Inwestowanie w sektor małych spółek może stanowić znaczącą szansę na wzrost. Spółki o małej kapitalizacji mają stosunkowo niewielką kapitalizację rynkową lub wartość rynkową nierozstrzygniętych udziałów w wysokości od 300 milionów do 2 miliardów dolarów. Firmy te mają więcej miejsca na zwiększenie przychodów w porównaniu do spółek o dużej kapitalizacji, które często są bliskie maksymalnego potencjału wzrostu. Fundusze inwestycyjne o indeksie małej kapitalizacji mogą zwiększać zdywersyfikowaną ekspozycję na akcje sektora, ale mogą być również bardziej niestabilne niż indeksy o dużej kapitalizacji.
Niektóre wysoko oceniane małe fundusze inwestycyjne o małej kapitalizacji obejmują Vanguard Small-Cap Index Fund (NAESX), Fidelity Small-Cap Enhanced Index Fund (FCPEX), ValueLine Small-Cap Opportunities Fund (VLEOX), Fidelity Small-Cap Index Fund (FSSPX) i Vanguard Small-Cap Growth Index Fund (VISGX). Informacje tutaj zawarte są aktualne na dzień 10 października 2018 r.
Vanguard Small-Cap Index Fund
Fundusz indeksowy Vanguard Small-Cap zapewnia szeroką ekspozycję w całym sektorze małych spółek amerykańskiego rynku akcji. Fundusz śledzi indeks CRSP US Small-Cap jako swój punkt odniesienia. Fundusz zawiera 1 413 akcji o wartości aktywów netto 97, 60 mld USD. Mediana kapitalizacji rynkowej spółek funduszu wynosi 4, 5 mld USD.
10 największych pakietów stanowi 3, 10% całkowitych aktywów funduszu. Największym holdingiem jest WellCare Health Plans Inc., a następnie GrubHub Inc. Udziały w sektorze finansowym mają największą wagę (24, 70%), a następnie w sektorze przemysłowym - 19, 50%. Sektor usług konsumenckich ma trzeci co do wielkości przydział w wysokości 12, 80%.
Wielu inwestorów przyciąga fundusze Vanguard ze względu na niskie wskaźniki kosztów, a fundusz ten nie jest wyjątkiem, z konkurencyjnym stosunkiem kosztów wynoszącym 0, 17%.
Fidelity Small-Cap Enhanced Index Fund
Fundusz Fidelity Small-Cap Enhanced Index Fund dąży do wzrostu wartości kapitału, inwestując co najmniej 80% swoich aktywów w akcje zawarte w indeksie Russell 2000, który jest indeksem ważonym kapitalizacją rynku, który śledzi spółki o małej kapitalizacji. Fundusz korzysta z analizy ilościowej, aby wybrać akcje o potencjale przewyższającym Russell 2000.
Fundusz ma aktywa w wysokości 811, 64 mln USD, a wskaźnik kosztów wynosi 0, 64%. Fundusz Fidelity Small-Cap Enhanced Index Fund jest bardziej selektywny w stosunku do akcji, które ma w swoim portfelu, niż indeks referencyjny, więc ma tylko 481 pakietów. 10 największych pakietów stanowi 6, 78% całego portfela. Największy przydział sektora przypada na technologie informacyjne o wadze 16, 66%, a sektor opieki zdrowotnej znajduje się tuż za 16, 56%.
ValueLine Small-Cap Opportunities Fund
Fundusz ValueLine Small-Cap Opportunities Fund dąży do długoterminowego wzrostu kapitału poprzez inwestowanie co najmniej 80% swojego portfela w spółki o małej kapitalizacji. Może również inwestować w spółki o średniej kapitalizacji.
Fundusz ma aktywa netto w wysokości 476 milionów USD i relatywnie wysokie koszty w wysokości 1, 21%. Największe alokacje znajdują się w sektorze przemysłowym (33, 40%), informatycznym (19, 75%), a według uznania konsumenta - 12, 84%.
Fundusz ValueLine Small-Cap Opportunities osiągnął lepsze wyniki niż indeks Russell 2000 w okresach rocznych i pięcioletnich. Z drugiej strony fundusz ma poważne ryzyko dużego spadku na rynkach.
Fundusz indeksowy Fidelity Small-Cap
Fidelity Small-Cap Index Fund to nowy fundusz, który rozpoczął działalność w 2011 roku. Fundusz dąży do zapewnienia wyników inwestycyjnych, które odpowiadają całkowitemu zwrotowi z akcji o małej kapitalizacji w Stanach Zjednoczonych. Fundusz inwestuje co najmniej 80% swoich aktywów w akcje w indeksie Russell 2000.
Fundusz ma 6, 56 mld USD aktywów netto przy bardzo rozsądnym wskaźniku kosztów 0, 03%. Fundusz jest dobrze zdywersyfikowany, z 1963 akcjami, a 10 największych akcji posiada jedynie 2, 19% całego portfela. Największy przydział portfela w sektorze finansowym wynosi 17, 66%, a następnie opieka zdrowotna 16, 19%. Sektor technologii informatycznych zajmuje trzecie miejsce i wynosi 15, 31%.
Vanguard Small-Cap Growth Index Fund
Fundusz Vanguard Small-Cap Growth Index jest kolejną opcją, która zapewnia ekspozycję na amerykańskie akcje wzrostu o małej kapitalizacji, a jego benchmarkiem jest Spliced Small-Cap Growth Index. Fundusz, który rozpoczął działalność w 1998 r., Ma aktywa w wysokości 25, 70 mld USD, a wskaźnik kosztów wynosi 0, 19%.
Fundusz ma 651 udziałów, a mediana kapitalizacji rynkowej spółek wynosi 5, 1 mld USD. Sektory technologii i przemysłu wiążą się z największą alokacją aktywów, po 19%, a sektor opieki zdrowotnej ma kolejną największą, tj. 17, 60%, a następnie sektor finansowy 16, 40%.
