Co to jest bankowość łańcuchowa?
Koncepcyjnie bankowość łańcuchowa jest formą zarządzania bankiem, która ma miejsce, gdy mała grupa ludzi kontroluje co najmniej trzy banki, które są niezależne czarterowane. Zasadniczo strony kontrolujące są akcjonariuszami większościowymi lub szefami powiązanych ze sobą dyrekcji. Bankowość łańcuchowa jako podmiot spadła wraz z gwałtownym wzrostem bankowości międzypaństwowej.
Kluczowe dania na wynos
- Bankowość łańcuchowa jest formą zarządzania bankiem, w której osoby fizyczne lub podmiot przejmują kontrolę co najmniej trzech banków niezależnie czarterowanych. Nie przypomina bankowości oddziałowej ani bankowości grupowej, ponieważ banki w takim systemie są osobno własnością i nie są część tego samego podmiotu. Bankowość łańcuchowa spadła popularność wraz z szybkim rozprzestrzenianiem się bankowości międzystanowej.
Zrozumienie bankowości łańcuchowej
Banki łańcuchowe zyskały na znaczeniu po krachu na giełdzie w 1929 roku. Stały się popularnymi instrumentami do inwestowania, ponieważ rozkładały ryzyko na grupy banków, zamiast koncentrować je na jednym podmiocie. Według dochodzenia i badania różnych formatów bankowych przeprowadzonego w 1931 r. Przez Komitet Rezerwy Federalnej, bankowość łańcuchowa pojawiła się po raz pierwszy w Północnej Dakocie, gdzie David H. Beecher zakupił bank w 1884 r., A drugi w 1887 r.
Następnie ta forma własności banków stała się popularna w stanach południowych. Począwszy od 1896 r. Organizacja Witham zakupiła serię banków i wkrótce kontrolowała około 200 banków w Nowym Jorku, New Jersey, Georgia i na Florydzie.
Głównym powodem, dla którego bankowość łańcuchowa zapuściła korzenie w północno-zachodnich i południowych stanach, jest to, że nie zezwalają na bankowość oddziałową. New Jersey stało się pierwszym stanem w 1889 r., Który ustanowił precedens prawny dla utworzenia korporacji utworzonej wyłącznie w celu przechowywania akcji w innych spółkach. Organizacje bankowe i osoby fizyczne skorzystały z tego prawa, aby rozszerzyć swoją własność na inne instytucje finansowe.
Bankowość łańcuchowa nie przypomina bankowości oddziałowej, która polega na prowadzeniu działalności bankowej (np. Przyjmowaniu depozytów lub udzielaniu pożyczek) w obiektach poza domowym biurem banku. Bankowość oddziałowa przeszła znaczące zmiany od lat 80. Różni się także od bankowości grupowej.
W bankowości grupowej istnieje kilka banków stowarzyszonych w ramach jednej bankowej spółki holdingowej. W bankowości łańcuchowej trzy lub więcej banków funkcjonuje niezależnie bez tradycyjnych przeszkód spółki holdingowej. Bankowa spółka holdingowa jest spółką dominującą, spółką z ograniczoną odpowiedzialnością lub spółką komandytową, która posiada wystarczającą liczbę akcji z prawem głosu w pierwotnym banku, aby kontrolować jego politykę i zarządzanie. Działania odrębnych banków w ramach bankowości łańcuchowej nie pokrywają się (co czasami zdarza się w spółce holdingowej), dzięki czemu dochód jest maksymalizowany w największym możliwym stopniu.
Zalety i wady bankowości łańcuchowej
Główną zaletą bankowości łańcuchowej jest to, że ogranicza ryzyko dla klientów. Chociaż są one czarterowane niezależnie, banki sieciowe są połączone ze sobą poprzez wspólną własność. Zapewnia to rozłożenie ryzyka na wiele instytucji, a tym samym zarządzanie. Pozwalają także dużym organizacjom bankowym na dotarcie do niedocenianych lub małych społeczności poprzez przejęcie udziałów w banku działającym w ramach tej społeczności.
