Spis treści
- Możliwości inwestycji zagranicznych
- Wzloty i upadki inwestowania
- 1. Amerykańskie kwity depozytowe
- 2. Globalne kwity depozytowe
- 3. Bezpośrednie inwestycje zagraniczne
- 4. Globalne fundusze wspólnego inwestowania
- 5. Fundusze giełdowe
- 6. Międzynarodowe korporacje
- Dolna linia
Możliwości inwestycji zagranicznych
Dzisiejsze możliwości inwestycyjne nie są ograniczone geograficznie. Jeśli interesują Cię doniesienia o gospodarkach wschodzących i gwałtownym wzroście w wielu krajach na całym świecie, możesz zainwestować w niektóre z nich. Musisz tylko wiedzieć, jak zacząć. Istnieje sześć sposobów inwestowania we wzrost zagraniczny, które są dostępne dla każdego inwestora:
- Amerykańskie kwity depozytowe (ADR) Globalne kwity depozytowe (NRD) Inwestycje bezpośrednie Fundusze własne Fundusze notowane na giełdzie Międzynarodowe korporacje
Wzloty i upadki inwestowania
Dla większości inwestorów głównym celem inwestowania w akcje zagraniczne jest dywersyfikacja portfeli i udział we wzroście innych gospodarek.
Większość ekspertów finansowych i doradców uważa zagraniczne akcje za zdrowy dodatek do portfela inwestora. Zalecają przydział od 5% do 10% dla konserwatywnych inwestorów do maksymalnie 25% dla agresywnych inwestorów.
Jak większość rzeczy, międzynarodowe inwestycje mają swoją drugą stronę. Pod względem zmienności zapasy zagraniczne uważa się ogólnie za bardziej ryzykowne. Mają tendencję do dramatycznych zmian wartości rynkowej. W niektórych przypadkach ryzyko polityczne może nagle podnieść gospodarkę narodu. Należy również zauważyć, że wiele rynków zagranicznych jest mniej regulowanych niż rynki w USA, co zwiększa ryzyko manipulacji lub oszustwa.
Dzisiejsi inwestorzy mają niezwykły dostęp do 24-godzinnych globalnych wiadomości, ale istnieje także ryzyko, że informacje z nieodpowiedniej sceny z odległej o tysiące kilometrów sceny będą niewystarczające. Może to ograniczyć zdolność inwestora do interpretowania lub rozumienia zdarzeń.
Wreszcie istnieje ryzyko walutowe wynikające ze zmian kursu walutowego w stosunku do waluty krajowej inwestora. Oczywiście waluta porusza się w obie strony, a ruch może być także na korzyść inwestora.
Jeśli masz ochotę na ryzyko i ryzyko związane z międzynarodowymi inwestycjami, istnieje sześć sposobów na uzyskanie ekspozycji na wzrost zagraniczny.
1. Amerykańskie kwity depozytowe - ADR
Amerykańskie kwity depozytowe (ADR) to wygodny sposób na kupowanie zagranicznych akcji.
Firmy zagraniczne wykorzystują ADR jako okazję do ustalenia obecności w USA, a czasem do pozyskania kapitału. Największy na świecie IPO, Alibaba Group Holding Limited (BABA), jest przykładem chińskiego giganta pozyskującego kapitał poprzez IPO i handlującego w USA jako ADR.
ADR mogą być sponsorowane lub niesponsorowane i mogą mieć kilka poziomów.
- ADR poziomu 1 nie można wykorzystać do pozyskania kapitału i są one przedmiotem obrotu bez recepty. ADR poziomu 2 i poziomu 3 są notowane na uznanych giełdach papierów wartościowych, takich jak NYSE lub AMEX, ale tylko ADR poziomu 3 mogą być wykorzystane do pozyskania kapitału.
Aby zrównoważyć cenę w kraju macierzystym i kraju emitenta, każdy ADR reprezentuje akcje bazowe w stosunku. Na przykład, każda Vodafone Group plc ADR (VOD) reprezentuje 10 akcji zwykłych, podczas gdy japońska Sony Corporation ma stosunek 1: 1 (SNE).
Spółki te są notowane, notowane i rozliczane tak jak akcje amerykańskie. Dzięki temu są one dla przeciętnego inwestora wygodnym sposobem przechowywania zagranicznych akcji.
2. Globalne kwity depozytowe - NRD
Globalny kwit depozytowy (GDR) to inny rodzaj kwitów depozytowych. W takim przypadku bank depozytariusz emituje akcje zagranicznych firm na rynkach międzynarodowych, zwykle w Europie, i udostępnia je inwestorom w USA i poza USA
Większość NRD jest denominowana w dolarach amerykańskich, choć niektóre używają euro lub funta brytyjskiego. Zazwyczaj są one przedmiotem obrotu, rozliczane i rozliczane w taki sam sposób jak akcje krajowe.
