Regionalne akcje bankowe zyskały zainteresowanie inwestorów w tym tygodniu po tym, jak Rada Rezerwy Federalnej zatwierdziła aplikację FITB (Trzecia Trzecia Bancorp) w celu nabycia MB Financial, Inc. (MBFI) z Chicago w ramach transakcji o wartości 4, 7 mld USD. Przejęcie, po zakończeniu, buduje pozycję Piątej Trzeciej na rynku chicagowskim.
„Od samego początku postrzegaliśmy MB Financial jako wyjątkowego partnera w naszych staraniach o zwiększenie skali na tym strategicznie ważnym rynku”, powiedział piąty trzeci dyrektor generalny Greg Carmichael w komunikacie prasowym na podstawie zgłoszenia SEC.
Zatwierdzenie piątej trzeciej transakcji następuje zaledwie miesiąc po tym, jak SunTrust Banks, Inc. (STI) i BB&T Corporation (BBT), dwa wybitne banki regionalne na południu, ogłosiły połączenie o wartości 66 miliardów dolarów - umowę, która stworzy szósty co do wielkości bank w Stanach Zjednoczonych. Analitycy uznają wycofanie przepisów bankowych, ponieważ katalizator napędza wzrost fuzji i przejęć (M&A) w tym sektorze.
„Nowe rozporządzenie dzieli banki na pięć różnych kategorii według ich poziomu aktywów, a regionalne banki aktywów o wartości od 100 do 250 miliardów dolarów mają mniej surowe przepisy niż większe banki z, powiedzmy, ponad 700 miliardami dolarów”, Mark Tepper, prezes i CEO Strategic Wealth Partners, powiedział programowi CNBC Trading Nation.
Z technicznego punktu widzenia regionalne akcje bankowe wyglądają tak, jakby mogły utrzymać impet w pierwszym kwartale i przełamać mur oporu w krótkim okresie. Ci, którzy chcą zmienić handel na sektor obfitujący w fuzje i przejęcia, powinni dodać te trzy duże wagi bankowe do swojej listy obserwowanych.
Piąty trzeci Bancorp (FITB)
Fifth Third Bancorp z siedzibą w Cincinnati zapewnia różnorodne usługi finansowe za pośrednictwem swoich segmentów biznesowych. Należą do nich bankowość komercyjna, oddziałowa, pożyczki konsumenckie oraz zarządzanie majątkiem i aktywami. 1.121 centrów bankowych z pełnym zakresem usług banku regionalnego działa głównie we wszystkich stanach środkowo-zachodnich.
Piąty trzeci Bancorp osiągnął najwyższy poziom oczekiwań analityków w czwartym kwartale, podając zysk na akcję (EPS) w wysokości 69 centów w tym okresie. Firma stwierdziła, że korzystny wzrost relacji i poprawa odporności bilansowej stanowiły podstawę wzrostu w tym okresie. Wspomniał także, że trwające wysiłki na rzecz integracji MB Financial i jasno określony zestaw strategicznych priorytetów na przyszłość powinny pozwolić bankowi na osiągnięcie długoterminowych celów finansowych. Handlując po cenie 28, 41 USD z kapitalizacją rynkową 18, 43 miliarda USD i oferując atrakcyjną stopę zwrotu 3, 31%, akcje wzrosły o 20, 74% rok do roku (YTD), przewyższając S&P 500 o prawie 9% na dzień 15 marca 2019 roku.
Tabela piątej trzeciej pokazuje odwrotny wzór głowy i ramion tworzący się w ciągu ostatnich pięciu miesięcy. Przez cały tydzień akcje przekonywująco przekraczały dekolt i najniższą 200-dniową średnią ruchomą (SMA), gdy inwestorzy kibicowali zatwierdzeniu przejęcia przez bank. Handlowcy, którzy kupią pakiet Breakout, powinni złożyć zamówienie stop-loss poniżej huśtawki w tym miesiącu i poszukać ceny na testowanie luki od 21 maja 2018 r. Na poziomie 30, 95 USD - jak na ironię, luka wynikała z ogłoszenia fuzji.
The PNC Financial Services Group, Inc. (PNC)
Z kapitalizacją rynkową 58, 79 mld USD, PNC Financial Services Group, Inc. (PNC) oferuje swoim klientom szereg usług finansowych, w tym bankowość detaliczną i korporacyjną, zarządzanie aktywami, a także bankowość hipoteczną na nieruchomościach mieszkalnych. Bank regionalny z siedzibą w Pittsburghu prowadzi sieć około 2500 oddziałów i ponad 9000 bankomatów w 19 stanach i Dystrykcie Kolumbii. Pomimo brakujących przez analityków prognoz najwyższych i najniższych wyników w czwartym kwartale, PNC Financial ma dobrą pozycję do korzystania ze zwiększonych marż, lepszego środowiska kredytowego i zróżnicowanego zestawu dochodów. Według stanu na 15 marca 2019 r. Akcje emitują dywidendę w wysokości 3, 02%, a zwrot z inwestycji w wysokości 11, 67%.
Po spadnięciu o 22% z wysokiego do niskiego w grudniu, cena akcji PNC Financial odzyskała się wyjątkowo dobrze w styczniu - odzyskując mniej więcej połowę tych strat. Cena akcji spędziła w lutym konsolidację i znów zaczęła rosnąć na początku marca. Kolejną główną przeszkodą byków jest przełamanie się oporu na poziomie 131 USD, gdzie cena może znaleźć powody z długoterminowej linii trendu spadkowego i 200-dniowego SMA. Jeśli zapasy przesuną się powyżej tego obszaru, spodziewaj się przesunięcia na następny poziom znacznego oporu na 137, 50 USD. Ci, którzy grają w ucieczkę, mogą wyśledzić polecenie zatrzymania kilka świeczników poniżej wejścia, aby jechać jak najszybciej.
KeyCorp (KEY)
KeyCorp (KEY) zajmuje się bankowością detaliczną i komercyjną, koncentrując się na klientach komercyjnych ze średniego rynku poprzez hybrydowy model społeczności / banku korporacyjnego. Chociaż bank z siedzibą w Cleveland działa w 16 stanach, rynki w Ohio i Nowym Jorku napędzają lwią część jego przychodów. KeyCorp opublikował EPS skorygowany o czwarty kwartał w wysokości 48 centów, pokonując prognozę 47 centów na ulicy. Poprawa wyniku odsetkowego i redukcja wydatków przyczyniły się do wzrostu dochodów w tym okresie. Bank na środkowym zachodzie handluje z 10, 2-krotnym zyskiem, mniejszym niż średnia w branży 12, 6. Kapitalizacja rynkowa akcji KeyCorp wynosi 17, 57 mld USD i jest wyższa o 19, 01% w porównaniu z 15 marca 2019 r. Inwestorzy otrzymują kuszącą 4, 07% dywidendę.
Cena akcji KeyCorp wydaje się tworzyć odwrotny wzór głowy i ramion, a prawe ramię kończy się w tym tygodniu. Handlowcy mogą albo rozerwać początkowy dekolt wzoru i siedmiomiesięczną linię trendu za 17, 50 USD, albo poczekać, aż cena opuści obszar oporu i kupić pierwszy wycofanie. Pomyśl o złożeniu zamówienia na zysk blisko 21 USD - w pobliżu huśtawki z ostatniego lata.
StockCharts.com
