Filozofia inwestycyjna to zbiór przekonań i zasad, które kierują procesem decyzyjnym inwestora. To nie jest zbiór przepisów, a raczej zestaw wytycznych. Niektóre popularne filozofie inwestycyjne obejmują koncentrację na akcjach, które według inwestorów są zaniżone, ukierunkowanie na akcje znajdujące się w fazie wzrostu lub ekspansji oraz inwestowanie w papiery wartościowe zapewniające zwrot z dochodów z odsetek.
Rodzaje filozofii inwestycji
Filozofie inwestycyjne powinny opierać się na celach inwestora, jego harmonogramie lub horyzoncie czasowym, ich tolerancji na ryzyko różnego rodzaju oraz ich indywidualnym statusie kapitałowym lub potrzebach.
- Inwestowanie wartościowe, które obejmuje poszukiwanie akcji, które według inwestora są obecnie niedoszacowane przez rynek i których ceny będą oczekiwane przez inwestora, ostatecznie wzrosną znacząco. Inwestycje podstawowe, które polegają na określeniu spółek o dużych perspektywach zysków. Inwestowanie w wzrost, w którym inwestorzy kupują akcje spółek, których produkty lub usługi mają potencjał generowania silnego wzrostu zysków i wyższych cen akcji w przyszłości. Społecznie odpowiedzialne inwestowanie, które koncentruje się na inwestowaniu w firmy, których praktyki są zgodne z wartościami inwestora, ponieważ dotyczą one wpływu firmy na społeczeństwo i środowisko. Inwestycje techniczne, które polegają na analizie danych rynkowych z przeszłości, aby odkryć charakterystyczne wzorce wizualne w działalności handlowej, na których opierają się decyzje dotyczące kupna i sprzedaży.
Filozofie inwestycyjne są jedną z charakterystycznych cech ludzi lub firm zarządzających pieniędzmi. Większość inwestorów, którzy osiągają długoterminowy sukces, rozwija i udoskonala swoje filozofie inwestycyjne w miarę upływu czasu i nie często przełącza się między filozofiami, gdy zmieniają się warunki rynkowe.
Przykład filozofii inwestycyjnej
Na przykład Warren Buffett praktykował filozofię inwestowania w wartość od czasu studiowania pod kierunkiem legendarnego inwestora wartości Benjamina Grahama na Columbia University na początku lat 50. XX wieku. Podobnie, zwolennicy inwestycji społecznie odpowiedzialnych prawdopodobnie pozostaną niezachwiani w unikaniu firm, których działalności im nie podoba - takich jak produkcja broni palnej lub hazard - nawet jeśli fundamenty lub czynniki techniczne sprzyjają zapasom tych firm.
