Istnieje wiele powodów, dla których osoba fizyczna może zdecydować się na zakup funduszy wspólnego inwestowania zamiast poszczególnych akcji. Najczęstsze zalety to to, że fundusze wspólnego inwestowania zapewniają dywersyfikację, wygodę i niższe koszty.
Wielu ekspertów zgadza się, że prawie wszystkie zalety dywersyfikacji portfela akcji (korzyści wynikające z zakupu wielu różnych akcji spółek działających w różnych sektorach) są w pełni realizowane, gdy w portfelu znajduje się około 20 akcji spółek z różnych branż. W tym momencie znaczna część ryzyka związanego z inwestowaniem została zdywersyfikowana. Pozostałe ryzyko uważa się za ryzyko systemowe lub ryzyko rynkowe. Ponieważ większość firm brokerskich pobiera tę samą prowizję za jedną akcję lub 5000 akcji, inwestor może dopiero zacząć kupować 20 różnych akcji.
Wygoda funduszy inwestycyjnych jest z pewnością jednym z głównych powodów, dla których inwestorzy wybierają je w celu zapewnienia części kapitału własnego portfela, zamiast kupowania pojedynczych akcji. Określanie alokacji aktywów portfela, badanie poszczególnych akcji w celu znalezienia spółek mających dobrą pozycję do wzrostu, a także pilnowanie rynków jest bardzo czasochłonne. Ludzie poświęcają całą karierę na giełdzie, a wielu wciąż traci swoje inwestycje. Chociaż inwestowanie w fundusz wspólnego inwestowania z pewnością nie gwarantuje, że z czasem wartość inwestycji wzrośnie, jest to sposób na uniknięcie skomplikowanych decyzji związanych z inwestowaniem w akcje.
Wiele funduszy wspólnego inwestowania, takich jak fundusz sektorowy, oferuje inwestorom szansę na zakup w określonej branży lub zakup akcji o określonej strategii wzrostu, takiej jak fundusz na rzecz agresywnego wzrostu, lub inwestowanie w fundusz wartościowy. Jeśli chcesz śledzić cały rynek, możesz kupić fundusz indeksowy. Możesz dywersyfikować klasy aktywów nieudziałowych, kupując fundusz obligacji, który inwestuje tylko w instrumenty o stałym dochodzie.
Niektórzy inwestorzy uważają, że kupowanie kilku akcji funduszu wspólnego inwestowania, które spełniają ich podstawowe kryteria inwestycyjne, jest łatwiejsze niż stwierdzenie, w co faktycznie robią spółki, w które inwestuje fundusz, i czy są to inwestycje dobrej jakości. Wolą pozostawić badania i podejmowanie decyzji komuś innemu.
Wreszcie, koszty transakcyjne częstych transakcji giełdowych mogą szybko sumować się dla inwestorów indywidualnych. Zyski osiągnięte z aprecjacji ceny akcji mogą zostać anulowane przez koszty przeprowadzenia pojedynczej sprzedaży akcji inwestora danej spółki. Inwestorzy, którzy dokonują wielu transakcji, powinni zapoznać się z naszą listą brokerów, którzy pobierają opłaty niższe niż średnie.
W przypadku funduszu wspólnego inwestowania koszt obrotu rozkłada się na wszystkich inwestorów funduszu, tym samym obniżając koszt na osobę. Wiele biur maklerskich oferujących pełen zakres usług zarabia pieniądze na tych kosztach handlowych, a brokerzy, którzy dla nich pracują, są zachęcani do regularnego handlu akcjami swoich klientów. Chociaż porady udzielone przez brokera mogą pomóc klientom w podejmowaniu mądrych decyzji inwestycyjnych, wielu inwestorów uważa, że korzyść finansowa z posiadania brokera po prostu nie uzasadnia kosztów.
Ważne jest, aby pamiętać, że istnieją również wady inwestowania w fundusze wspólnego inwestowania, więc jak przy każdej decyzji, kształcenie się i poznanie większości dostępnych opcji jest najlepszym sposobem na kontynuację.
Większość internetowych brokerów ma w swoich witrynach narzędzia do sprawdzania funduszy wspólnego inwestowania, aby pomóc Ci znaleźć fundusze inwestycyjne pasujące do Twojego portfela. Możesz także wyszukiwać środki, które można kupić bez generowania opłaty transakcyjnej, lub środki, które pobierają niskie opłaty za zarządzanie. Funkcja wyszukiwania pozwala także zlokalizować społecznie odpowiedzialne fundusze.
Alternatywą dla funduszy wspólnego inwestowania są fundusze typu ETF. Zebraliśmy listę brokerów, którzy najlepiej służą inwestorom, którzy chcą handlować tego rodzaju aktywami.
Doradca Insight
Joe Allaria, CFP®
CarsonAllaria Wealth Management, Carbon, IL
Fundusz wspólnego inwestowania zapewni dywersyfikację poprzez ekspozycję na wiele akcji. Powodem, dla którego zaleca się posiadanie pojedynczych akcji, jest to, że posiadanie pojedynczych akcji wiązałoby się z większym ryzykiem niż fundusz wspólnego inwestowania. Ten rodzaj ryzyka jest znany jako ryzyko niesystematyczne. Ryzyko niesystematyczne to ryzyko, na które można różnicować. Na przykład, posiadając tylko jedną akcję, ponosisz ryzyko spółki, które może nie dotyczyć innych firm w tym samym sektorze rynku. Co się stanie, jeśli ich dyrektor generalny i zespół wykonawczy odejdą niespodziewanie? Co się stanie, jeśli klęska żywiołowa dotknie centrum produkcyjne, spowalniając produkcję? Co się stanie, jeśli zarobki spadną z powodu wady produktu lub procesu? To tylko kilka przykładów rodzajów rzeczy, które mogą przytrafić się jednej firmie, ale prawdopodobnie nie zdarzają się wszystkim firmom na raz.
Tak, istnieje również ryzyko systematyczne, czyli ryzyko, przed którym nie można się dywersyfikować. Byłoby to podobne do ryzyka rynkowego lub ryzyka zmienności. Należy rozumieć, że istnieje ryzyko związane z inwestowaniem na rynku. Jeśli rynek jako całość traci na wartości, nie jest to coś, przed czym można łatwo różnicować.
Dlatego jeśli chcesz zainwestować w pojedyncze zapasy, zaleciłbym zbadanie, w jaki sposób możesz skompilować własny koszyk zapasów, abyś nie posiadał tylko jednego zapasu. Upewnij się, że jesteś wystarczająco zdywersyfikowany między dużymi i małymi firmami, firmami o wartości i wzroście, firmami krajowymi i międzynarodowymi, a także pomiędzy akcjami i obligacjami, zgodnie z tolerancją na ryzyko. W tym przypadku pomocne może być uzyskanie profesjonalnej pomocy przy konstruowaniu tego rodzaju portfeli. Tego rodzaju badania oraz budowa i monitorowanie portfela mogą zająć sporo czasu.
Alternatywą jest inwestowanie w fundusz wspólnego inwestowania w celu natychmiastowej dywersyfikacji… oczywiście istnieje lista rzeczy, o których należy pamiętać przy wyborze funduszy wspólnego inwestowania. Opłaty, filozofia inwestycyjna, obciążenia i wydajność to tylko kilka elementów, które należy wziąć pod uwagę przy ocenie funduszy inwestycyjnych.
