Co to jest zakup i założenie?
Zakup i przejęcie to transakcja, w której zdrowy bank lub oszczędności kupują aktywa i przejmują zobowiązania (w tym wszystkie ubezpieczone depozyty) od niezdrowego banku lub oszczędności. Jest to najbardziej popularna i preferowana metoda stosowana przez Federalną Korporację Ubezpieczeń Depozytów (FDIC) w przypadku banków upadających. Ubezpieczeni deponenci niewypłacalnej instytucji natychmiast stają się deponentami banku przejmującego i mają dostęp do swoich ubezpieczonych funduszy.
Kluczowe dania na wynos
- Zakup i przejęcie to transakcja, w której zdrowy bank lub oszczędności kupują aktywa i przejmują zobowiązania od niezdrowego banku lub oszczędności. FDIC organizuje zakup i przejęcie dla instytucji ubezpieczonych w FDIC. Depozytorzy starej instytucji natychmiast stają się posiadaczami rachunków nowy; podczas gdy ich fundusze są nienaruszone, stopy procentowe i inne warunki mogą ulec zmianie. Zakup i założenie jest preferowaną przez FDIC metodą postępowania z upadającymi bankami; spłaty depozytów lub likwidacja i otwarta pomoc bankowa to dwa inne.
Zrozumienie zakupu i założenia (P&A)
W transakcji zakupu i przejęcia FDIC organizuje sprzedaż niespokojnej lub niewypłacalnej instytucji finansowej zdrowej instytucji. Oprócz zostania depozytariuszem czeków osobistych, oszczędnościowych i innych ubezpieczonych kont, bank przejmujący może również kupować inne aktywa (takie jak pożyczki lub hipoteki) upadającego banku.
FDIC i bank przejmujący często starają się, aby przejście było jak najbardziej płynne dla konsumentów. Na przykład depozyty bezpośrednie są automatycznie przekierowywane do nowej instytucji.
Jest jednak jedna ważna różnica: naliczanie odsetek ustaje na wszystkich rachunkach po zamknięciu niespokojnego banku. Zakładający bank staje się odpowiedzialny za przywrócenie stóp procentowych i innych warunków na rachunkach i pożyczkach, i może je zmienić - nie ma obowiązku kontynuowania warunków swojego poprzednika. Oczywiście deponenci mają prawo do wycofania środków z nowej instytucji bez kary.
Alternatywy dla zakupu i przejęcia (P&A)
Zakup i założenie (P&A) jest najczęstszą z trzech podstawowych metod rozwiązywania problemów stosowanych przez FDIC. Pozostałe dwa są następujące:
- Wypłaty depozytów i likwidacja: FDIC wypłaca roszczenia deponentów bezpośrednio czekiem, do wysokości salda ubezpieczonego na każdym rachunku. Następnie zbywa aktywa upadłego banku w celu częściowego odzyskania kosztów likwidacji. Otwarta pomoc bankowa: Ubezpieczona instytucja zagrożona bankructwem otrzymuje pomoc na dokapitalizowanie przed komisją komisaryczną w formie zastrzyku gotówki lub zastrzyku kapitału bezgotówkowego, aby zapobiec jej upadkowi.
Podczas globalnego kryzysu finansowego z lat 2008–2009 rząd Stanów Zjednoczonych uruchomił Program Pomocy w Problemach (TARP), aby zapewnić pomoc finansową bankom, które zostały uznane za „zbyt duże, by upaść”.
Rodzaje transakcji zakupu i przejęcia (P&A)
Zakup i założenie to szeroka kategoria, która obejmuje szereg bardziej wyspecjalizowanych transakcji, takich jak podział strat i banki pomostowe, miara stop-gap, w której jedna instytucja tymczasowo kontynuuje działalność niewypłacalnego banku, dając mu trochę czasu na znalezienie kupujący, aby znów mógł stać się przedmiotem działalności.
Transakcje bankowe pomostowe są uważane za lepsze niż wypłaty depozytów (patrz poniżej), ale wymagają więcej czasu, wysiłku i odpowiedzialności ze strony SEC. Na przełomie lat 80. i 90. FDIC korzystał z transakcji pomostowych z instytucjami finansowymi, takimi jak Capital Bank & Trust Co., First Republic Bank i First American Bank & Trust.
W przypadku rodzaju zakupu i założenia zwanego transakcją obejmującą cały bank wszystkie aktywa i pasywa upadającego banku są przekazywane do banku przejmującego. Ocena aktywów FDIC określa wartość zakupionych aktywów.
Jednak niektóre kategorie aktywów, takie jak kredyty subprime, nigdy nie są lub rzadko przenoszone w transakcjach zakupu i przejęcia.
