W 1913 r. Ustawa o Rezerwie Federalnej ustanowiła System Rezerwy Federalnej, niezależny organ rządowy, który pełniłby rolę banku centralnego dla rządu USA. Oprócz rady gubernatorów, rady dyrektorów i Federalnego Komitetu Otwartego Rynku ustawa utworzyła 12 banków rezerw federalnych rozmieszczonych w Stanach Zjednoczonych. Razem misją banków jest zapewnienie narodowi stabilnej polityki pieniężnej oraz bezpiecznego i elastycznego systemu finansowego, ale co tak naprawdę robią banki rezerwowe?
12 banków rezerwowych nadzoruje regionalne banki członkowskie, chroni regionalne interesy gospodarcze i zapewnia, że społeczeństwo ma wpływ na decyzje banków centralnych. Chociaż banki rezerw federalnych nie działają dla zysku, generują dochód z odsetek od rządowych papierów wartościowych uzyskanych w wyniku działań polityki pieniężnej Fed i usług finansowych świadczonych instytucjom depozytowym. Każdego roku, po uwzględnieniu kosztów operacyjnych, banki regionalne zwracają nadwyżkę dochodów do Skarbu USA. Ogólnie rzecz biorąc, te banki regionalne są zaangażowane w cztery ogólne zadania: formułowanie polityki pieniężnej, nadzorowanie instytucji finansowych, ułatwianie polityki rządu i świadczenie usług płatniczych.
Ułatwienie polityki pieniężnej
Banki regionalne egzekwują politykę pieniężną ustaloną przez Radę Dyrektorów, zapewniając wszystkim instytucjom depozytariuszom - komercyjnym i wzajemnym kasom oszczędnościowym, stowarzyszeniom oszczędnościowo-pożyczkowym i kasom oszczędnościowym - dostęp do środków pieniężnych przy bieżącej stopie dyskontowej.
Pomagają również FOMC i Rezerwie Federalnej, przyczyniając się do kształtowania polityki pieniężnej. Każdy bank regionalny zatrudnia pracowników naukowych, którzy zbierają informacje o swoim regionie, analizują dane ekonomiczne i badają rozwój sytuacji gospodarczej. Badacze ci doradzają prezesom banków regionalnych w kwestiach politycznych, którzy następnie publikują informacje w swoich okręgach wyborczych w celu zbadania opinii publicznej.
Nadzorowanie instytucji członkowskich
Rada Gubernatorów przekazuje większość obowiązków nadzorczych w stosunku do instytucji członkowskich bankom rezerwowym, które mają za zadanie przeprowadzanie kontroli na miejscu i poza nim, przeprowadzanie kontroli banków posiadających statut i upoważniać banki do czarterowania. Zapewniają również utrzymanie przez instytucje depozytowe właściwego wskaźnika rezerwy - wymaganie określające odsetek depozytów, które muszą być utrzymywane w rezerwie jako środki pieniężne. Ponadto banki rezerwowe są odpowiedzialne za pisanie przepisów dotyczących przepisów o kredytach konsumenckich i zapewnienie społecznościom dostępu do wystarczających kredytów z banków.
Obsługa rządu
Banki rezerwowe angażują się także w usługi finansowe dla rządu federalnego, działając jako łącznik między Departamentem Skarbu a instytucjami depozytowymi. Banki regionalne pobierają podatek od bezrobocia i podatku dochodowego, akcyzę w celu zdeponowania w Skarbcu oraz emisję i wykup obligacji, a także bonów skarbowych w określonych przydziałach w celu utrzymania pożądanego poziomu rezerw bankowych.
Ponadto banki rezerwowe prowadzą rachunki transakcyjne i operacyjne Departamentu Skarbu, przechowując zabezpieczenia dla agencji rządowych w celu zabezpieczenia środków znajdujących się obecnie w depozycie w instytucjach prywatnych. Banki dokonują również regularnych płatności odsetek od zaległych zobowiązań rządowych.
Obsługa instytucji depozytowych
Dystrybucja papierowych pieniędzy do czarterowanych instytucji depozytowych jest kolejnym obowiązkiem banków rezerwowych. Nadmiar gotówki jest deponowany w bankach rezerwowych, gdy popyt jest niewielki; gdy popyt jest duży, instytucje mogą wycofać się z banku lub zaciągnąć pożyczkę. Banki regionalne dysponują infrastrukturą elektroniczną do obsługi przelewów, przenosząc środki między 7800 instytucjami depozytowymi.
Ponadto banki rezerwowe to system rozliczeń czeków, który przetwarza 18 miliardów czeków rocznie i kieruje je do właściwej instytucji depozytowej. Banki rezerwowe zapewniają również zautomatyzowane izby rozrachunkowe, które umożliwiają instytucjom depozytowym wymianę płatności w celu dokonywania bezpośrednich wpłat na listy płac i płatności hipotecznych.
Dolna linia
Sieć banków rezerwowych, często nazywana bankiem, realizuje zamówienia Fed, zapewnia wsparcie bankom członkowskim w całym kraju i rozwija bezpieczne praktyki bankowe. Wiele usług świadczonych przez te banki jest podobnych do usług, które oferują zwykłe banki, z wyjątkiem banków rezerwowych, które świadczą te usługi raczej bankom niż osobom fizycznym lub klientom biznesowym. Banki rezerwowe przechowują rezerwy gotówkowe i udzielają pożyczek instytucjom depozytowym, rozpowszechniają waluty i świadczą usługi płatnicze dla tysięcy banków.
Bez tych banków regionalnych Rezerwa Federalna nie byłaby w stanie sankcjonować swojej polityki w całym kraju, rządzić tysiącami instytucji depozytowych ani zapewnić, aby bank centralny słyszał głosy ludzi z każdego regionu przy podejmowaniu decyzji politycznych. Są agentami fiskalnymi i operacyjnymi jednostkami banku centralnego.
