness to opis instrumentu pochodnego, który wiąże jego cenę wykonania z ceną instrumentu bazowego.

Początkowo sprzedawane przez Société Générale, opcje pasm górskich to taktyka handlowa łącząca cechy opcji zasięgu, tęczy i koszyka.

Opcja wielu indeksów to opcja lepszej wydajności, w której wypłata opiera się na względnej wydajności dwóch indeksów lub innych aktywów.