Kanadyjskie rynki akcji mogą być bardzo małym segmentem globalnych rynków akcji pod względem kapitalizacji rynkowej (3-4%), ale są domem dla jednych z najlepszych firm z różnych sektorów, takich jak finanse, energia, wydobycie i minerały. Firmy te mają udokumentowane osiągnięcia w zakresie rentowności i wzrostu, dobrego zarządzania i silnych bilansów.
Giełda Papierów Wartościowych w Toronto (TSX) jest najpopularniejszą giełdą papierów wartościowych w Kanadzie. Indeks kompozytowy TSX, lub po prostu TSX, ma 251 składników z kapitalizacją rynkową w wysokości 1 917, 163 miliardów dolarów. TSX ma wiele wariantów lub podzbiorów, takich jak TSX 60, który reprezentuje 60 wiodących firm we wszystkich wiodących sektorach w Kanadzie.
Mniejsze i mniej znane spółki są notowane na giełdzie papierów wartościowych w Toronto (TSXV). TSVX jest indeksem zawierającym 400 składników i ma kapitalizację rynkową w wysokości 18, 111 miliarda USD. Istnieje również giełda w Montrealu, która jest giełdą instrumentów pochodnych, oraz NEX, forum dla firm, które spadły poniżej obowiązujących standardów notowań TSXV. (Kapitalizacja rynkowa na 30 lipca 2014 r.)
Firmy z udokumentowaną historią
Suncor Energy (NYSE: SU, TSX: SU)
Suncor Energy, zintegrowana firma energetyczna, przeszła do historii w 1967 r. Jako pionier w komercyjnej produkcji ropy naftowej z kanadyjskich piasków roponośnych Athabasca. Od tego czasu firma stała się największą kanadyjską firmą energetyczną i generuje wysokie zyski dla swoich akcjonariuszy. Firma, która ma znaczące perspektywy wzrostu i wysokiej jakości aktywa, koncentruje się na doskonałości operacyjnej i sile finansowej i jest kompetentnym graczem globalnym.
Alokacja kapitału spółki odbywa się zgodnie z pewnymi naczelnymi zasadami: zapewnić zrównoważone i niezawodne działania, dokonywać inwestycji w rentowny wzrost i zapewniać wartość dla akcjonariuszy. W drugim kwartale 2014 r. Suncor zapewnił akcjonariuszom wartość poprzez dywidendy w wysokości 338 mln USD i wykup akcji w wysokości 271 mln USD. Firma spodziewa się, że łączny potencjał rocznej stopy wzrostu piasków roponośnych wyniesie 10-12% i ogólnie 7-8% do 2020 roku.
Royal Bank of Canada (NYSE: RY, TSX: RY)
Działalność Royal Bank of Canada i jej spółek zależnych prowadzona jest pod główną marką RBC. Jest największym bankiem w Kanadzie i dwunastym co do wielkości bankiem na świecie pod względem kapitalizacji rynkowej (stan na 20 maja 2014 r . ) . Działa w 44 krajach, a baza klientów wynosi ponad 16 milionów na całym świecie. Bank generuje 63% swoich przychodów z Kanady, 18% z USA, a pozostałe 19% na arenie międzynarodowej.
Działalność banku jest dobrze zdywersyfikowana dzięki szerokiemu pakietowi produktów i usług finansowych dla klientów indywidualnych i biznesowych. Działalność firmy obejmuje bankowość osobistą i komercyjną (54%), rynki kapitałowe (23%), zarządzanie majątkiem (11%), ubezpieczenia (7%) oraz usługi dla inwestorów i skarbu (5%) (z wyłączeniem wsparcia korporacyjnego). Bank odnotował przychody w wysokości 8, 5 mld USD i 8, 3 mld USD odpowiednio w I i II kwartale 2014 r. Royal Bank of Canada jest uważany za jednego z najbardziej niezawodnych płatników dywidend i co roku od 1870 r. Wypłacał swoim akcjonariuszom dywidendy.
