Handlarze dnia próbują osiągać zyski, otwierając i zamykając pozycje handlowe kilka razy w ciągu dnia. Zazwyczaj zamykają wszystkie otwarte pozycje pod koniec dnia i nie przenoszą ich na następny dzień. Oprócz akcji, fundusze będące przedmiotem obrotu giełdowego (ETF) pojawiły się jako kolejny instrument z wyboru w codziennym obrocie. Oferują one dywersyfikację funduszu wspólnego inwestowania, wysoką płynność i obrót akcjami w czasie rzeczywistym oraz niskie koszty transakcji. Kilka funduszy ETF może również kwalifikować się do ulg podatkowych, w zależności od kryteriów kwalifikowalności i przepisów finansowych. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Korzyści z inwestowania w ETF i zakup akcji czy ETF?)
W tym artykule opisano najlepsze ETF-y, które są odpowiednie do handlu dziennego.
Kryteria wyboru
Handel dzienny polega na szybkim kupowaniu i sprzedawaniu pozycji, z próbami osiągania niewielkich zysków poprzez handel dużym wolumenem z wielu transakcji. Fundusze ETF odpowiednie do handlu dziennego powinny charakteryzować się wysokim poziomem płynności, umożliwiającym łatwą realizację transakcji po uczciwych cenach. Koszty transakcyjne związane z obrotem ETF powinny być niskie, ponieważ częste transakcje prowadzą do wysokich kosztów transakcyjnych, które wykorzystują dostępny potencjał zysku. Dodatkowo należy również rozważyć spread cen ofertowych w ofertach cenowych. Spread bid-ask to różnica między ceną kupna i sprzedaży wymaganą przez uczestników rynku handlujących danym papierem wartościowym. Większy spread bid-ask oznacza uczciwe odkrycie ceny i wyższą płynność.
Większość funduszy ETF, które spełniają te trzy kryteria, opiera się na szerszych rynkach (takich jak te oparte na popularnych indeksach, takich jak Indeks Standard & Poor's 500 lub ogólnie szersze rynki).
Inwestorzy jednodniowi mogą także uzyskać wysoką płynność w specjalistycznych ETF-ach opartych na motywach, takich jak ETF-y oparte na złocie lub ropie naftowej. Jednak takie ETF mogą być kosztowne ze względu na koszty transakcji, co czyni je nieodpowiednimi do codziennego handlu. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz Pozłacane ETF-y dotyczące handlu dziennego: najlepsze porady i najlepsze ETF-y dotyczące ropy naftowej (XLE, AMLP , VDE, USO) ).
Podobnie inne, takie jak ETF z dźwignią, mogą oferować wysoką ekspozycję (dwa lub trzy razy wartość bazową), ale zazwyczaj brakuje im wysokiej płynności i mogą występować przy wysokich kosztach. Takie ETF mogą nie spełniać kryteriów handlu dziennego i nie są uwzględniane w celu włączenia ich do listy transakcji dziennych.
Najlepsze fundusze ETF do obrotu dziennego
1. Vanguard S&P 500 ETF (VOO): VOO śledzi popularny indeks S&P 500, który reprezentuje 500 najlepszych firm w USA z różnych sektorów. ETF inwestuje w akcje wchodzące w skład indeksu S&P 500 w proporcji zbliżonej do indeksu. Z powodzeniem odzwierciedlał wydajność indeksu przy minimalnym błędzie śledzenia. Przy średnim dziennym wolumenie obrotu wynoszącym ponad 2, 6 miliona akcji, VOO ma jeden z najniższych wskaźników kosztów wynoszący zaledwie 0, 05%, co czyni go ulubionym dla traderów dziennych.
2. iShares Core S&P 500 ETF (IVV) i SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY): IVV i SPY działają dokładnie tak samo, jak wyżej wspomniany VOO ETF. Jedyną różnicą jest to, że IVV i SPY mają nieco wyższe stosunki kosztów odpowiednio 0, 07% i 0, 09%. Jednak IVV i SPY oferują znacznie wyższy poziom płynności, przy średnim dziennym wolumenie obrotu przekraczającym odpowiednio 5, 5 miliona i 147 milionów akcji.
