Co to są konta Xtra (MMAX) na rynku pieniężnym?
Konto rynku pieniężnego Xtra (MMAX) jest rodzajem konta bankowego na rynku pieniężnym. Jest popularny wśród stron, które chcą dokonywać dużych depozytów, jednocześnie korzystając z ochrony ubezpieczeniowej zapewnianej przez Federalną Korporację Ubezpieczeń Depozytów (FDIC).
Podczas gdy FDIC zazwyczaj ubezpiecza tylko do 250 000 USD na konto, konta MMAX mogą otrzymać ubezpieczenie FDIC do 5 milionów USD.
Kluczowe dania na wynos
- Konto MMAX to rodzaj konta bankowego, które umożliwia deponentom korzystanie z ubezpieczenia FDIC do 5 milionów USD. Konta te są możliwe dzięki dystrybucji zdeponowanych środków w sieci uczestniczących instytucji bankowych. Konta MMAX zazwyczaj płacą odsetki, które są pomiędzy nimi konta oszczędnościowego i obligacji korporacyjnych.
Zrozumienie kont MMAX
Konta MMAX działają poprzez łączenie sieci uczestniczących instytucji finansowych. W szczególności rachunkami tymi zarządza Korporacja Depozytów Instytucjonalnych (IDC), która nadzoruje sieć banków uczestniczących.
Za pośrednictwem tej sieci IDC może oferować konta MMAX, na których zdeponowane środki są skutecznie umieszczane na wielu rachunkach prowadzonych w uczestniczących instytucjach finansowych. Ponieważ na każde konto przysługuje ubezpieczenie FDIC w wysokości do 250 000 USD, konto MMAX może łączyć wiele kont w celu uzyskania całkowitej ochrony ubezpieczeniowej do 5 milionów USD.
Ponieważ konta MMAX wymagają koordynacji między wieloma instytucjami uczestniczącymi, posiadacze kont MMAX są ograniczeni do nie więcej niż sześciu wypłat miesięcznie. W zamian deponenci MMAX korzystają z wyższego limitu ubezpieczenia, jednocześnie ciesząc się przychodami odsetkowymi wyższymi niż większość rachunków czekowych lub oszczędnościowych.
Rachunki MMAX są popularne wśród klientów bankowości instytucjonalnej, którzy chcą uzyskać wyższe zyski niż te dostępne na tradycyjnych rachunkach bankowych. Chociaż rachunki MMAX charakteryzują się niższą płynnością niż rachunek tradycyjny, nadal są dość płynne w porównaniu do alternatywnych pakietów, takich jak obligacje korporacyjne. Ponadto konta MMAX oferują również ograniczone możliwości pisania czeków.
Rachunki rynku pieniężnego
Rachunki rynku pieniężnego są rodzajem oprocentowanego rachunku bankowego. Zazwyczaj są one postrzegane jako opcja pośrednia między bardziej płynnymi i mniej dochodowymi instrumentami, takimi jak tradycyjny rachunek czekowy lub oszczędnościowy, a mniej płynnymi, ale bardziej rentownymi opcjami, takimi jak obligacje korporacyjne lub obligacje. Aby to osiągnąć, dostawcy rynku pieniężnego inwestują zdeponowane środki w papiery wartościowe, takie jak certyfikaty depozytowe (CD); rządowe instrumenty dłużne, takie jak obligacje komunalne, stanowe lub federalne; oraz papier komercyjny, który oferuje wyższe zyski niż te płacone na większości rachunków bankowych.
Przykład konta MMAX w świecie rzeczywistym
Emma jest właścicielem dużej korporacji. Jako konserwatywny operator stara się utrzymywać dużą ilość płynnych aktywów, aby pomóc swojej firmie w zaspokojeniu wszelkich krótkoterminowych potrzeb związanych z płynnością. W tym celu utrzymuje w swoim banku, XYZ Financial, salda gotówkowe w wysokości od 500 000 do 1 miliona USD.
Chociaż Emma może potrzebować środków, aby poradzić sobie z nieprzewidzianymi wydatkami inwestycyjnymi (nakładami inwestycyjnymi) lub innymi nieregularnymi pozycjami, zazwyczaj nie musi wypłacać środków z konta więcej niż kilka razy w miesiącu. Dlatego jest w stanie oferować opcje bankowe, które oferują nieco mniejszą płynność niż typowe konto bankowe, w zamian za umiarkowanie wyższy zysk.
Z tych powodów i ze względu na konserwatywne nastawienie Emma wybiera konto MMAX zamiast alternatywnych, takich jak tradycyjny rachunek oszczędnościowy lub obligacje korporacyjne. Za pośrednictwem konta MMAX jest ona w stanie uzyskać ubezpieczenie FDIC na swoich depozytach do maksymalnie 5 milionów USD. Natomiast typowe konto bankowe pozwala na ubezpieczenie FDIC do wysokości 250 000 USD. Co więcej, konto MMAX umożliwia do sześciu wypłat miesięcznie, a także możliwość wypisywania czeków. W zamian za niższą płynność konta oferują nieco wyższą rentowność niż rachunek oszczędnościowy - chociaż jest niższy niż większość obligacji korporacyjnych.
