Krzywa kapitału własnego to graficzna reprezentacja zmiany wartości rachunku handlowego w danym okresie. Krzywa kapitału własnego ze stale dodatnim nachyleniem zazwyczaj wskazuje, że strategie handlowe na rachunku są opłacalne, a ujemne nachylenie pokazuje, że generują one ujemny zwrot.
Rozkład krzywej kapitałowej
Ponieważ przedstawia dane dotyczące wydajności w formie graficznej, krzywa kapitału własnego jest idealna do zapewnienia szybkiej analizy skuteczności strategii. Można również zastosować wiele krzywych kapitału własnego do oceny wydajności i ryzyka różnych strategii handlowych.
Obliczanie krzywej kapitałowej
Załóżmy, że kapitał początkowy tradera wynosi 25 000 USD, a jego pierwsza transakcja na 100 akcjach miała cenę wejścia 50 USD i cenę wyjścia 75 USD. Prowizja od handlu wynosi 5 USD
Transakcje są rejestrowane w arkuszu kalkulacyjnym w następujący sposób:
Kapitał założycielski = kapitał założycielski - ((cena wejścia x ilość akcji) - prowizja)
- 25 000 USD - ((50 x 100 USD) - 5) 25 000 USD - (5 000 USD - 5) 25 000 USD - 4 995 20 005 USD
Kapitał założycielski = kapitał założycielski - ((cena wyjścia x ilość akcji) - prowizja)
- 20 005 USD + ((75 x 100 USD) - 5 USD) 20, 005 + (7500 USD - 5 USD) 20 005 + 7495 USD 27 500 USD
Powtórz powyższy proces dla każdego nowego handlu.
Handel krzywą kapitałową
Wszystkie strategie handlowe tworzą krzywą akcji, która ma wygrane i przegrane okresy. Wizualna reprezentacja jest podobna do wykresu giełdowego. Handlowcy mogą stosować średnią ruchomą, prostą lub wykładniczą, do krzywej kapitału własnego i wykorzystywać ją jako wskaźnik.
Można by wprowadzić prostą zasadę, aby zatrzymać obrót strategią, jeśli krzywa akcji spadnie poniżej średniej kroczącej. Gdy krzywa akcji powróci powyżej średniej kroczącej, trader może chcieć ponownie zacząć handlować strategią. Oprogramowanie do automatyzacji handlu pozwala traderom na weryfikację historyczną strategii, aby sprawdzić, jak wypadłaby na danych historycznych. Zwykle obejmuje to możliwość wygenerowania krzywej kapitałowej dla każdej zastosowanej strategii.
Reguły sygnałów transakcyjnych można wzmocnić, dodając kolejną średnią ruchomą do krzywej akcji i czekając na skrzyżowanie dwóch linii, zanim zostanie podjęta decyzja o zatrzymaniu lub rozpoczęciu strategii. Na przykład, jeśli szybka średnia krocząca przekroczy średnią wolną kroczącą, trader zacznie lub wznowi swoją strategię, a jeśli szybka średnia krocząca przekroczy średnią powolną kroczącą, przestaną strategię.
