Co to jest system informacji o nadzorze w supermarkecie?
System informacji o nadzorze w supermarkecie - ISIS - to publicznie dostępna elektroniczna baza danych, w której przechowywane są informacje o handlu papierami wartościowymi. System informacji o nadzorze w supermarkecie zawiera dane, które obejmują czas transakcji i wszystkich uczestników zaangażowanych w transakcje akcjami i opcjami. ISIS pozwala organom regulacyjnym na kontrolę śladu transakcji na papierach wartościowych. Jest to baza danych, która dystrybuuje informacje ze wszystkich głównych giełd w Stanach Zjednoczonych do uczestników rynku i obserwatorów.
System informacji o nadzorze w supermarkecie został opracowany w celu przeciwdziałania nieuczciwemu handlowi, ponieważ otwarta dla publiczności baza danych rzuca światło na transakcje, które mogą być fałszywe lub oparte na informacjach poufnych. Organy regulacyjne mogą ustawić alarmy, które mogą zostać wyzwolone, jeśli wystąpią pewne transakcje dotyczące określonych papierów wartościowych, a następnie skontrolują ścieżkę transakcji w celu ustalenia, czy coś jest nie tak.
Zrozumienie systemu informacji o nadzorze w supermarkecie (ISIS)
System Informacji o Nadzorze Intermarket (ISIS) to system do przechowywania i wyszukiwania opcji oraz informacji o handlu akcjami z ośmiu krajowych giełd papierów wartościowych, w tym z nowojorskiej giełdy papierów wartościowych (NYSE) i ważniejszego krajowego stowarzyszenia dealerów papierów wartościowych (NASD). System ISIS zawiera informacje o transakcjach, czasach i miejscach, w których miały one miejsce, zaangażowanych firmach i brokerach dokonujących transakcji. Działa jako narzędzie udostępniania danych, które gromadzi informacje o transakcjach kapitałowych i opcyjnych w celu weryfikacji realizacji zleceń i zapewnia ścieżkę audytu dla organów regulacyjnych w przypadku podejrzenia oszustwa. Pozwala to organom regulacyjnym i urzędnikom giełdy monitorować rynek i chronić inwestujących odbiorców przed nadużyciami. Dostarczone informacje są udostępniane online, aby zapewnić personelowi inwigilacji kompletne aktualne informacje o potencjalnych naruszeniach transakcji.
Systemem ISIS zarządza The Intermarket Surveillance Group (ISG), organizacja założona na początku lat 80. XX wieku, w skład której wchodzi międzynarodowa grupa giełd, centrów rynku i organów nadzoru rynku, które prowadzą nadzór rynku na linii frontu w swoich jurysdykcjach.
Na przykład dane dotyczące czasu i sprzedaży systemu ISIS mogą być wykorzystywane do wykrywania i ścigania front-run zamówień, w których broker handluje przed zamówieniem klienta dla własnego konta. Więc jeśli klient złoży zamówienie na zakup 10 000 akcji XYZ, a broker kupi XYZ na swoje konto przed swoim klientem (co oznacza, że klient będzie miał wyższą cenę wypełnienia niż on), byłoby to nielegalne bieganie. System ISIS byłby w stanie ustalić, czy w rzeczywistości czas realizacji zlecenia brokera poprzedzał zlecenie klienta. W przypadku ujawnienia dowodów na tego rodzaju nieuczciwą działalność handlową makler może zostać ukarany grzywną, utracić licencję lub zostać ukarany karami.
