Fundusze będące przedmiotem obrotu giełdowego (ETF), które specjalizują się w funduszach inwestycyjnych w nieruchomości (REIT), mogą być idealną grą dla inwestorów indywidualnych: bez konieczności wchodzenia w długotrwałe stosunki umowne, zaciągania kredytów hipotecznych lub uzyskiwania znacznego kapitału, mogą uzyskać szeroką ekspozycję na zdywersyfikowane portfele nieruchomości szybko i niedrogo. Ci, którzy szukają bardziej egzotycznych pastwisk, mogą rozważyć kanadyjskie fundusze ETIT REIT, które po raz pierwszy powstały 20 lat temu. Oprócz zwykłych korzyści fundusze te są bardzo płynne, handlują na giełdzie papierów wartościowych w Toronto (TSX) i oferują atrakcyjne zyski, a wypłaty są wypłacane co miesiąc.
To trio kanadyjskich funduszy ETF REIT miało dobre wyniki w ciągu ostatnich kilku lat. Wszystkie dane są aktualne na dzień 2 stycznia 2020 r. Ceny NAV podane są w dolarach kanadyjskich.
kluczowe dania na wynos
- Kanadyjskie fundusze ETF REIT mogą udzielać szybkiej i niedrogiej ekspozycji na zdywersyfikowane portfele posiadanych nieruchomości. Trzema wiodącymi funduszami ETF są fundusz indeksowy REIT iShares S & P / TSX, indeks ETF BMO Equal Weight REIT oraz indeks ETF kanadyjski indeks REIT Vanguard FTSE.
iShares S & P / TSX Capped REIT Index ETF
ETF (XRE.TO) iShares S&P / Capped REIT Index ETF (XRE.TO) jest liderem branży, którego celem jest generowanie długoterminowego wzrostu kapitału poprzez śledzenie indeksu SIT P / TSX Capped REIT. XRE zapewnia ekspozycję na około 16 REIT w kilku podsektorach: 30, 38% wartości rynkowej portfela stanowią nieruchomości handlowe (największa kategoria), 26, 52% w nieruchomościach mieszkalnych, 16, 46% w zróżnicowanych REITach, 12, 83% w powierzchniach komercyjnych / biurowych i 10, 74% w przemyśle.
XRE przejął lwią część zarządzanych aktywów posiadanych przez tego rodzaju fundusze, ponieważ jego AUM wyniosło 1, 48 miliarda dolarów. Liczba ta przewyższa aktywa jej następnego największego konkurenta, który ma mniej niż 400 milionów dolarów w AUM. Oprócz posiadania większych aktywów niż jego konkurenci, XRE ma znacznie wyższą kadencję, podobnie jak od 2002 roku - osiem lat dłużej niż jakikolwiek inny kanadyjski REIT ETF. Całkowity zwrot od momentu powstania: 10, 36% - dokładnie ten wynik odniesienia, minus wskaźnik kosztów zarządzania 0, 61%.
Handlując około 19, 50 USD z wydajnością 3, 93%, XRE ma dzienny zwrot roczny (YTD) w wysokości 20, 85%, a trzyletni dzienny zwrot w wysokości 11, 76%. Wydajność dystrybucji wynosi 14, 02%.
BMO Equit Weight REITs Index ETF
Indeks ETF BMO ds. Równej wagi ETF (ZRE.TO) ma na celu wzrost poprzez odtworzenie zmian cen w indeksie REIT Solactive Equal Weight Canada. Wykorzystując strategię równoważenia, ZRE stara się zmniejszyć ryzyko związane z poszczególnymi papierami wartościowymi.
Założona w 2010 r. ZRE posiada udziały w 23 REIT-ach, które inwestują we wszystko, od dużych spółek, takich jak Milestone Apartments REIT (MST-UN.TO), aż po mniejsze firmy z branży nieruchomości, takie jak Crombie REIT (CRR-UN.TO). ETF inwestuje w te gospodarstwa dość równomiernie, ponieważ największa waga danego pakietu wynosi 5, 09%.
Oprócz rozłożenia aktywów na szeroką gamę REIT, ZRE ma ekspozycję na sześć branż, w tym zróżnicowaną, biurową, mieszkaniową, przemysłową, handlową i opieki zdrowotnej. Podsektorowo jest zdominowany przez nieruchomości handlowe i mieszkaniowe (po 22% portfela) oraz zdywersyfikowane i przemysłowe REIT (po około 18%).
ZRE ma AUM w wysokości 651, 93 miliona USD, a jego obroty wynoszą około 24 USD, co daje wydajność dystrybucji na poziomie 4, 01%. Dzienny całkowity zwrot w tym okresie wynosi 26, 48%, a trzyletni zwrot w wysokości 14, 25%. ma wskaźnik kosztów 0, 61%.
Vanguard FTSE Canadian REapped Index ETF
Indeks ETF (VRE.TO) VFTard FTSE Canadian Capped REIT przyznaje ekspozycję małym, średnim i dużym przedsiębiorstwom kanadyjskim na rynku nieruchomości i robi to przy niskich kosztach, nawet w przypadku funduszy ETF - ma wskaźnik kosztów 0, 35%. VRE podąża za FTSE Canada All Cap Real Estate Capped 25% Index, który posiada udziały w wielu kanadyjskich firmach zajmujących się nieruchomościami.
Od momentu powstania w lutym 2012 r. VRE zgromadził 246, 23 mln AUM. Aktywa te są obecnie rozłożone na 18 REIT, przy czym 10 największych stanowi 77, 2% aktywów funduszu. Pod względem głównych wag REIT-y przemysłowe i biurowe stanowią jedną trzecią portfela (33%), a następnie mieszkaniowe (23, 1%) i detaliczne (19, 2%).
Przy cenie zamknięcia akcji wynoszącej 34, 31 USD fundusz ma wydajność dystrybucji w wysokości 3, 16%. Dzienny całkowity zwrot w tym okresie wynosi 18, 94%, a trzyletni zwrot w wysokości 10, 03%.
