Ceny srebra spadły w tandemie z ceną bardziej efektownego złota kuzyna w minionym tygodniu, aby osiągnąć najniższy poziom od dziewięciu tygodni w poniedziałek, 5 marca, kontrakty futures na srebro COMEX na maj (QI = F) na zamknięciu po cenie 15, 06 USD wczoraj spadek o ponad 7% w porównaniu do ich najwyższego poziomu w 2019 r. (YTD) - 16, 21 USD ustalonego na 30 stycznia.
Po tym, jak przetrwały powrót apetytu na ryzyko i późniejsze odbicie na światowych rynkach akcji przez większą część stycznia i lutego, ceny metali szlachetnych ostatecznie ustąpiły trochę na przełomie ubiegłego miesiąca i na początku tego miesiąca. Chociaż prawdą jest, że niedźwiedzie mają kontrolę nad krótkoterminową akcją cenową srebra, może to się szybko zmienić, jeśli amerykański raport o ofertach pracy, zaplanowany na wydanie piątku, rozczaruje lub jeśli nie uda się zawrzeć umowy Brexit przed urlopem 29 marca „data.
Niedawny spadek wartości szarego metalu powoduje, że cena tych trzech funduszy będących przedmiotem obrotu na giełdzie srebra (ETF) znajduje się w strefie wsparcia, która oferuje kuszącą okazję handlową przed nadchodzącym miesiącem niepewności na rynkach finansowych. Przyjrzyjmy się bliżej każdemu funduszowi.
iShares Silver Trust (SLV)
Uruchomiony w 2006 r. Pasywnie zarządzany iShares Silver Trust (SLV) ma na celu śledzenie ceny srebra. Fundusz zapewnia bezpośrednią ekspozycję na metal szlachetny poprzez przechowywanie srebra kruszcowego przechowywanego w skarbcu w Londynie. Inwestorzy poszukujący waniliowego funduszu srebrnego nie powinni szukać dalej niż SLV. Ma dużą bazę aktywów o wartości prawie 5 miliardów dolarów, wąskie spready i głęboką płynność. Opłata za zarządzanie funduszem w wysokości 0, 50% jest nieznacznie wyższa niż średnia dla kategorii 0, 34%. Od 6 marca SLV spadł o 2, 55% w stosunku do roku.
50-dniowa prosta średnia ruchoma (SMA) przekroczyła ponad 200-dniowy SMA, zwany złotym krzyżem, w połowie lutego, wskazując zmianę kierunku trendu w górę. Od tego czasu cena powróciła do kluczowego obszaru wsparcia około 14 USD. Inwestorzy, którzy długo tu chodzą, powinni złożyć zamówienie stop-loss tuż poniżej wsparcia linii trendu i starać się księgować zyski w pobliżu szczytowych wahań w styczniu i lutym na poziomie 15, 25 USD - oferując doskonały stosunek ryzyka do zysku wynoszący około 1: 4. (Stop 0, 25 USD / cel zysku 1, 05 USD = 1: 4, 2).
ProShares Ultra Silver ETF (AGQ)
ProShares Ultra Silver ETF (AGQ) stara się zapewnić dwukrotność dziennej wydajności srebrnego subindeksu Bloomberg. Czyni to poprzez inwestowanie w instrumenty finansowe, takie jak umowy swapowe, kontrakty futures i kontrakty forward. Wąski spread 0, 07% i średni wolumen akcji ponad 150 000 sprawiają, że fundusz ten jest ulubionym inwestorem. Wskaźnik kosztów ETF wynoszący 0, 95% jest drogi, ale nie powinien nadmiernie wpływać na krótkoterminowe blokady. AGQ zarządza aktywami (AUM) w wysokości 211, 34 mln USD i jest niższy o prawie 7% w stosunku do poprzedniego miesiąca od 6 marca 2019 r.
Po odejściu od modelu podwójnego dna w otoczeniu rynkowym pod koniec grudnia, „ryzyko zejścia z rynku”, cena akcji AGQ sprzedawana była do tej pory przez większość 2019 r. Niedawne wycofanie się z kluczowego wsparcia między 24 a 25 USD stanowi atrakcyjny punkt wejścia dla traderów swingowych. Prawie wyprzedany odczyt wskaźnika siły względnej (RSI) daje dalsze przekonanie o odwróceniu w górę w nadchodzących sesjach handlowych. Zastanów się nad złożeniem zamówienia typu take-profit w pobliżu najwyższego poziomu w zeszłym miesiącu na 28, 59 USD, gdzie cena może napotkać na ogólny opór. Chroń kapitał handlowy, umieszczając stop nieco poniżej dekoltu z podwójnym dnem.
VelocityShares 3x Long Silver ETN (USLV)
Założony w 2011 r. VelocityShares 3x Long Silver ETN (USLV) ma na celu zapewnienie wyników inwestycyjnych, które odpowiadają trzykrotności dziennego zwrotu indeksu S&P GSCI Silver ER. Dźwignia funduszu sprawia, że nadaje się dla traderów, którzy chcą agresywnego krótkoterminowego zakładu na rosnące ceny srebra. Handlowcy powinni być świadomi, że ETF resetuje się każdego dnia, co może powodować, że długoterminowe zwroty będą odbiegać od reklamowanej dźwigni finansowej z powodu efektu łączenia. Ponad 180 000 akcji zmienia ręce dziennie, co zapewnia wystarczającą płynność na wchodzenie i wychodzenie z pozycji w razie potrzeby. Na dzień 6 marca 2019 r. USLV ma aktywa netto w wysokości 271, 31 mln USD i wykazuje stratę w wysokości YTD w wysokości 10, 73%.
Podobnie jak inne analizowane srebrne ETFy, USLV niedawno wycofało się z powrotem do strefy zakupów utworzonej na podstawie zeszłorocznej akcji cenowej i zwróciło uwagę byków ze złotym krzyżem na wykresie. Handlowcy, którzy kupują „w strefie” od 65 do 70 USD, powinni szukać powrotu do poziomu 84 USD, gdzie cena może napotkać opór z linii poziomej, która łączy kilka punktów zamachu. Ogranicz straty w transakcjach, jeśli fundusz zamknie się poniżej dolnej linii trendu strefy, ponieważ unieważnia to konfigurację.
StockCharts.com
