Co to jest regulowana spółka inwestycyjna (RIC)
Zarejestrowaną spółką inwestycyjną (RIC) może być jeden z kilku podmiotów inwestycyjnych. Na przykład może przybierać formę funduszu wspólnego inwestowania lub funduszu giełdowego (ETF), funduszu inwestycyjnego nieruchomości (REIT) lub funduszu inwestycji jednostkowych (UIT). Niezależnie od tego, co zakłada RIC, struktura musi zostać uznana przez Internal Revenue Service (IRS) za kwalifikującą się do opodatkowania zysków kapitałowych, dywidend lub odsetek uzyskanych dla indywidualnych inwestorów.
Zarejestrowana spółka inwestycyjna kwalifikuje się do przekazywania dochodu zgodnie z rozporządzeniem M IRS, a szczegółowe przepisy dotyczące kwalifikowania się jako RIC są określone w kodeksie USA, tytuł 26, sekcje 851–855, 860 i 4982.
Podstawy regulowanej spółki inwestycyjnej (RIC)
Celem wykorzystania dochodu przejściowego lub przepływowego jest uniknięcie scenariusza podwójnego opodatkowania, co miałoby miejsce, gdyby zarówno spółka inwestycyjna, jak i jej inwestorzy płacili podatek od dochodów i zysków generowanych przez spółkę. Pojęcie dochodu przekazywanego jest również nazywane teorią przewodnią, ponieważ firma inwestycyjna działa jako kanał przekazywania zysków kapitałowych, dywidend i odsetek poszczególnym akcjonariuszom.
Regulowane spółki inwestycyjne nie płacą podatków od swoich zysków.
Bez regulowanej ulgi dla spółki inwestycyjnej zarówno firma inwestycyjna, jak i jej inwestorzy musieliby płacić podatki od zysków kapitałowych lub zysków spółki. Dzięki dochodom przejściowym firma nie jest zobowiązana do płacenia podatku dochodowego od osób prawnych od zysków przeniesionych na akcjonariuszy. Jedyny podatek dochodowy nałożony jest na indywidualnych akcjonariuszy.
Wymagania do zakwalifikowania się jako RIC
Aby zostać zakwalifikowaną jako regulowana spółka inwestycyjna, firma musi spełniać określone wymagania.
- Występuje jako korporacja lub inny podmiot, który zwykle ocenia podatki jako korporacja. Zarejestrowany jako spółka inwestycyjna w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC). Wybrany jako RIC na podstawie Ustawy o spółkach inwestycyjnych z 1940 r. Jako o ile jego źródło dochodu i dywersyfikacja aktywów spełnia określone wymagania.
Ponadto RIC musi czerpać co najmniej 90% swoich dochodów z zysków kapitałowych, odsetek lub dywidend uzyskanych z inwestycji. Ponadto RIC musi wypłacić swoim akcjonariuszom co najmniej 90% dochodu z inwestycji netto w formie odsetek, dywidend lub zysków kapitałowych. Jeżeli RIC nie rozdzieli tej części dochodu, IRS może podlegać podatkowi akcyzowemu.
Wreszcie, aby kwalifikować się jako regulowana spółka inwestycyjna, co najmniej 50% aktywów ogółem spółki musi mieć formę gotówki, ekwiwalentów środków pieniężnych lub papierów wartościowych. Nie więcej niż 25% łącznych aktywów spółki może być inwestowane w papiery wartościowe jednego emitenta, chyba że inwestycje są papierami rządowymi lub papierami wartościowymi innych RIC.
Kluczowe dania na wynos
- Regulowaną spółką inwestycyjną może być każdy rodzaj jednostki inwestycyjnej, w tym fundusze wspólnego inwestowania, fundusze ETF i REITS. RIC musi uzyskiwać co najmniej 90% swoich dochodów z zysków kapitałowych, odsetek lub dywidend uzyskanych z inwestycji. Aby się zakwalifikować, co najmniej 50 % aktywów ogółem firmy musi mieć formę gotówki, ekwiwalentów środków pieniężnych lub papierów wartościowych. Prezydent Obama podpisał ustawę z 2010 r. O modernizacji regulowanych spółek inwestycyjnych z 22 grudnia 2010 r.
Przykład świata rzeczywistego
Prezydent Obama podpisał ustawę z 2010 r. O modernizacji regulowanych spółek inwestycyjnych z 22 grudnia 2010 r. Wprowadził zmiany w przepisach dotyczących opodatkowania regulowanych spółek inwestycyjnych, w tym funduszy inwestycyjnych typu otwartego, funduszy zamkniętych oraz większość funduszy w obrocie giełdowym. Ostatnią aktualizacją zasad regulujących RIC była ustawa o reformie podatkowej z 1986 r.
Główną przyczyną ustawy o modernizacji RIC z 2010 r. Były ogromne zmiany w branży funduszy inwestycyjnych w ciągu 25 lat w latach 1986–2010. Ponadto wiele przepisów podatkowych mających zastosowanie do RIC stało się nieaktualne, spowodowało obciążenia administracyjne lub spowodowało niepewność.