Inne zalety bankowości łańcuchowej obejmują usprawnienie operacji dzięki korzyściom skali. Instytucje finansowe w systemie bankowości łańcuchowej mogą udzielać sobie pożyczek na stosunkowo swobodnych warunkach. Istnieje również mniejsza konkurencja między bankami w ramach tej samej grupy banków bankowych. Na przykład jest mało prawdopodobne, aby banki z grupy konkurowały o klientów z tego samego regionu geograficznego.
Jednak mniejsza konkurencja i ryzyko mogą mieć również negatywny wpływ na usługi bankowe w danym regionie, ponieważ ograniczają wybór klienta. Poprzez hamowanie konkurencji i ryzyka bankowość łańcuchowa może również prowadzić do centralizacji usług w rękach wybranych graczy. Wzajemne powiązania między różnymi bankami w systemie bankowości łańcuchowej oznaczają, że awaria jednego banku może powodować problemy w innych powiązanych z nim instytucjach.
Bankowość łańcuchowa a bankowość międzystanowa
Bankowość międzystanowa znacznie wzrosła w połowie lat osiemdziesiątych, kiedy to ustawodawcy stanowi przyjęli nowe przepisy, które pozwoliły bankom holdingowym na nabywanie banków spoza stanu na zasadzie wzajemności z innymi państwami. Jak wspomniano powyżej, wzrost bankowości międzypaństwowej koreluje ze spadkiem bankowości łańcuchowej.
Bankowość międzystanowa rozwijała się w trzech fazach. Pierwszy rozpoczął się w latach 80. XX wieku od banków regionalnych, które powstały, gdy mniejsze niezależne banki połączyły się, tworząc większe banki. Następnie ustawa o bankowości międzystanowej Reigle-Neal i wydajności oddziałów zezwoliła bankom, które spełniły wymogi kapitałowe, na nabywanie banków w dowolnym innym stanie po 1 października 1995 r. Te akty prawne spowodowały powstanie ogólnokrajowej bankowości międzystanowej.
Bankowość łańcuchowa i bankowość inwestycyjna
Bankowość łańcuchowa różni się od bankowości inwestycyjnej tym, że banki inwestycyjne tworzą kapitał, gwarantując nowe dłużne i kapitałowe papiery wartościowe, pomoc w sprzedaży papierów wartościowych oraz ułatwiając fuzje i przejęcia, reorganizacje i transakcje maklerskie, a także zapewniając emitentom wskazówki dotyczące emisji i rozmieszczenie zapasów. Banki inwestycyjne są z natury międzypaństwowe (i międzynarodowe), biorąc pod uwagę, że wiele transakcji, które pośredniczą w bankach inwestycyjnych, obejmuje inwestorów na całym świecie.
Wiele systemów bankowości inwestycyjnej jest spółkami zależnymi takich firm jak Goldman Sachs, Morgan Stanley, JPMorgan Chase, Bank of America Merrill Lynch i Deutsche Bank.
Przykłady bankowości łańcuchowej
Bankowość łańcuchowa stała się popularną metodą docierania do społeczności wiejskich na Środkowym Zachodzie w latach siedemdziesiątych. Według badań z października 1977 r. W Iowa było 30 sieci bankowych, które kontrolowały 87 banków komercyjnych zlokalizowanych głównie na obszarach wiejskich. Illinois posiadało 40 sieci bankowych, które kontrolowały 197 banków komercyjnych, co stanowi jedną piątą ogólnej liczby banków w stanie. Banki te miały złożone splecione relacje ze wspólnym kierownictwem wyższego szczebla i członkami zarządu oraz udzielonymi sobie pożyczkami.
W międzyczasie Iowa miała w sumie 30 sieci bankowych, które kontrolowały 87 banków komercyjnych i około 1, 2 mld USD w depozytach banków komercyjnych.
