Spis treści
- Przenoszenie pozycji walutowych
- Kredyty rollover
- Przykład najazdu
Na rynku Forex (FX) rolowanie jest procesem przedłużania daty rozliczenia otwartej pozycji. W większości transakcji walutowych przedsiębiorca musi odebrać dostawę waluty dwa dni po dacie transakcji. Jednak poprzez przerzucanie pozycji - jednocześnie zamykając istniejącą pozycję według dziennego kursu zamknięcia i ponownie wchodząc z nowym kursem otwarcia następnego dnia handlowego - trader sztucznie wydłuża okres rozliczeniowy o jeden dzień.
Kluczowe dania na wynos
- Rolowanie na rynkach walutowych odnosi się do przeniesienia pozycji do następnej daty dostawy, w którym to przypadku nalicza się opłatę. W zależności od tego, czy inwestor ma pozycję długą czy krótką, może otrzymać kredyt rolowany lub być winien debet. stopa rolowania na rynku Forex to zwrot z odsetek netto od pozycji walutowej utrzymywanej przez noc przez tradera.
Przenoszenie pozycji walutowych
Inwestorzy długoterminowi na rynku Forex mogą zarabiać na rynku, handlując od strony pozytywnej równania najazdu. Handlowcy zaczynają od obliczenia punktów swapowych, czyli różnicy między kursem terminowym a kursem kasowym określonej pary walutowej wyrażonym w pipsach. Handlowcy opierają swoje obliczenia na parytecie stóp procentowych, co oznacza, że inwestowanie w różne waluty powinno skutkować zabezpieczonymi stopami zwrotu, które są równe, niezależnie od stóp procentowych walut.
Handlowcy obliczają punkty swapowe dla określonej daty dostawy, biorąc pod uwagę korzyść netto lub koszt pożyczenia jednej waluty i pożyczenia innej waluty w okresie między datą waluty spotowej a terminem dostawy forward. Dlatego inwestor zarabia pieniądze, gdy jest po dodatniej stronie wypłaty odsetek.
Kredyty rollover
Często określane jako jutro, rolowanie jest przydatne w FX, ponieważ wielu inwestorów nie ma zamiaru odbierać dostarczanej waluty; chcą raczej czerpać zyski ze zmian kursów walut. Ponieważ każda transakcja na rynku Forex wiąże się z pożyczeniem waluty jednego kraju w celu zakupu innego, regularne przyjmowanie i płacenie odsetek. Na koniec każdego dnia handlowego trader, który zajął długą pozycję w wysokodochodowej walucie w stosunku do pożyczonej waluty, otrzyma odsetki na swoim rachunku.
I odwrotnie, przedsiębiorca będzie musiał zapłacić odsetki, jeśli pożyczona przez niego waluta ma wyższą stopę procentową w stosunku do zakupionej waluty. Handlowcy, którzy nie chcą zbierać ani płacić odsetek, powinni zamknąć swoje pozycje do godziny 17:00 czasu wschodniego.
Należy zauważyć, że odsetki otrzymane lub zapłacone przez tradera walutowego w trakcie tych transakcji na rynku Forex są traktowane przez IRS jako zwykłe przychody lub koszty odsetkowe. Do celów podatkowych handlowiec walutowy powinien śledzić otrzymane lub zapłacone odsetki, niezależnie od zwykłych zysków i strat handlowych.
Przykład najazdu
Większość giełd Forex wyświetla wskaźnik najazdu, co oznacza, że obliczenie stawki zasadniczo nie jest wymagane. Zastanów się jednak nad parą walutową NZDUSD, w której masz długie NZD i krótkie USD. Kurs wymiany na dzień 30 stycznia 2019 r. Wynosi 0, 69. Nocna stopa procentowa NZD dla banku rezerwowego kraju wynosi 1, 75%. Stawka funduszy federalnych USD wynosi 2, 4%. Wskaźnik rollover dla NZDUSD wynosi
Dla pozycji 100 000 długie odsetki wynoszą 9, 3 EUR lub 100 000 * 0, 0093%. W przypadku krótkiego NZD koszt wynosi 5, 01 NZD lub 100 000 * 1, 67 * 0, 003%. EUR przeliczony na NZD wynosi 15, 53, czyli 9, 3 * 1, 67. Zazwyczaj wyświetlany w pipsach, wskaźnik najazdu NZDUSD wynosi -0, 0026% lub 0, 26 pipsa. Na pozycji hipotetycznej 100 000 wskaźnik najazdu wyniósłby -2, 6 NZD lub -3, 8 USD.
