Data waluty jest datą przyszłą używaną do określania wartości produktu, która zmienia się w cenie. Zazwyczaj przy ustalaniu płatności produktów finansowych i rachunków używa się dat waluty, w których istnieje możliwość rozbieżności z powodu różnic w czasie wyceny. Takie produkty finansowe obejmują kontrakty walutowe typu forward, kontrakty opcyjne oraz odsetki płatne lub należne na rachunkach osobistych.
Data waluty jest również określana jako „valuta”.
Data waluty w bankowości
Kiedy odbiorca przedstawia bankowi czek, bank uznaje konto odbiorcy. Może to jednak potrwać kilka dni, zanim bank otrzyma środki z banku płatnika, zakładając, że płatnik i odbiorca mają konta w różnych instytucjach finansowych. Jeśli odbiorca ma natychmiastowy dostęp do środków, bank otrzymujący ponosi ryzyko zarejestrowania ujemnego przepływu środków pieniężnych. Aby uniknąć tego ryzyka, bank oszacuje dzień, w którym otrzyma pieniądze od instytucji płatniczej, i utrzyma środki na rachunku odbiorcy do przewidywanego dnia otrzymania. W efekcie bank zaksięguje kwotę wpłaty na kilka dni, po których odbiorca będzie mógł wykorzystać środki. Data uwolnienia funduszy jest określana jako data waluty.
Podobnie, gdy przelew jest dokonywany z konta w jednym banku na rachunek w innym banku, datą waluty jest dzień, w którym drut przychodzący staje się dostępny dla banku odbierającego i jego klienta.
Data waluty w obrocie
Jeżeli istnieje możliwość wystąpienia rozbieżności ze względu na różnice w czasie wyceny aktywów, stosuje się datę waluty. W handlu Forex za datę dostawy uważa się datę dostawy, w której kontrahenci transakcji wyrażają zgodę na wypełnienie swoich zobowiązań poprzez dokonywanie płatności i przeniesienie własności. Z powodu różnic w strefach czasowych i opóźnień w przetwarzaniu bankowym data waluty dla transakcji spot w walutach obcych jest zwykle ustalana dwa dni po uzgodnieniu transakcji. Datą waluty jest dzień handlu walutami, a nie dzień, w którym handlowcy wyrażają zgodę na kurs wymiany.
Data waluty jest również wykorzystywana na rynku obligacji do obliczania naliczonych odsetek od obligacji. Obliczanie naliczonych odsetek uwzględnia trzy kluczowe daty - datę transakcji, datę rozliczenia i datę waluty. Data transakcji jest datą wykonania transakcji. Data rozliczenia to data zakończenia transakcji. Data waluty jest zwykle, ale nie zawsze, datą rozliczenia. Data rozliczenia może przypadać tylko w dniu roboczym - jeśli obligacja była przedmiotem obrotu w piątek (data transakcji), transakcja zostanie uznana za zakończoną w poniedziałek, a nie w sobotę. Data waluty może przypadać w dowolnym dniu, jak widać przy obliczaniu naliczonych odsetek, które są uwzględniane każdego dnia danego miesiąca.
Data waluty jest również używana przy ocenie obligacji kuponowych, które dokonują półrocznych płatności odsetkowych. Na przykład w przypadku obligacji oszczędnościowych odsetki są naliczane co pół roku, więc data waluty przypada co sześć miesięcy. Eliminuje to wszelką niepewność dla inwestorów, ponieważ ich obliczenia płatności odsetek będą takie same jak w przypadku rządów.