3. Vanguard Total Stock Market ETF (VTI): VTI śledzi i próbuje odtworzyć wyniki CRSP US Total Market Index. Indeks ten obejmuje akcje spółek o dużej i średniej kapitalizacji, spółek o małej kapitalizacji i mikropap, które są regularnie przedmiotem obrotu na NYSE i NASDAQ. Ten ETF pozwala traderowi obstawiać na większym rynku ogółem obejmującym szersze spektrum akcji w wielu sektorach kapitalizacji rynkowej. Przy współczynniku kosztów wynoszącym zaledwie 0, 05% i średnim dziennym wolumenie obrotu przekraczającym 3, 6 miliona akcji, VTI stanowi doskonały wybór dla inwestorów dziennych.
4. Schwab US Broad Market ETF (SCHB): Kolejny ETF oparty na szerokim rynku, który śledzi indeks giełdowy Dow Jones Broad Stock Market. Indeks obejmuje 2500 najlepszych spółek giełdowych w USA. Ten ETF ma średni dzienny wolumen obrotu wynoszący około miliona akcji i ma niski wskaźnik kosztów wynoszący tylko 0, 04%.
5. ETF obligacji o zmiennym oprocentowaniu obligacji skarbowych iShares (TFLO): Inwestorzy jednodniowi zainteresowani obligacjami ETF znajdą TFLO jako dobrą i opłacalną opcję. Fundusz ten próbuje odtworzyć wyniki indeksu zmiennego kursu Barclays US Treasury. Ten fundusz ETF z powodzeniem odtworzył wyniki indeksu porównawczego z bardzo niskim błędem śledzenia. Ma współczynnik kosztów 0, 15%, ale oferuje zwolnienie z opłaty w tej samej wysokości, co czyni efektywny wskaźnik kosztów zerowym.
6. iShares 20+-letnia obligacja skarbowa ETF (TLT): TLT to kolejna ETF oparta na obligacjach, która zapewnia ekspozycję na długoterminowe bezpieczeństwo skarbowe USA poprzez śledzenie wyników indeksu obligacji skarbowych Barclays US 20 Year Plus. Zapewnia wysoką płynność, a ponad 8 milionów akcji ETF wymienia ręce dziennie. Dokładnie odzwierciedlał on wydajność indeksu porównawczego. Ma jednak stosunkowo wyższy wskaźnik kosztów wynoszący 0, 15%.
7. Schwab US TIPS ETF (SCHP): Martwisz się inflacją lub chcesz skorzystać z obrotu papierami wartościowymi chronionymi przed inflacją? SCHP oferuje idealne dopasowanie. Śledzi wyniki indeksu Barclays US Treasury Protected Securities (Series-L), który jest ważonym wartością rynkową indeksu papierów wartościowych chronionych przed inflacją w USA, z co najmniej rocznym terminem zapadalności. Przy około 80 000 akcji notowanych codziennie i przy współczynniku kosztów wynoszącym zaledwie 0, 07%, SCHP oferuje dobre dopasowanie dla inwestorów dziennych.
Dolna linia
Transakcje dzienne wiążą się z wysokim ryzykiem, ponieważ większość traderów jednodniowych zajmuje pozycje oparte na marży. Dźwignia oparta na marży pozwala na większe zaangażowanie przy niskim kapitale handlowym. Stąd zasadnicze znaczenie ma utrzymanie niskich kosztów transakcyjnych w celu uwzględnienia sporadycznych strat i utrzymania wysokich realistycznych zysków. Wybór odpowiednich ETF wymienionych powyżej w wyżej wymienionych kryteriach może umożliwić jednemu przedsiębiorcy wyższy potencjał zysku.
