Co to jest indeks losowego spaceru?
Wskaźnik losowego przejścia (RWI) jest technicznym wskaźnikiem, który porównuje ruchy cen papierów wartościowych z przypadkowymi ruchami w celu ustalenia, czy trend ten jest statystycznie istotny. Można go wykorzystać do generowania sygnałów handlowych na podstawie siły trendu cenowego.
Kluczowe dania na wynos
- Wskaźnik losowego marszu ma dwie linie: RWI High i RWI Low, które mierzą siłę trendu wzrostowego i zniżkowego. Gdy RWI High jest powyżej dolnej wartości RWI, oznacza to, że jest więcej siły w górę niż w dół i odwrotnie. RWI High lub RWI Low jest powyżej jednego, wskazuje to na silny, nieprzypadkowy trend. Odczyty poniżej jednego średniego ruchu mogą być losowe, ponieważ nie ma wystarczającej siły, aby wskazać inaczej.
Zrozumienie wskaźnika losowego spaceru
Indeks losowego marszu został stworzony przez Michaela Poulosa w celu ustalenia, czy bieżąca akcja cenowa papierów wartościowych wykazuje „losowy chód”, czy jest wynikiem statystycznie istotnego trendu, wyższego lub niższego.
Chodzenie losowe odnosi się do ruchów rynku lub bezpieczeństwa, które mieszczą się w zakresie statystycznych poziomów „hałasu” i nie są zgodne z potwierdzonym lub możliwym do zdefiniowania trendem. Wskaźnik techniczny został pierwotnie opublikowany w czasopiśmie Technical Analysis of Stocks and Commodities w artykule z 1990 roku zatytułowanym „Of Trends And Random Walks”.
Badania trendów rynkowych i losowych spacerów sięgają dziesięcioleci, podkreślone przez publikację RA Stevenson „Commodity Futures: Trends or Random Walks?” w wydanym w marcu 1970 roku numerze The Journal Of Finanse.
Obliczanie wskaźnika losowego marszu
William Feller, matematyk specjalizujący się w teorii prawdopodobieństwa, udowodnił, że granice losowości, zwane także odległościami przemieszczenia, można obliczyć, biorąc stopę kwadratową liczby zdarzeń binarnych, które odnoszą się do wyników dwustronnych z jednakowym prawdopodobieństwem (jak rzut monetą). Logicznie rzecz biorąc, jakikolwiek ruch poza tymi granicami sugeruje, że ruch ten z natury nie jest przypadkowy. RWI stosuje te zasady matematyczne przy pomiarze trendu wzrostowego i trendu spadkowego w celu ustalenia, czy ma on charakter losowy czy statystycznie znaczący.
Ponieważ wskaźnik mierzy zarówno siłę trendu wzrostowego, jak i zniżkowego, wskaźnik ma dwie linie i wymaga osobnych obliczeń dla obu.
Obliczenia dla wysokich okresów, lub RWI High, są następujące:
W pobliżu RWI High = ATR × n High-Lown gdzie: n = liczba dni w okresie ATR = średni prawdziwy zakres
Innymi słowy, jeśli obliczasz maksimum RWI z ostatnich pięciu dni, weź maksimum od dzisiaj minus minimum z poprzedniego okresu i oblicz maksimum RWI. Następnie oblicz, używając dzisiejszego maksimum minus minimum dwa dni temu. Zrób to każdego dnia, cofając się o pięć sesji handlowych.
Twoja wysoka wartość RWI jest najwyższą wartością z ostatnich pięciu dni lub dla dowolnej liczby okresów (n).
Niski RWI oblicza się w następujący sposób:
W pobliżu RWI Low = ATR × n Highn −Low
Metoda jest podobna do powyższego podejścia, z tym wyjątkiem, że wykorzystamy dzisiejsze minimum i maksimum z poprzedniego okresu do stworzenia pierwszego obliczenia. Następnie użyj haju sprzed dwóch dni. Zrób to dla każdego z n okresów. Niska wartość RWI to najniższa liczba n wykonanych obliczeń.
Każdego dnia (lub okresu) obliczenia są wykonywane ponownie.
Trading the Random Walk Index
Indeks losowy jest zwykle używany przez dwa do siedmiu okresów w przypadku krótkoterminowego handlu i skalpowania oraz od ośmiu do 64 okresów w przypadku długoterminowego handlu i inwestycji. Gracze rynkowi mogą chcieć eksperymentować z tymi ustawieniami, aby określić, co najlepiej pasuje do ich ogólnych strategii.
