Uznaniowe zapasy konsumenckie tych firm, które oferują towary i usługi, które są pożądane dla konsumentów, gdy dysponują wystarczającymi środkami, były w stanie pokonać część ogólnej presji spadkowej na giełdzie pod koniec 2018 r. Podczas gdy wiele sektorów gwałtownie spadło w ostatnich tygodniach roku, w wyniku rosnących napięć handlowych, wydarzeń geopolitycznych i nie tylko, konsumenckie firmy uznaniowe były bardziej skłonne niż wielu swoich konkurentów do zauważenia przyspieszenia zakupów wakacyjnych. Rzeczywiście, wiele akcji detalicznych osiągnęło płaskowyż, a nawet odreagowało w ostatnich dniach roku dzięki zwiększonym wydatkom i podczas gdy inne nazwy w różnych sektorach znajdowały się w jednym z najgorszych okresów na koniec roku od czasu kryzysu finansowego.
Nie oznacza to jednak, że zapasy uznaniowe konsumentów w całym sektorze wypadły wyjątkowo dobrze w 2018 r. W związku ze wzrostem stóp procentowych przez Fed oraz ze sprzedażą internetową stale stanowiącą wyzwanie dla tradycyjnych sklepów detalicznych, wiele osób z tego sektora stoi w obliczu ogromnych trudności. Dla inwestorów zainteresowanych szerokim dostępem do dyskrecjonalnej przestrzeni konsumenckiej fundusze typu ETF pozostają silną opcją. Niemniej jednak niezwykle ważne jest, aby inwestorzy wybierali fundusze o odpowiednich strategiach w celu dostosowania się do zmian w sektorze i nawyków wydatków młodszych pokoleń.
Poniżej zajmiemy się pięcioma największymi funduszami ETF skoncentrowanymi na przestrzeni dyskrecjonalnej dla konsumentów w 2018 r. Zobaczymy, jak te fundusze porównują się do indeksu S&P Consumer Discretionary Select Sector i jak same fundusze radziły sobie w ciągu roku.
1. VanEck Vectors Retail ETF (RTH)
ETF zwraca za 2018 r.: + 2, 46% (w porównaniu z -1, 00% dla testu porównawczego)
2. iShares Evolved US Discretionary Wydatki ETF (IEDI)
ETF zwraca za 2018 r.: + 0, 80% (w porównaniu z -1, 00% dla testu porównawczego)
3. Invesco Dynamic Media ETF (PBS)
ETF zwraca za 2018 r.: + 0, 49% (wobec -1, 00% dla testu porównawczego)
4. iShares US Consumer Services ETF (IYC)
ETF zwraca za 2018 r.: + 0, 41% (wobec -1, 00% dla testu porównawczego)
5. SPDR Konsumencki dyskrecjonalny wybór sektora ETF (XLY)
ETF zwraca za 2018 r.: + 0, 06% (w porównaniu z -1, 00% dla testu porównawczego)
ETF VanEck Vectors Retail
ETF VanEck Vectors Retail ETF (RTH) był najwyżej notowanym konsumenckim funduszem sektorowym w 2018 r., Generując ogólny zwrot w wysokości 2, 46%. Fundusz śledzi indeks największych 25 firm detalicznych z siedzibą w USA, ważony według kapitalizacji rynkowej. Tym, czego brakuje funduszowi, jest jednak znaczna ekspozycja na globalne firmy detaliczne, chociaż obejmuje ono detalistów notowanych na giełdzie w USA o zasięgu światowym.
RTH został wydany w grudniu 2011 roku i ma wskaźnik kosztów 0, 35%. Zarządza aktywami o wartości nieco poniżej 110 milionów USD, a średni dzienny wolumen obrotu wynosi około 5 milionów USD.
iShares Evolved US Discretionary Wydatki ETF
Dzięki zwrotowi w wysokości 0, 80% za 2018 r., IShares Evolved US Discretionary Spending ETF (IEDI) zajął drugie miejsce na naszej liście. Ten aktywnie zarządzany fundusz śledzi indeks akcji amerykańskich o różnej wadze. Zapasy nie są wybierane zgodnie z tradycyjnymi klasyfikacjami sektorowymi, lecz według algorytmów uczenia maszynowego; ostatecznie IEDI ma tendencję do podążania za dowolnymi nazwami konsumenckimi, ale brakuje niektórych firm medialnych i rozrywkowych.
IEDI został wprowadzony na rynek w marcu 2018 r., Co czyni go jednym z najnowszych funduszy ETF, które należy rozważyć. Ma wskaźnik kosztów 0, 18%, a obecnie ma bazę aktywów w wysokości 5, 05 mln USD.
Invesco Dynamic Media ETF
Trzecia pozycja na naszej liście zajmuje Invesco Dynamic Media ETF (PBS), który w 2018 r. Zwrócił 0, 49%. Jak sama nazwa wskazuje, PBS koncentruje się na amerykańskich akcjach medialnych. Fundusz wybiera nazwy w procesie selekcji wieloczynnikowej i waży je jednakowo, ale za pomocą systemu warstwowego. W końcu PBS ma tendencję do koncentrowania się na mniejszych firmach, a nie większych, ale pozostaje jedną z niewielu ETF-ów skoncentrowanych na nazwach mediów.
PBS został uruchomiony w czerwcu 2005 r. I ma wskaźnik kosztów 0, 63%. Zarządza aktywami w wysokości 50, 7 mln USD.
iShares US Consumer Services ETF
Lekko wleczony PBS z ogólnymi zwrotami wynoszącymi 0, 41% w 2018 r. To ETF (IYC) US Consumer Services ET iShares. IYC śledzi amerykańskie firmy świadczące usługi konsumenckie, w tym sprzedawców żywności i leków oraz wiele płynnych, dużych spółek. Indeks IYC jest ważony przez kapitalizację rynkową. Chociaż zwykle charakteryzuje się silnym śledzeniem, ma wyższy wskaźnik kosztów w porównaniu z innymi funduszami skoncentrowanymi na tym samym podzbiorze firm.
IYC został uruchomiony w czerwcu 2000 roku i ma wskaźnik kosztów 0, 43%. Na dzień dzisiejszy fundusz zarządza aktywami o wartości ponad 839 milionów USD.
SPDR Konsumencki dyskrecjonalny Wybierz sektor ETF
Mimo, że ledwo wygramolił się nawet w 2018 roku, dyskrecjonalny SPF Consumer Sector ETF (XLY) zdołał jednak zdobyć ostatnie miejsce na naszej liście najlepszych wyników w tym roku. Zwroty wynoszące zaledwie 0, 06% odzwierciedlają słabość zarówno całego rynku, jak i ogólnej dyskrecji konsumentów. XLY śledzi uznaniowe akcje konsumenckie pochodzące z S&P 500. Dąży do spółek o dużej kapitalizacji i ma znacznie niższy stosunek kosztów niż wiele innych podobnych funduszy ETF.
XLY został wydany w grudniu 1998 roku i ma wskaźnik kosztów wynoszący zaledwie 0, 13%. Fundusz zarządza aktywami o wartości ponad 12 mld USD.
