Czym jest słabość materialna?
Istotną słabością jest to, że jedna lub więcej kontroli wewnętrznych firmy - działania, zasady i procesy mające na celu zapobieganie znaczącym nieprawidłowościom sprawozdań finansowych i poprawę wydajności operacyjnej - są nieskuteczne. Jeżeli brak kontroli wewnętrznej jest istotną słabością, może to prowadzić do istotnego zniekształcenia w sprawozdaniach finansowych spółki. Spowodowałoby to, że dane ze sprawozdania finansowego spółki byłyby niewiarygodne i nieefektywne dla oceny kondycji finansowej spółki i ustalenia rozsądnej ceny akcji spółki.
Po przeprowadzeniu audytu i wykryciu istotnej słabości kontroli wewnętrznej spółki audytorzy zgłaszają istotną słabość komitetowi audytu. Każda spółka giełdowa w USA musi mieć wykwalifikowany komitet audytu. Komitet audytu, wchodzący w skład rady dyrektorów, wymaga od zarządu spółki podjęcia kroków w celu naprawienia kontroli i usunięcia istotnej słabości.
Zrozumienie słabości materiału
Istotna słabość, zgłoszona przez audytora, po prostu sugeruje, że może wystąpić zniekształcenie. Jeżeli istotna słabość pozostanie niewykryta i nierozwiązana, w sprawozdaniu finansowym spółki może ostatecznie wystąpić istotne zniekształcenie. Błąd w sprawozdaniach finansowych spółki może mieć wymierny wpływ na wycenę spółki.
W Stanach Zjednoczonych firmy muszą sporządzać sprawozdania finansowe zgodnie z Komitetem Giełdy Papierów Wartościowych (SEC), który przyjął ogólnie przyjęte zasady rachunkowości (GAAP). Większość firm amerykańskich przestrzega zasady 5% istotności, która stwierdza, że zniekształcone wartości 5% powyżej baz (np. Zysk brutto, dochód netto itp.) Są istotne.
Czasami słabość materiału i znaczny niedobór są stosowane zamiennie. Oba identyfikują braki, ale jeden ma większą wagę niż drugi. Znaczący niedociągnięcie, które jest jedną lub więcej słabościami w sprawozdawczości finansowej spółki, zasługuje na uwagę, ale jest mniej prawdopodobne, że będzie miało wpływ na sprawozdanie finansowe, jak w przypadku istotnych słabości.
GAAP nie chroni przed istotnymi słabościami ani nie zapewnia wskazówek.
Przykład słabości materiału
Na przykład zawyżenie przychodów o 100 mln USD byłoby istotnym zniekształceniem dla firmy generującej sprzedaż w wysokości 500 mln USD rocznie. Nieprawidłowe wyceny spółki wynikające z istotnych słabości mogą mieć wpływ na cenę akcji spółki. Ze względu na to, że mogą utrudniać integralność publicznego rynku, istotne jest, aby istotne uchybienia w wewnętrznych kontrolach firmy były identyfikowane i usuwane w odpowiednim czasie.
W październiku 2018 r. Costco Wholesale (COST) zgłosiło istotną słabość swojej kontroli wewnętrznej. Zgodnie z komunikatem prasowym „Słabość dotyczy ogólnych kontroli technologii informatycznych w obszarach dostępu użytkowników i zarządzania zmianami programów nad niektórymi systemami informatycznymi, które wspierają procesy sprawozdawczości finansowej Spółki”. Mówiąc prościej, osoby nieupoważnione mogły uzyskać dostęp do systemów sprawozdawczości finansowej firmy.
Kluczowe dania na wynos
- Istotna słabość występuje, gdy zawodzi co najmniej jedna kontrola wewnętrzna. Po zidentyfikowaniu komitet audytu firmy musi podjąć kroki w celu jej naprawienia. Nierozwiązana istotna słabość może spowodować istotne zniekształcenie - nieprawidłowe informacje w sprawozdaniu finansowym, które mogą zmienić decyzje jego użytkownicy.
Firma poinformowała również, że nie wykryła zniekształceń w sprawozdaniach finansowych i że działania naprawcze rozpoczęły się natychmiast. Ponieważ środki zaradcze będą kontynuowane przez 2019 r., Pełne skutki tej przerwy w kontroli wewnętrznej mogą nie zostać w pełni zrealizowane, dopóki nie zostaną ustalone. Niedługo po ich publicznym ogłoszeniu ich cena akcji spadła o około 4%.
