Straty na globalnych giełdach gwałtownie wzrosły w poniedziałek, a rynki europejskie podążały w ślad za azjatyckimi konkurentami, gdy pojawiły się nowe oznaki spowolnienia wzrostu na całym świecie i narastały obawy, że duszenie napięć między USA i Chinami storpeduje szanse na zawarcie umowy handlowej.
Wall Street miało otworzyć się niżej, jak wskazują kontrakty futures, po tym, jak akcje notowane na giełdzie w Nowym Jorku odnotowały największy tygodniowy spadek od marca.
„Kolejny dzień, kolejny powód do sprzedaży ryzyka. Rynki akcji wciąż odczuwają ból, a wszyscy szukają bardzo nieuchwytnej srebrnej podszewki” - powiedział Stephen Innes z biura maklerskiego OANDA
Indeks ogólnokrajowy MSCI spędził cztery tygodnie na czerwono, pomimo sporadycznych wieców podsycanych nadzieją na odprężenie podczas wojny handlowej. Pesymizm został zaostrzony przez dane wskazujące, że największe gospodarki świata - Stany Zjednoczone, Chiny, Japonia i Niemcy - zmierzają w kierunku spowolnienia wzrostu.
To spowodowało spadek indeksu o 0, 5 procent, podczas gdy ogólnoeuropejski indeks spadł prawie o jeden procent do 0930 GMT, a kontrakty futures na akcje w USA spadły o 0, 5 procent, co sugeruje większą presję na Wall Street w dalszej części sesji.
W zeszłym tygodniu aresztowano dyrektora finansowego chińskiego producenta smartfonów Huawei za ekstradycję do Stanów Zjednoczonych, co stanowi kolejną przeszkodę w rozwiązaniu wojny handlowej między dwoma największymi gospodarkami świata.
Przedstawiciel handlowy USA Robert Lighthizer powiedział, że w niedzielę „90-dniowy zawieszenie handlu ma„ trudny termin ”i bez pomyślnego zakończenia rozmów do 1 marca Waszyngton nałoży nowe taryfy na chińskie towary.
„Temat handlu zajmie rynki przez 90-dniowy okres rozejmu między Stanami Zjednoczonymi a Chinami, czekając na jakiekolwiek oznaki ustępstwa między stronami” - powiedział Soichiro Monji, starszy ekonomista w Daiwa SB Investments w Tokio.
Dane ekonomiczne również rozczarowały, podkreślając wpływ wojen handlowych na gospodarkę światową.
Po słabych danych dotyczących handlu i inflacji w weekend Chiny opublikowały znacznie słabszy niż oczekiwano listopadowy eksport i import, wzmacniając oczekiwania Pekin wprowadzi więcej bodźców, aby zapobiec zbyt szybkiemu ochłodzeniu gospodarki.
Jednak juan spadł do tygodniowego minimum po słabych danych.
„(Dane) sugerują, że nieszczęścia Chin znacznie wykraczają poza amerykańskie taryfy celne, biorąc pod uwagę, że nadwyżka handlowa Chin do USA była na rekordowym poziomie. Można sobie wyobrazić wpływ na chińskie warunki handlowe, jeśli USA zastosują taryfę w wysokości 25 procent „Powiedziała Innes z OANDA.
Japonia odnotowała najgorszy spadek od ponad czterech lat w trzecim kwartale, ponieważ niepewność co do globalnego popytu i handlu spowodowała cięcia wydatków kapitałowych przez firmy.
Indeks azjatyckich akcji MSCI poza Japonią spadł o 1, 5 procent do prawie trzytygodniowego minimum, akcje w Szanghaju wycofały się o 0, 6 procent, a japoński Nikkei stracił 2, 1 procent. Akcje rynków wschodzących straciły 1, 3 proc.
Dane dotyczące Azji pojawiły się po tym, jak w ubiegłym tygodniu wystraszyli inwestorów niżej prognozowane dane o produkcji przemysłowej w Niemczech i dane o zatrudnieniu w USA pokazujące, że pracodawcy zatrudniali mniej pracowników, niż oczekiwano w listopadzie.
Znaki spowolnienia spowodowały również gwałtowne spadki cen ropy, które spadły o około 30 procent od początku października. Kontrakty terminowe Brent wzrosły o 0, 2 procent do 61, 90 USD za baryłkę po tym, jak klub producentów OPEC i niektórzy producenci niepowiązani ogłosili ograniczenie podaży.
DANE I DOLAR, PARLAMENT I PROTESTY
Dane o zatrudnieniu w USA osłabiły dolara, przekonując wielu, że wzrost w USA osiągnął szczyt, a Rezerwa Federalna wstrzyma zacieśnienie stopy procentowej wcześniej niż wcześniej sądzono. W ubiegłym tygodniu dolar odnotował najgorsze wyniki od sierpnia w stosunku do koszyka walut.
Dolar był nieco mocniejszy w poniedziałek, ale pozostał blisko dwutygodniowych minimów. Euro wzrosło o 0, 3 procent do 1, 1418 USD.
Inwestorzy europejscy obserwowali wydarzenia w Wielkiej Brytanii i Francji.
Sterling poszedł niżej, wracając do 17-miesięcznych minimów osiągniętych w zeszłym tygodniu w stosunku do dolara, ponieważ umowa rozwodowa brytyjskiej premier Theresy May z Unią Europejską wydaje się zostać odrzucona przez parlament we wtorkowym głosowaniu.
Choć budzi to obawy przed chaotycznym wyjściem w marcu, tych, którzy liczą na wynik bez Brexitu, zachęcono orzeczeniem najwyższego sądu UE, że Wielka Brytania może odwołać swoją decyzję o opuszczeniu bloku bez zgody innych członków UE.
Tymczasem Francja doświadczyła czwartego weekendu zamieszek antyrządowych, które zdaniem ministra finansów mogą ograniczyć wzrost gospodarczy o 0, 1 punktu procentowego.
Spadły francuskie zapasy hoteli, transportu i sprzedaży detalicznej. Inwestorzy premium rentowności, którzy chcą utrzymać francuskie obligacje w stosunku do niemieckich konkurentów, osiągnęli najwyższy poziom od maja.
Prezydent Emmanuel Macron, już zmuszony do wycofania się z podwyżek podatków paliwowych, wygłosi program telewizyjny na 1900 GMT.
„Niepokój związany z odrobiną kapitalizacji politycznej i fiskalnej rzadko sprzyja rynkowi obligacji” - powiedział Chris Bailey, europejski strateg w Raymond James.
(Dodatkowe sprawozdania Shinichi Saoshiro w Tokio, opracowanie: Larry King)
