Commodity Channel Index (CCI) to oscylator pierwotnie opracowany przez Donalda Lamberta i opisany w jego książce „Commodities Channel Index: Narzędzia do handlu cyklicznymi trendami”. Od momentu wprowadzenia wskaźnik zyskał na popularności i jest obecnie bardzo popularnym narzędziem dla handlowców do identyfikowania cyklicznych trendów nie tylko w towarach, ale także w akcjach i walutach., przyjrzymy się, co dokładnie oblicza CCI i jak możesz go zastosować, aby usprawnić swój handel.
Zrozumienie WIK
Podobnie jak większość oscylatorów, CCI został opracowany w celu określenia poziomów wykupienia i wyprzedaży. CCI dokonuje tego, mierząc stosunek ceny do średniej ruchomej (MA), a ściślej, normalne odchylenia od tej średniej. Rzeczywiste obliczenia CCI, pokazane poniżej, ilustrują sposób wykonywania tego pomiaru.
W pobliżu CCI = 0, 015 × Średnia odchylenie Typowa cena - prosta ruchoma średnia gdzie: Cena typowa = cena aktywów w danym dniu w danym okresie Prosta średnia ruchoma = średnia arytmetyczna ceny aktywów w danym okresie Średnie odchylenie = średnia bezwzględnych odchyleń ceny aktywów na przestrzeni czasu
Jedynym warunkiem obliczania CCI jest określenie przedziału czasu , który odgrywa kluczową rolę w zwiększaniu dokładności CCI. Ponieważ próbuje przewidzieć cykl za pomocą średnich kroczących, im bardziej dostosowane są średnie kroczące (uśrednione dni) do cyklu, tym bardziej dokładna będzie średnia. Dotyczy to większości oscylatorów. Tak więc, chociaż większość traderów używa domyślnego ustawienia 20 jako przedziału czasu do obliczania CCI, dokładniejszy przedział czasu zmniejsza występowanie fałszywych sygnałów. Oto cztery proste kroki w celu ustalenia optymalnego odstępu czasu dla obliczeń:
- Otwórz roczny wykres giełdowy. Umieść na wykresie dwa maksima lub dwa maksima. Zwróć uwagę na odstęp czasu między tymi dwoma maksimami lub maksimami (długość cyklu). Podziel ten przedział czasu na trzy, aby uzyskać optymalny przedział czasu do użycia w obliczenia (1/3 cyklu).
Oto przykład tej metody zastosowanej w Oracle Corporation (ORCL):
Tutaj widzimy, że jeden cykl (od wysokiego do wysokiego) rozpoczyna się 11 września i kończy 29 stycznia. To około 140 dni handlowych, które podzielone przez trzy dają przedział czasowy około 47.
Stosowanie WIK
Od czasu wynalezienia obliczenia CCI zostały dodane jako wskaźnik do wielu aplikacji do tworzenia wykresów, eliminując potrzebę (na szczęście) ręcznego wykonywania obliczeń. Większość tych aplikacji do tworzenia wykresów wymaga jedynie wprowadzenia przedziału czasowego, którego chcesz użyć.
Rysunek 2 pokazuje domyślny wykres CCI dla Oracle:
Zauważ, że CCI faktycznie wygląda tak jak każdy inny oscylator i jest używany w podobny sposób. (Aby dowiedzieć się więcej o oscylatorach, zobacz: Wprowadzenie do oscylatorów ).
Oto podstawowe zasady interpretacji WIK:
- CCI przekracza 100 i zaczął zakrzywiać się w dół. Istnieje rozbieżność między CCI a rzeczywistym ruchem cenowym, charakteryzującym się spadkiem CCI, podczas gdy cena aktywów nadal rośnie lub przesuwa się na boki.
- CCI przecina się poniżej -100 i zaczął wyginać się w górę. Istnieje rozbieżna rozbieżność między CCI a rzeczywistym ruchem cen, charakteryzującym się wzrostem w CCI, podczas gdy cena aktywów nadal przesuwa się w dół lub na boki.
Możliwym uzupełnieniem CCI jest użycie wzorów świeczników (pokazanych jako suplementy na powyższych wykresach), które mogą pomóc w potwierdzeniu dokładnych szczytów i dołków podczas „okresu sprzedaży” (czasu, w którym wynosi ponad 100) lub „okresu zakupu” „(czas, w którym jest poniżej -100). Wszystkie przedziały cenowe są elastyczne, ale CCI ma na celu wykorzystanie cen, które przekroczyły normalne ruchy i prawdopodobnie powrócą. Handlowcy mogą próbować sprzedać swoje udziały lub objęte nimi połączenia, gdy CCI jest bardzo wysoki, lub dokonać dodatkowego zakupu, gdy CCI jest bardzo niski. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Efektywne korzystanie ze wskaźników handlowych ).
Nie polegaj wyłącznie na CCI
Bardzo ważne jest, podobnie jak w przypadku wielu narzędzi handlowych, stosowanie WIK z innymi wskaźnikami . Punkty obrotu działają dobrze z CCI, ponieważ obie metody próbują znaleźć punkty zwrotne. Niektórzy inwestorzy dodają także średnie kroczące do miksu.
Jak każdy inny oscylator pędu, CCI nie został zaprojektowany jako samodzielne narzędzie. Bardziej skuteczne może być uzupełnienie tego wskaźnika innym narzędziem technicznym, takim jak kanał cenowy. Handlowcy muszą również dostosować swoje progi wejścia i wyjścia CCI w oparciu o zmienność bazowego papieru wartościowego; na przykład fundusz będący przedmiotem obrotu giełdowego (ETF) jest tradycyjnie mniej niestabilny niż pojedyncza emisja akcji.
Dolna linia
Commodity Channel Index to niezwykle przydatne narzędzie dla traderów do określania cyklicznych punktów kupna i sprzedaży. Handlowcy mogą wykorzystać to narzędzie najskuteczniej poprzez (a) obliczenie dokładnego przedziału czasowego i (b) użycie go w połączeniu z kilkoma innymi formami wskaźników technicznych. (W celu zapoznania się z tym tematem zobacz „Jak inwestorzy wykorzystują CCI (Commodity Channel Index) do handlu trendami giełdowymi”)
