Co to jest blokowanie zysków?
Blokowanie zysków odnosi się do realizacji wcześniej niezrealizowanych zysków zgromadzonych w papierach wartościowych poprzez zamknięcie całości lub części pakietów. Gdy inwestor utrzymuje otwartą pozycję, może on generować niezrealizowane lub papierowe zyski lub straty, które nie zostaną zrealizowane do momentu zamknięcia pozycji. Przykładem jest sytuacja, w której inwestor, który długo zabezpiecza, może zyskać sprzedając swoje udziały dla zysku. W ten sposób nie podlegają one już zmianom w instrumencie bazowym.
Znany również jako „realizacja” lub „zdejmowanie pieniędzy ze stołu”.
Zrozumienie Zablokuj zyski
Inwestorzy i inwestorzy mogą uzyskiwać zyski z wielu różnych powodów, ale często w celu zmniejszenia ryzyka.
Inwestorzy długoterminowi mogą blokować zyski, aby utrzymać saldo swojego portfela. Na przykład inwestor mógł zacząć od portfela podzielonego równo na pięć funduszy. Jeśli jeden fundusz osiągnie lepsze wyniki, alokacja portfela może wzrosnąć z 20 do 30 procent, co naraża inwestora na dodatkowe ryzyko. Inwestor może zablokować zyski dla części funduszu o lepszych wynikach i redystrybuować wpływy między pozostałe cztery fundusze, aby utrzymać idealną alokację portfela, która minimalizuje ryzyko i maksymalizuje zyski.
Inwestorzy krótkoterminowi często blokują zyski, aby wygenerować dochód i zmniejszyć ryzyko. Na przykład trader może otworzyć długą pozycję po zwyżkowej informacji o zyskach z serią celów cenowych. Gdy akcje osiągną pierwszą docelową cenę, trader może zablokować zyski jednej trzeciej pozycji i kontynuować utrzymywanie pozostałych dwóch trzecich pozycji, aż do osiągnięcia wyższej docelowej ceny. W ten sposób inwestor bierze trochę pieniędzy ze stołu i zmniejsza ryzyko, jeśli akcje nagle spadną.
Inwestorzy ustalają docelowe ceny, aby zablokować zyski przy użyciu różnych form analizy technicznej, takich jak wskaźniki techniczne lub wzorce wykresów, podczas gdy inwestorzy długoterminowi mogą blokować zyski na podstawie alokacji aktywów lub tolerancji ryzyka.
Przykład blokowania zysków
Załóżmy, że kupujesz 100 udziałów Acme Co. za 12 USD, a cena wzrosła do 36 USD dwa dni później. Wszystkie potencjalne zyski są niezrealizowane, ponieważ pozycja nie jest częściowo lub całkowicie zamknięta. Jeśli zapasy spadną, twoje zyski zmniejszą się i odwrotnie, jeśli wzrośnie. Możesz zdecydować o zablokowaniu zysków poprzez sprzedaż 50 udziałów, ponieważ 50 x 36 USD = 1800 USD. Nawet jeśli zapasy spadną do 1 USD, nadal osiągniesz zysk. Innymi słowy, blokowanie zysków pozwoliło „bawić się pieniędzmi domowymi” w inwestycji.
