Emeryci mogą, między innymi, skonfigurować renty, aby otrzymywać stały strumień gotówki na czas po tym, jak przestaną otrzymywać regularne dochody. Chociaż dożywotnie renty są ogólnie uważane za wolne od ryzyka formy inwestycji, mają jednak wady; renty są na przykład postrzegane jako w dużej mierze niepłynne i są tak silne, jak towarzystwo ubezpieczeniowe lub inna instytucja, która je zapewnia.
Ponieważ istnieje 79 milionów osób z wyżu demograficznego, a tysiące z nich przechodzą na emeryturę każdego dnia, obecnie bardziej niż kiedykolwiek potrzebne są dodatkowe opcje, aby zapewnić, że osoby te będą nadal otrzymywać regularne pieniądze na pokrycie kosztów utrzymania. Raport inwestorów.com podkreśla nowy fundusz giełdowo-handlowy (ETF), który przedstawia się jako alternatywa dla rent i ma na celu zapewnienie stałej rocznej stopy dystrybucji 7%. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Renty vs. fundusze ETF o stałym dochodzie: Który jest lepszy .)
Strategiczne akcje Nasdaq 7HANDL Index ETF (HNDL)
Nowy ETF nazywa się ETF Indeksów Strategicznych Akcji Nasdaq 7HANDL i oferuje emerytom rozwiązanie problemu czerpania z aktywów zgromadzonych przez cały okres inwestowania. HNDL twierdzi, że jest pierwszym funduszem ETF zaprojektowanym w celu zapewnienia inwestorom spójnej miesięcznej dystrybucji. Co więcej, rozkład ten ma wynieść 7% wartości aktywów funduszu do końca każdego roku. W porównaniu z innymi pojazdami 7% to ogromna oferta; przy niskich stopach procentowych konta oszczędnościowe i płyty CD zazwyczaj płacą 1% lub mniej, podczas gdy amerykańskie obligacje skarbowe płacą od 2% do 3%.
David Miller, menedżer portfela HNDL, wyjaśnia, że „wyjątkowy jest 7-procentowy rozkład docelowy. W przeciwieństwie do posiadania zdywersyfikowanego portfela inwestorzy nie musieliby starać się sprzedać części swoich udziałów, aby wygenerować to, co uzyskaliby z dystrybucje ”.
Nie dywidenda
Co najważniejsze, podział, który otrzymują inwestorzy HNDL, nie jest dywidendą, ale raczej konsekwentną i niezawodną wypłatą. Niemniej jednak część lub całość wypłaty może polegać na zwrocie kapitału, co oznacza, że w razie potrzeby wypłata może być finansowana z kapitału wpłaconego przez inwestorów. Dyrektor inwestycyjny Newfound Research, Corey Hoffstein, popiera ideę funduszu, mówiąc „jest to wyjątkowe i nowatorskie podejście, szczególnie w środowisku o niskiej wydajności, w którym ludzie mają trudności ze znalezieniem źródeł dla dystrybucji”. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Najlepsze strategie inwestycyjne dla środowiska o niskiej wydajności .)
Skład ETF
HNDL ma na celu zarówno długoterminowy wzrost, jak i stabilność, działając jako fundusz funduszy, utrzymując inne fundusze ETF i śledząc dwa indeksy w stosunku 50–50. W tej chwili indeks HNDL składa się z portfela podstawowego i portfela Dorsey Wright Explore. Pierwsza z nich oferuje długoterminową ekspozycję na amerykańskie rynki akcji i instrumentów o stałym dochodzie, z alokacjami ustalonymi na 70% obligacji i 30% akcji. W portfelu tym znajdują się trzy najtańsze ETFy obligacji zagregowanych i ETFy mieszane o dużej kapitalizacji, a także najtańszy ETF indeksu NASDAQ-100 indeksowany co miesiąc.
Portfel Dorsey Wright Explore działa jako taktyczny wskaźnik alokacji bieżących dochodów. Składa się z największych, najtańszych i najbardziej płynnych ETF w 12 różnych kategoriach. Te kategorie obejmują preferowane akcje dywidendowe, zabezpieczone wezwania, akcje wzrostu i dochodu, fundusze inwestycyjne nieruchomości (REIT), akcje przedsiębiorstw, obligacje wysokodochodowe, papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką, średnioterminowe obligacje korporacyjne, akcje dywidendowe, aktywne środki o stałym dochodzie, kapitan spółki komandytowe (MLP) i Build America Bonds (podlegające opodatkowaniu obligacje komunalne).
Zarządzający funduszem wykorzystują dźwignię równą 23% portfela jako sposób na zwiększenie zwrotu. Współzałożyciel indeksów HANDLS (High-Distribution AND Liquid Solutions) David Cohen wyjaśnia, że „nie lubimy rozmawiać o części dotyczącej dźwigni finansowej, ponieważ denerwuje ona ludzi, ale dźwignia może być Twoim przyjacielem. Weź portfel niskiego ryzyka i dźwignię finansową do poziomu ryzyka, które chcesz podjąć, i masz lepsze ogólne doświadczenie inwestycyjne. ”
Starszy analityk ETF z Bloomberg Intelligence, Eric Balchunas, nazywa 7-procentową wydajność HNDL „naprawdę soczystą”, ale dodaje, że „jest dość drogi, a jest inny produkt, który robi coś podobnego i płaci blisko tej samej wydajności”. Wskaźnik kosztów HNDL wynosi 0, 95%. Z drugiej strony fundusz First Trust Multi-Asset Diversified Domeified Dome Index (MDIV) dąży do uzyskania dochodu w wysokości 6, 7% i pobiera jedynie 0, 70%. W miarę pojawiania się coraz większej liczby uczestników w tym zakątku przestrzeni ETF, prawdopodobne jest, że opcje będą nadal poprawiać się tylko dla inwestorów-emerytów. (Aby przeczytać więcej, sprawdź: Jak emeryci powinni myśleć o inwestowaniu .)