Giełdy Papierów Wartościowych w Londynie i Luksemburgu są najczęstszymi lokalizacjami na liście NRD, ale były również notowane na giełdach w Singapurze, Frankfurcie i Dubaju.
NRD są najczęściej oferowane inwestorom instytucjonalnym w drodze ofert prywatnych.
3. Bezpośrednie inwestycje zagraniczne
Inwestorzy mogą bezpośrednio kupować zagraniczne akcje na dwa sposoby. Możesz otworzyć konto globalne u brokera w swoim kraju. Fidelity, E * TRADE, Charles Schwab i Interactive Brokers oferują tę usługę. Drugim jest otwarcie rachunku u lokalnego brokera w kraju docelowym. Platforma handlowa Boom w Hongkongu lub OCBC Securities w Singapurze należą do brokerów oferujących usługi inwestorom zagranicznym.
Przejście bezpośrednie nie jest odpowiednie dla zwykłego inwestora. System jest skomplikowany i wiąże się z kosztami, implikacjami podatkowymi, potrzebami wsparcia technicznego, przeliczaniem walut, dostępem do badań i nie tylko. Krótko mówiąc, tylko aktywni i poważni inwestorzy powinni zanurzyć się w tym procesie.
Inwestorzy muszą również uważać na fałszywych brokerów, którzy nie są zarejestrowani u regulatora rynku w kraju macierzystym, co jest porównywalne z papierami wartościowymi i giełdowymi w USA.
4. Globalne fundusze wspólnego inwestowania
Inwestorzy zainteresowani eksploracją rynków międzynarodowych bez większych problemów mogą zdecydować się na inwestowanie w międzynarodowe fundusze wspólnego inwestowania. Fundusze te są jak wszystkie fundusze wspólnego inwestowania pod względem oferowanych świadczeń i sposobu działania, z tym że posiadają portfel akcji zagranicznych, a nie krajowych.
Fundusze te są dostępne w różnych wariantach, z czymś dla każdego, od agresywnych po konserwatywnych inwestorów. Obejmują one fundusze globalne, fundusze międzynarodowe, fundusze regionalne lub krajowe oraz fundusze indeksu międzynarodowego.
Podobnie jak inne inwestycje międzynarodowe, fundusze te mają zwykle wyższe koszty niż ich krajowe odpowiedniki.
5. Fundusze giełdowe - ETF
Międzynarodowe fundusze giełdowe oferują inwestorom wygodny sposób na dostęp do rynków zagranicznych. Wybór odpowiednich funduszy będących przedmiotem obrotu giełdowego (ETF) jest łatwiejszy dla inwestorów niż samodzielne budowanie portfela akcji.
Chociaż pojedynczy ETF może oferować sposób inwestowania na całym świecie, istnieją ETF, które oferują bardziej ukierunkowane zakłady, na przykład w danym kraju. Istnieje również szeroki zakres międzynarodowych funduszy ETF w kategoriach takich jak kapitalizacja rynku, region geograficzny, styl inwestycji i sektory.
Wybitne fundusze ETF pochodzą od dostawców, w tym między innymi iShares, SPDR, Vanguard, FlexShares, Schwab, Direxion, First Trust, Guggenheim, Invesco, WisdomTree i wektorów rynkowych.
Inwestorzy powinni zbadać koszty, płynność, opłaty, wolumen obrotu, podatki i portfel przed zakupem międzynarodowego ETF.
6. Międzynarodowe korporacje - korporacje wielonarodowe
Inwestorzy, którzy nie czują się komfortowo kupując zagraniczne akcje bezpośrednio, a nawet obawiają się ADRów lub funduszy wspólnego inwestowania, mogą szukać firm krajowych, które mają większość sprzedaży i przychodów za granicą.
Do tego celu najlepiej nadają się korporacje międzynarodowe (MNC). Dla amerykańskiego inwestora mogą to być udziały w Coca-Cola Company (KO) lub McDonald's Corporation (MCD), firmach, które w coraz większym stopniu generują większość swoich przychodów z globalnej działalności.
Takie podejście jest wejściem od tyłu i nie zapewnia prawdziwej międzynarodowej dywersyfikacji. Ale daje inwestorowi udział we wzroście międzynarodowym.
Dolna linia
Wiedza na temat warunków politycznych i ekonomicznych w kraju, w który inwestujesz, jest niezbędna do zrozumienia czynników, które mogą mieć wpływ na zwrot z inwestycji.
Jak zawsze inwestorzy muszą skupić się na swoich celach inwestycyjnych, kosztach i potencjalnych zwrotach, równoważąc te czynniki z tolerancją na ryzyko.
