Co to jest reinwestycja?
Reinwestycja to praktyka polegająca na wykorzystywaniu dywidend, odsetek lub innych form podziału dochodu uzyskanego z inwestycji w celu zakupu dodatkowych udziałów lub jednostek, zamiast otrzymywania wypłat w gotówce.
Kluczowe dania na wynos
- Reinwestycja polega na tym, że wypłaty z inwestycji otrzymane z inwestycji są ponownie inwestowane w tę inwestycję zamiast w gotówkę. Reinwestycja polega na wykorzystaniu otrzymanych dywidend w celu zakupu większej liczby akcji lub otrzymanych płatności odsetkowych w celu zakupu większej ilości tej obligacji. zautomatyzować proces akumulacji zapasów z przepływów dywidendowych. Stały dochód i papiery wartościowe na żądanie otwierają potencjał do ryzyka reinwestycji, w przypadku gdy nowe inwestycje, które należy dokonać z wypłatą, są mniej odpowiednie.
Jak działają reinwestycje
Reinwestycja to świetny sposób, aby z czasem znacznie zwiększyć wartość inwestycji w akcje, fundusze wspólnego inwestowania lub fundusze inwestycyjne typu ETF. Ułatwia się to, gdy inwestor wykorzystuje dochody podzielone z tytułu własności inwestycji na zakup większej liczby udziałów lub jednostek tej samej inwestycji.
Wpływy mogą obejmować każdą wypłatę z inwestycji, w tym dywidendy, odsetki lub dowolną inną formę dystrybucji związaną z własnością inwestycji. Jeśli nie zostaną ponownie zainwestowane, środki te zostaną wypłacone inwestorowi w gotówce. Przedsiębiorstwa społeczne zawsze inwestują ponownie w swoje działania.
Reinwestycja dywidendy
Plany reinwestowania dywidend, znane również jako DRIP, pozwalają inwestorom na efektywne reinwestowanie wpływów w dodatkowe udziały w inwestycji. Emitenci inwestycji mogą uporządkować swoją ofertę inwestycyjną, tak aby zawierała programy reinwestycji dywidend.
Korporacje zazwyczaj oferują plany reinwestycji dywidend. Inne rodzaje spółek z ofertami publicznymi, takie jak spółki komandytowe i fundusze inwestycyjne w nieruchomościach, mogą również ustanawiać plany reinwestycji dywidend. Spółki funduszy wypłacające wypłaty decydują również, czy pozwolą na reinwestycję dywidendy.
Inwestorzy inwestujący w akcje, które są przedmiotem obrotu giełdowego, zazwyczaj zawierają plan reinwestycji dywidendy poprzez wybory na platformie maklerskiej. Kupując inwestycję za pośrednictwem platformy maklerskiej, inwestor ma możliwość reinwestowania dywidend, jeśli możliwe jest reinwestowanie dywidendy.
Jeżeli oferowane jest reinwestowanie dywidendy, inwestor może zazwyczaj zmienić swoje wybory w swojej firmie maklerskiej w dowolnym momencie w trakcie trwania inwestycji. Reinwestycja jest zazwyczaj oferowana bez prowizji i pozwala inwestorom na zakup ułamkowych części papieru wartościowego z podzielonymi wpływami.
Inwestycje dochodowe
Reinwestycja jest ważną kwestią dla wszystkich rodzajów inwestycji i może w szczególności zwiększyć zyski inwestycyjne inwestorów. Liczne inwestycje ukierunkowane na dochody są oferowane zarówno w przypadku inwestycji dłużnych, jak i kapitałowych. Vanguard High Dividend Yield Fund (VHDYX) jest jednym z najlepszych funduszy inwestycyjnych na szerokim rynku dywidend. Jest to fundusz indeksowy, który dąży do śledzenia indeksu FTSE High Dividend Yield Index. Daje to inwestorom możliwość reinwestowania wszystkich dywidend w ułamkowe akcje funduszu.
Inwestorzy dochodowi decydujący się na reinwestycję powinni wziąć pod uwagę podatki przy reinwestowaniu płatnych wypłat. Inwestorzy są nadal zobowiązani do płacenia podatków od wypłat niezależnie od tego, czy zostaną ponownie zainwestowani.
Obligacje zerokuponowe są jedynym instrumentem o stałym dochodzie, który nie ma ryzyka inwestycyjnego, ponieważ nie emitują płatności kuponowych.
Specjalne uwagi: ryzyko reinwestycji
Stopa reinwestycji to kwota odsetek, które można uzyskać, gdy pieniądze zostaną pobrane z jednej inwestycji o stałym dochodzie i umieszczone w innej. Na przykład stopa reinwestycji to kwota odsetek, którą inwestor mógłby zarobić, gdyby kupił nową obligację, jednocześnie utrzymując wymagalną obligację wymaganą z powodu spadku stopy procentowej.
Jeśli inwestor reinwestuje wpływy, może być konieczne rozważenie ryzyka reinwestycji. Ryzyko reinwestycji to szansa, że inwestor nie będzie w stanie reinwestować przepływów pieniężnych (np. Płatności kuponowych) według stopy porównywalnej do stopy zwrotu z bieżącej inwestycji. Ryzyko reinwestycji może powstać we wszystkich rodzajach inwestycji.
Zasadniczo ryzyko reinwestycji to ryzyko, że inwestor może uzyskać większy zwrot z inwestycji, inwestując wpływy w inwestycję o wyższym zwrocie. Jest to powszechnie rozważane w przypadku reinwestycji papierów wartościowych o stałym dochodzie, ponieważ inwestycje te konsekwentnie określają stopy zwrotu, które różnią się w zależności od nowych emisji i zmian stóp rynkowych. Przed znaczną dystrybucją inwestycji inwestorzy powinni rozważyć swoje bieżące alokacje i opcje inwestowania na szerokim rynku.
Na przykład inwestor kupuje 10-letnią obligację skarbową o wartości 100 000 USD o oprocentowaniu 6%. Inwestor spodziewa się zarobić 6000 USD rocznie z zabezpieczeń. Jednak na koniec okresu oprocentowanie wynosi 4%. Jeśli inwestor kupi kolejny 10-letni banknot skarbowy o wartości 100 000 USD, będzie zarabiał 4000 USD rocznie zamiast 6000 USD. Ponadto, jeśli stopy procentowe następnie wzrosną, a sprzedaje banknot przed datą wykupu, traci część kapitału.
