Jakie są zasady opodatkowania inwestorów obligacji?
Każdego roku obligatariusze rytualnie wypełniają formularz podatkowy IRS 1099-INT, aby zgłosić swój roczny dochód z odsetek. Choć na pierwszy rzut oka dokument ten zawiera proste wytyczne dotyczące deklarowania podatku od dochodów generowanych z podanych stóp procentowych, często istnieją złożone czynniki, które inwestorzy o stałym dochodzie muszą wziąć pod uwagę. W tym artykule opisano dokładniejsze zasady opodatkowania obligacji w przypadku obligacji rządowych, korporacyjnych i komunalnych.
Przepisy podatkowe dla inwestorów obligacji
Obligacje rządowe
Odsetki od bonów skarbowych, banknotów, obligacji i papierów wartościowych agencji rządowych USA podlegają opodatkowaniu tylko na poziomie federalnym. Niektóre papiery wartościowe agencji, takie jak Ginnie Mae - National National Mortgage Association (GNMA), podlegają również opodatkowaniu tylko na poziomie federalnym.
Opodatkowanie obligacji o zerowym kuponie
Chociaż nie mają określonej stopy kuponu, inwestorzy o zerowym kuponie muszą co roku zgłaszać proporcjonalną część odsetek jako dochód, nawet jeśli odsetki nie zostały wypłacone. Obligacje zerokuponowe są emitowane przez rządy z dyskontem i zapadają według wartości nominalnej, przy czym kwota spreadu jest równo dzielona między liczbę lat do terminu zapadalności. W związku z tym są opodatkowane jako odsetki, tak jak każda inna oryginalna obligacja dyskontowa.
Kluczowe dania na wynos
- Odsetki uzyskane od inwestycji o stałym dochodzie, takich jak obligacje i banknoty, często podlegają opodatkowaniu podatkiem dochodowym. Istnieją różne zasady opodatkowania obligacji rządowych, korporacyjnych i komunalnych. Podczas gdy formularz podatkowy IRS 1099-INT oferuje posiadaczom obligacji proste wytyczne dotyczące deklarowania podatku od dochodu generowanego z przy podanej stopie procentowej inwestorzy o stałym dochodzie często mają do czynienia ze złożonymi czynnikami.
Obligacje oszczędnościowe
Obligacje oszczędnościowe są emitowane przez rządy do publicznej wiadomości i są uważane za bezpieczne instrumenty inwestycyjne z wieloma korzyściami. Obligacje oszczędnościowe serii E i EE są również wolne od podatków państwowych i lokalnych, jednak ich dochód z odsetek może być odroczony do terminu wymagalności. Obligacje serii H i HH płacą odsetki podlegające opodatkowaniu co pół roku do terminu wymagalności, natomiast obligacje serii I płacą również odsetki podlegające opodatkowaniu, które również mogą zostać odroczone. Odsetki od obligacji serii E i I mogą być również wyłączone z dochodu, jeżeli wpływy te zostaną wykorzystane na pokrycie kosztów szkolnictwa wyższego.
Obligacje komunalne
Obligacje komunalne są często preferowane przez inwestorów o wysokich dochodach, którzy chcą zmniejszyć dochód z inwestycji podlegający opodatkowaniu. Odsetki od tych obligacji są wolne od podatku na poziomie federalnym, stanowym i lokalnym, o ile inwestorzy mieszkają w tym samym stanie lub gminie co emitenci. Jednak ci, którzy kupują obligacje komunalne na rynku wtórnym, a następnie sprzedają je, mogą być opodatkowani według zwykłych długoterminowych lub krótkoterminowych stóp zysków kapitałowych od wszelkich poniesionych zysków. Obligacje komunalne płacą proporcjonalnie niższą stopę niż inne obligacje, ze względu na ich status zwolnienia z podatku.
Obligacje przedsiębiorstw
Uznane za najprostszy rodzaj obligacji, z perspektywy podatkowej, obligacje korporacyjne podlegają całkowitemu opodatkowaniu na wszystkich poziomach. Ponieważ obligacje te zazwyczaj wiążą się z najwyższym poziomem ryzyka niewykonania zobowiązania, płacą również najwyższe stopy procentowe spośród wszystkich głównych kategorii obligacji. Dlatego inwestorzy, którzy posiadają 100 obligacji korporacyjnych o wartości nominalnej 1 000 USD, z których każda płaci 7% rocznie, mogą spodziewać się otrzymania 7 000 USD odsetek podlegających opodatkowaniu każdego roku.
Zyski kapitałowe
Niezależnie od rodzaju sprzedawanych obligacji, każda emisja długu będąca przedmiotem obrotu na rynku wtórnym spowoduje zwiększenie lub stratę kapitału, w zależności od ceny, po której obligacje zostały kupione i sprzedane. Obejmuje to kwestie rządowe i komunalne, a także zadłużenie przedsiębiorstw. Zyski i straty z transakcji na obligacjach są wykazywane w taki sam sposób, jak inne papiery wartościowe, takie jak akcje lub fundusze wspólnego inwestowania, do celów zysków kapitałowych.
Amortyzacja obligacji premium
Jak omówiono, kiedy obligacja jest emitowana z dyskontem, proporcjonalna część dyskonta jest raportowana przez podatnika jako dochód, co roku do terminu wymagalności. Gdy obligacje są kupowane z premią (większą niż 1000 USD za obligację), proporcjonalna część kwoty powyżej wartości nominalnej może być odliczana co roku, na zeznaniu podatkowym nabywcy. Na przykład, jeśli inwestor kupi 100 obligacji za 118 000 USD i będzie je utrzymywał przez 18 lat, dopóki nie dojrzeją, może odliczyć 1000 USD rocznie do terminu zapadalności. Inwestor ten miałby również możliwość odliczenia każdego roku i po prostu zadeklarowania straty kapitałowej w momencie wykupu obligacji w terminie wymagalności lub sprzedaży ich za stratę.
Inwestorzy nie muszą jednak amortyzować składek w roku, w którym kupią obligację, ponieważ mogą zacząć to robić w dowolnym roku podatkowym. Należy jednak pamiętać, że inwestorzy, którzy zdecydują się na amortyzację premii za jedną obligację, muszą również amortyzować premię za wszystkie inne podobne obligacje, zarówno na ten rok, jak i na kolejne lata. Ponadto inwestorzy amortyzujący premię z obligacji muszą obniżyć podstawę kosztową swoich pozycji o równoważne kwoty.
Dolna linia
Jeśli dochód z obligacji podlegających opodatkowaniu jest głównym składnikiem rocznych podatków, rozważ zatrudnienie certyfikowanego księgowego, który pomoże Ci w rocznych strategiach planowania podatkowego. (W celu zapoznania się z tym tematem zobacz „Jak opodatkowane są obligacje oszczędnościowe?”)
