Akcje spółki Dow Inc. Caterpillar Inc. (CAT) wzrosły o ponad 3% w poniedziałkowy rynek przedsprzedażowy, po tym jak firma pokonała szacunki zysków za drugi kwartał szeroką marżą i kierowała rokiem obrotowym 2018 powyżej konsensusu. Przychody nieznacznie nie spełniły oczekiwań, ale gracze rynkowi skupili uwagę na optymistycznych komentarzach, które odnotowały zdrowe stopy zamówień, solidne zaległości i niezwykle silny popyt na ropę, gaz i wydobycie.
Bycza spowiedź zmniejszyła niepokój akcjonariuszy po źle otrzymanym raporcie z pierwszego kwartału, który spowodował ośmiodniowy spadek o 23 punkty. W ciągu ostatnich trzech miesięcy akcje przyciągnęły niewiele lub wcale nie były zainteresowane kupnem, spadając do ośmiomiesięcznego minimum w reakcji na rosnące napięcia handlowe. Dzisiejsza poprawa podniosła giganta sprzętu powyżej 50- i 200-dniowej wykładniczej średniej kroczącej (EMA) po raz pierwszy od połowy czerwca.
Mimo to przywrócenie upartej techniki będzie wymagało ogromnej siły nabywczej do stycznia 2018 r., Kiedy zapasy osiągną wartość powyżej 173 USD. Caterpillar nadal handluje na czerwono w 2018 r., A wiele poziomów oporu prawdopodobnie spowolni falę powrotu do poprzedniego poziomu. W związku z tym zaleca się, aby gracze rynkowi na razie unikali nowych pozycji, czekając na stałe zainteresowanie zakupami w celu przezwyciężenia znacznej podaży kosztów ogólnych. Może się to zdarzyć najwcześniej w czwartym kwartale. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Caterpillar: 6 rzeczy, których możesz nie wiedzieć .)
Długoterminowy wykres CAT (1997-2018)
Akcje zakończyły wieloletni trend wzrostowy nieco powyżej 30 USD w 1998 r. I zamieniły się w przedział handlowy ze wsparciem w średnim wieku. W 2003 r. Osiągnął nowy rekord, imponując zyskami w 2006 r., Kiedy w rajdzie zabrakło pary w niskich cenach z lat 80. W 2008 r. Zanotował dwa nominalnie wyższe maksima i spadł na rynkach światowych podczas załamania gospodarczego, spadając do najniższego poziomu od sześciu lat, wynoszącego 21, 71 USD w marcu 2009 r.
Odzyskiwanie w kształcie litery V zakończyło podróż w obie strony do najwyższego poziomu w 2008 r., Generując natychmiastowy przełom, który utknął na poziomie 116 USD w 2011 r., W tym samym czasie, gdy towary na całym świecie osiągały szczyt. To oznaczało początek długiego okresu gorszych wyników, w którym wyrzeźbiono trójkąt, a następnie trendu spadkowego w 2015 r., Który zakończył się w połowie 50 USD w styczniu 2016 r. Wrócił do oporu w 2011 r. W sierpniu 2017 r. I wybuchł, zdobywając ponad 50 punktów do rekordowego poziomu ze stycznia 2018 r., który wynosi 173, 24 USD.
Zapasy sprzedano w lutym 2018 r., A napięcia handlowe wstrząsnęły światowymi rynkami. Miesięczny oscylator stochastyczny przeszedł w cykl sprzedaży w reakcji na spadek, ale wciąż nie osiągnął poziomu wyprzedania. Od tamtej pory akcja cenowa odnotowała serię niższych szczytów i niższych poziomów, ale korekta zniosła zaledwie 30% ogromnej fali wzrostów, która ponad trzykrotnie zwiększyła cenę akcji w latach 2016-2018.
CAT Short-Term Chart (2017-2018)
Złożony wzór obowiązujący od stycznia 2018 r. Wyrzeźbił opór na 160 USD, a linia trendu spadkowego zbliża się do 130 USD. Wytworzyło to wydajny silnik do uścisku słabych rąk, przy czym cofanie akcji po usunięciu przystanków zostało umieszczone pod wcześniejszymi minimami. Spadek wciąż nie osiągnął długoterminowego wsparcia harmonicznego, a ostatnia fala sprzedaży zakończyła się o cztery punkty powyżej poziomu zniesienia Fibonacciego.382. Wolumen bilansowy (OBV) spadł do sześciomiesięcznego minimum w czerwcu, ale utrzymuje się znacznie powyżej poziomów z początku 2017 r.
Wyprzedaż od maja do czerwca przyniosła największą stratę od lutego, rzeźbiąc zarys potencjalnego pięciofalowego wzoru Elliotta, który może być zaangażowany w odbicie czwartej fali. Jeśli tak, obecny wzrost nie osiągnie 152 USD, co oznacza lukę 15 czerwca, która zapoczątkowała potencjalny spadek trzeciej fali. I odwrotnie, wzrost przez ten poziom oporu zniszczy wzór Elliotta, sygnalizując bardziej zwyżkową akcję cenową zgodną z ostatnim etapem pośredniej korekty. (Aby dowiedzieć się więcej, zobacz: Elliott Wave w 21 wieku .)
Dolna linia
Akcje gąsienicowe rosną szybciej po zwyżkującym raporcie za drugi kwartał, ale utknęły w złożonej korekcie, której pokonanie wymaga ogromnej siły nabywczej. Ciąg zakupów powyżej 152 USD pomógłby w tym procesie leczenia, podczas gdy odwrócenie na tym poziomie może zapowiadać spadek do 120 USD. (Więcej informacji można znaleźć na stronie: Największe ryzyko inwestowania w akcje Caterpillar .)
