Indeks S&P 500 powstał początkowo w 1926 r. Jako „Indeks złożony” składający się tylko z 90 akcji. Według danych historycznych średni roczny zwrot od momentu jego powstania w latach 1926–2018 wynosi około 10%. Średni roczny zwrot od momentu przyjęcia 500 indeksów do indeksu w latach 1957-2018 wynosi około 8% (7, 96%).
Jak inflacja wpływa na zwroty S&P 500
Jednym z głównych problemów dla inwestora, który chce regularnie odtwarzać ten średni zwrot z 10%, jest inflacja. Po skorygowaniu o inflację, historyczna średnia roczna stopa zwrotu wynosi tylko około 7%. Dodatkowym problemem jest pytanie, czy ta skorygowana o inflację średnia jest dokładna, ponieważ korekty dokonuje się przy użyciu danych o inflacji z indeksu cen konsumpcyjnych (CPI), których liczby zdaniem niektórych analityków znacznie zaniżają prawdziwą stopę inflacji.
Jak wyczucie rynku wpływa na zwroty S&P 500
Innym ważnym czynnikiem w rocznych zwrotach dla inwestora w S&P 500 jest decyzja o wejściu na rynek. Na przykład SPDR® S&P 500® ETF, który odpowiada indeksowi, wypadł bardzo dobrze dla inwestora, który kupił w latach 1996–2000, ale inwestorzy zauważyli stałą tendencję spadkową w latach 2000–2002.
Inwestorzy, którzy kupują w czasie upadków rynku i utrzymują swoją inwestycję, lub sprzedają w szczytach rynku, osiągną większe zyski niż inwestorzy, którzy kupują w trakcie maksimów rynkowych, szczególnie jeśli następnie sprzedają podczas spadków.
Próba określenia czasu na rynku nie jest zalecana, szczególnie dla początkujących inwestorów.
Oczywiste jest, że termin zakupu akcji odgrywa rolę w jej zwrotach. Dla tych, którzy chcą uniknąć straconej okazji do sprzedaży w czasie upadków rynku, ale nie chcą ryzyka aktywnego handlu, uśrednianie kosztów w dolarach jest opcją.
Historia indeksu S&P 500
Indeks Standard & Poors 500 to zbiór akcji, który ma odzwierciedlać ogólną charakterystykę zwrotu z całego rynku giełdowego. Akcje wchodzące w skład S&P 500 są wybierane według kapitalizacji rynkowej, płynności i branży. Firmy, które zostaną włączone do S&P, są wybierane przez Komitet Indeksów S&P 500, który składa się z grupy analityków zatrudnionych przez Standard & Poor's.
505
Liczba akcji w S&P 500 wynika z faktu, że kilka spółek w indeksie ma wiele klas jednostek. Należą do nich Google Inc., Discovery Communications Inc. i Berkshire Hathaway Inc.
Indeks odzwierciedla przede wszystkim ogólną wydajność akcji o dużej kapitalizacji. S&P 500 jest uważany przez analityków za wiodący wskaźnik ekonomiczny zarówno dla rynku akcji, jak i gospodarki USA. 30 akcji, które składają się na średnią przemysłową Dow Jones, były wcześniej uważane za główny wskaźnik referencyjny dla amerykańskich akcji, ale S&P 500, znacznie większa i bardziej zróżnicowana grupa akcji, wyparła go z czasem.
Większość inwestorów indywidualnych ma trudności z inwestowaniem w same akcje S&P 500, ponieważ wiązałoby się to z zakupem 500 pojedynczych akcji. Inwestorzy mogą jednak z łatwością odzwierciedlać wyniki indeksu, inwestując w fundusz giełdowy S&P 500 Index, taki jak SPDR® S&P 500® ETF, którego notką jest SPY, co odpowiada cenie i rentowności indeksu. Ponieważ fundusze ETF są często zalecane dla początkujących i / lub unikających ryzyka inwestorów, S&P 500 jest popularnym wyborem dla wielu inwestorów próbujących zdobyć zróżnicowany wybór rynku.
Inwestowanie w tego rodzaju aktywa wymagałoby maklera papierów wartościowych. Brokerzy mogą mieć różne ceny, funkcje i zamiary. Podczas gdy niektórzy brokerzy mogą specjalizować się w bardziej zaawansowanym handlu, inni mogą być bardziej nastawieni na początkujących.