Odczyty powyżej 1, 0 wskazują, że bezpieczeństwo rośnie w górę lub w dół, a odczyty poniżej 1, 0 sugerują, że zabezpieczenia mogą poruszać się losowo. Jeśli RWI Low jest powyżej jednego, oznacza to silny trend spadkowy; jeśli RWI High jest powyżej jednego, oznacza to silny trend wzrostowy.
Często handlowcy i liczniki rynkowe wchodzą w długie pozycje, gdy długoterminowe wysokie RWI jest większe niż 1, 0, a krótkoterminowe niskie RWI jest również wyższe niż 1, 0. Oznacza to, że trader śledzi dwa obliczenia RWI, jeden długoterminowy, powiedzmy 64 okresy, i krótkoterminowy, powiedzmy siedem okresów.
Inwestor kupuje, gdy długoterminowy RWI High jest powyżej 1, 0, co wskazuje na długoterminowy silny trend wzrostowy, ale krótkoterminowy Low RWI jest również powyżej 1, 0, co pokazuje, że w krótkim okresie cena spadła, zapewniając dobry wejście w długoterminowy trend wzrostowy.
Krótkie pozycje mogą być wprowadzane, gdy długoterminowe RWI Low jest większe niż 1, 0, a krótkoterminowe RWI High również powyżej jednego.
Niektórzy inwestorzy mogą chcieć zastosować zwrotnice dwóch linii, aby wskazać potencjalne transakcje. Będzie to działało dobrze, gdy pojawią się silne trendy, ale spowoduje wiele przegranych transakcji, jeśli cena nie będzie dobrze trendować, ponieważ krzyżówki mogą wystąpić bez silnego trendu. To powiedziawszy, niektórzy inwestorzy mogą chcieć wykorzystać to podejście, potencjalnie w połączeniu z innymi formami analizy technicznej.
Przykład korzystania z indeksu losowego spaceru
Na wykresie dziennym Apple Inc. (AAPL) zastosowano 30-okresowy wskaźnik RWI.
Kiedy cena spada, czerwona linia lub RWI Low jest na wierzchu.
Kiedy cena rośnie, zielona linia lub RWI High jest na wierzchu.
Gdy jedna z tych linii znajduje się powyżej jednej, czarnej poziomej linii, oznacza to silny trend.
TradingView
Po lewej stronie jest silny trend wzrostowy. RWI High przesuwa się powyżej 1, 0, a RWI Low wynosi poniżej 1, 0.
Potem zaczyna się silny trend spadkowy. RWI Low porusza się powyżej 1, 0, a RWI High jest znacznie poniżej 1, 0.
Następnie następuje kolejny trend wzrostowy z warunkami podobnymi do poprzedniego trendu wzrostowego.
Następnie akcje wchodzą w okres słabego trendu. Ani RWI Low, ani High nie utrzymuje długo pozycji powyżej 1, 0. Przez krótki czas dwie linie zaplątały się nawet wokół znaku zerowego, sygnalizując bardzo słaby trend lub niepewny handel w obu kierunkach.
Różnica między wskaźnikiem losowego marszu a średnim wskaźnikiem kierunkowym (ADX)
Te dwa wskaźniki wyglądają dość podobnie i są bardzo podobne. Średni wskaźnik kierunkowy (ADX) składa się z linii ruchu kierunkowego (DI + i DI-), które poruszają się w bardzo podobny sposób jak RWI Low i High. ADX jest trzecią linią wskaźnika ADX i pokazuje siłę trendu. Odczyty powyżej 25 wskazują na silny trend.
Ograniczenia wskaźnika losowego marszu
RWI jest wskaźnikiem opóźnionym. W swoich obliczeniach wykorzystuje dane z przeszłości i nie ma w tym nic z natury przewidywalnego. Chociaż wskaźnik może przesunąć się powyżej jednego, aby zasygnalizować silny trend, może z łatwością bardzo szybko spaść poniżej jednego. Może również przejść od słabego trendu do silnego trendu z niewielkim wyprzedzeniem od wskaźnika.
Oczekiwanie na przesunięcie wskaźnika powyżej jednego przed podjęciem transakcji w tym kierunku może czasami skutkować słabym wejściem. Cena już od pewnego czasu przesuwa się w tym kierunku i może być gotowa do cofnięcia lub wycofania się.
Indeks przejścia losowego najlepiej jest stosować w połączeniu z analizą cen akcji lub innymi formami analizy technicznej.