Potash Corporation of Saskatchewan (NYSE: POT, TSX: POT)
Potash Corporation of Saskatchewan (PotashCorp) jest światowym liderem w dziedzinie nawozów pod względem wydajności, produkując trzy podstawowe składniki pokarmowe dla roślin uprawnych: Potash (K), Azot (N) i Fosforan (P). PotashCorp to międzynarodowe przedsiębiorstwo, które prowadzi działalność i interesy biznesowe w siedmiu krajach. Potash napędza rozwój firmy i jest głównym celem firmy. Firma ma pięć dużych, tanich kopalni potażu w Saskatchewan i jedną w Brunszwiku. Aby zwiększyć swój globalny zasięg, PotashCorp zainwestował w Ameryce Południowej, na Bliskim Wschodzie iw Azji w firmy związane z potażem. Firma ma najbardziej zróżnicowaną linię produktów w branży z dużymi, tanimi zapasami fosforu.
PotashCorp odnotował zysk w wysokości 472 mln USD (56 centów na akcję) w drugim kwartale 2014 r., Dzięki czemu zysk za I półrocze 2014 r. Wyniósł 812 mln USD (95 centów na akcję). Siła firmy polega na tym, że bariery wejścia na rynek są wysokie ze względu na wyraźnie ograniczone złoża potażu i wysokie koszty rozwoju. Perspektywy firmy są pozytywne, a otoczenie sprzyja zyskom.
Canadian National Railway (NYSE: CNI, TSX: CNR)
Ten światowej klasy lider transportu oferuje połączenia kolejowe z trzema wybrzeżami z około 20 600 milami tras w Ameryce Północnej. Jest to jedyna sieć transkontynentalna w Ameryce Północnej i największa sieć kolejowa w Kanadzie. Firma oferuje zintegrowane usługi transportowe - kolejowe, intermodalne, transport samochodowy, spedycję, magazynowanie i dystrybucję, zapewniając zatrudnienie 24 000 kolejek w Kanadzie i Stanach Zjednoczonych.
Silną stroną firmy jest wiele obszarów - stabilna sytuacja finansowa z rozsądnym poziomem zadłużenia, wzrost przychodów i dobre przepływy pieniężne z działalności operacyjnej oraz wzrost zysku na akcję (EPS). Firma osiągnęła w 2013 r. Dochód netto w wysokości 2612 mln USD, czyli 3, 09 USD na rozwodniony udział, przy przychodach w wysokości 10 575 mln USD. Przychody za II kwartał 2014 r. Wyniosły 3 116 mln C $. Spośród firm z sektora kolejowego kanadyjski National Railway ma najniższy wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego. Dzięki silnym bilansom i szerokim zaletom pokrycia firma ma dobrą pozycję, aby wyprzedzać konkurencję przez długi czas.
Barrick Gold Corporation (NYSE: ABX, TSX: ABX)
Barrick Gold zajmuje się produkcją i sprzedażą złota, a także powiązanymi operacjami, takimi jak kopalnie oraz zaawansowane poszukiwania i rozwój. Firma działa obecnie na pięciu kontynentach, a jej kapitalizacja rynkowa wynosi 21 763 mln C $. Mocne strony firmy to wzrost przychodów, najniższy koszt (podstawa kosztów utrzymania) wśród innych firm oraz dobry przepływ środków pieniężnych z działalności. Barrick był w stanie spełnić wytyczne dotyczące produkcji złota 11. rok z rzędu w 2013 roku.
Firma jest bardzo zróżnicowana geograficznie, a operacje prowadzone są w wielu lokalizacjach. Zasoby mineralne Barricka (według stanu na 31 grudnia 2013 r.) Wynosiły 1 014, 1 miliona uncji złota, 888 milionów uncji srebra zawartych w rezerwach złota i 14 miliardów funtów miedzi. Przychody firmy są powiązane z popytem i cenami złota. Tendencja przyszłych cen złota przyniesie szanse lub będzie stanowić wyzwanie dla Barrick Gold.
Wniosek
Wybitne kanadyjskie spółki na giełdzie w Toronto (TSX) są również notowane na giełdzie w Nowym Jorku (NYSE). Inwestorzy mogą szukać inwestycji za pośrednictwem giełdy, która oferuje im większy wybór, mniej kłopotów i korzyści podatkowych, ponieważ przepisy podatkowe różnią się w poszczególnych krajach. Dla inwestorów, którzy nie znają kanadyjskich akcji, najlepszą opcją może być przyjrzenie się składnikom TSX 60, ponieważ wprowadzą ich one do wiodących marek w wiodących sektorach w Kanadzie.
