Kiedy większość ludzi myśli o klasach aktywów, zwykle myśli o takich rzeczach, jak akcje, obligacje, nieruchomości i towary. Doradcy inwestycyjni spędzają niezliczone godziny badając profile ryzyka / zwrotu oraz korelacje tych wspólnych klas aktywów, próbując zbudować efektywne portfele inwestycyjne dla swoich klientów.
Ale jeśli jesteś inwestorem młodym lub w średnim wieku, znaczenie tych klas aktywów blednie w porównaniu z klasą aktywów zwaną kapitałem ludzkim. Kapitał ludzki jest niematerialny i nie można go kupić ani sprzedać bezpośrednio. Z tego powodu nie ma dużo prasy finansowej. Jeśli masz od 18 do 50 lat (lub nadal zachowujesz się tak, jak jesteś), możesz być zainteresowany tym, co kapitał ludzki może dla Ciebie zrobić, oprócz tego, jak możesz go wykorzystać do wzrostu i ochrony swojego kapitału finansowego.
Kluczowe dania na wynos
- Dla inwestorów kapitał ludzki jest wartością bieżącą wszystkich przyszłych wynagrodzeń. Możesz zwiększyć swój kapitał ludzki, kontynuując edukację lub szkolenia w miejscu pracy. Kapitał ludzki powinien być głównym czynnikiem napędzającym potrzeby inwestora w zakresie portfela i powinien być zabezpieczony przez kapitał finansowy. Weź pod uwagę stabilność miejsc pracy, zmienność dochodów i branżę, w której pracujesz, wybierając alokację aktywów dla swojego kapitału finansowego.
Kapitał ludzki dla inwestorów
Dla inwestora indywidualnego kapitał ludzki jest wartością bieżącą wszystkich przyszłych wynagrodzeń. Kiedy jesteś młody, jest to prawdopodobnie najcenniejszy zasób, jaki posiadasz. Kapitał ludzki jest również najlepszą ochroną przed inflacją. Dzięki silnemu zestawowi umiejętności zawodowych zawsze będziesz osiągać uczciwe wynagrodzenie, bez względu na to, jak zawyżona zostanie Twoja lokalna waluta.
Wszystko, co zrobisz, aby zwiększyć swoją zdolność do zarabiania wyższych płac w przyszłości, można uznać za inwestowanie w kapitał ludzki. Pieniężne i czasochłonne inwestycje, które podejmujesz na wczesnym etapie życia, takie jak zdobycie wyższego wykształcenia, szkolenie w miejscu pracy i uczenie się lepszych umiejętności społecznych, mogą zwiększyć Twój osobisty kapitał ludzki.
Kapitał ludzki należy uznać za klasę aktywów stanowiącą część każdego portfela. Chociaż kapitał ludzki jest niepłynny i niezbywalny, powinien być kluczowym czynnikiem napędzającym potrzeby inwestora w zakresie portfela i powinien być zabezpieczany kapitałem finansowym, a nie odwrotnie.
Firmy wykorzystujące kapitał ludzki
Jak wspomniano powyżej, kapitał ludzki oznacza różne rzeczy dla różnych ludzi - zależy to tylko od tego, na kogo wpływa. I ważne jest, aby wiedzieć, jak się różnią.
Jeśli chodzi o firmy i firmy, kapitał ludzki odnosi się do wartości umiejętności i doświadczenia pracownika. Ta wartość jest wartością ekonomiczną. Jest to przekazywane pracodawcy lub firmie. Ponieważ jest niematerialny i nie może być wyrażony w dolarach, nie pojawia się w bilansie. Niektóre cechy, które pracownicy wnoszą do swoich pracodawców, to kształcenie, umiejętności i szkolenia. Nawet cechy takie jak punktualność, schludność, lojalność i przywództwo liczą się do kapitału ludzkiego firmy.
Ponieważ pracownicy niekoniecznie są na tym samym poziomie, pracodawcy mogą zwiększyć swój kapitał ludzki, inwestując w swój zespół pracowników, oferując zaawansowane szkolenia i kształcenie. Dzięki temu każdy pracownik może zapewnić wartość ekonomiczną swoim firmom.
Kapitał ludzki i kapitał finansowy
Przez całe życie twój kapitał ludzki i finansowy powinien iść w przeciwnych kierunkach. Gdy zaczynasz karierę po raz pierwszy, czeka Cię wiele lat zdobywania siły. Ale twój kapitał finansowy jest niski, ponieważ prawdopodobnie niewiele zaoszczędziłeś. Wraz z wiekiem masz możliwość wykorzystania kapitału ludzkiego do zwiększenia kapitału finansowego. Jest to okazja, ponieważ kapitał finansowy nie jest czymś oczywistym, a raczej jest zarabiany dzięki płacom, oszczędnościom i mądrym decyzjom inwestycyjnym.
Podczas kariery zawodowej cechy ryzyka kapitału ludzkiego powinny wpływać na sposób alokacji kapitału finansowego. Przy wyborze alokacji aktywów dla kapitału finansowego należy wziąć pod uwagę takie czynniki, jak stabilność miejsc pracy, zmienność dochodów i branża, w której pracujesz.
Należy również pamiętać, że korelacja kapitału ludzkiego z rynkiem akcji jest kluczowym elementem alokacji aktywów i nie należy go pomijać przy podejmowaniu jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych.
Nie pomijaj korelacji między kapitałem ludzkim a rynkiem akcji, jeśli chodzi o alokację aktywów.
Poniżej znajdują się dwa przykłady, w jaki sposób cechy ryzyka twojego kapitału ludzkiego mogą wpływać na alokację aktywów twojego kapitału finansowego.
Inwestowanie w akcje spółki
Wysoce wyspecjalizowany inżynier chemik pracujący w przemyśle naftowym nie chciałby mieć portfela o dużym ciężarze w sektorze energetycznym ani nawet akcji swojego pracodawcy. Specjalizacja zawodowa sprawia, że kapitał ludzki jest skoncentrowany i ryzykowny z punktu widzenia branży. W związku z tym inżynier może zrekompensować to ryzyko, inwestując swój kapitał finansowy w branże i firmy o niewielkiej lub żadnej korelacji z jego kapitałem ludzkim.
Na przykład inwestowanie większej części jego kapitału finansowego w sektory takie jak opieka zdrowotna lub telekomunikacja może zapewnić dywersyfikację i pomóc mu lepiej zarządzać ogólnym ryzykiem związanym z jej portfelem inwestycyjnym.
Zmienność dochodu i ryzyko inwestycyjne
Pośrednik w obrocie nieruchomościami jest bardziej narażony na ryzyko związane z kapitałem ludzkim niż farmaceuta. Pośrednik w obrocie nieruchomościami może mieć większy apetyt na ryzyko finansowe, ale jego płace są bardziej niestabilne, trudniejsze do zastąpienia i mniej bezpieczne niż aptekarza. To dodatkowe ryzyko sprawia, że strumień dochodów brokera jest mniej wartościowy. Wszystkie pozostałe czynniki są równe, powinien on / ona zrekompensować to dodatkowe ryzyko związane z kapitałem ludzkim, posiadając wyższy procent aktywów finansowych, które są mniej niestabilne i bardziej płynne w stosunku do farmaceuty.
Ochrona twojego kapitału ludzkiego
Jak każda inna klasa aktywów, istnieje ryzyko związane z twoim kapitałem ludzkim. Dwa główne zagrożenia to ryzyko śmierci lub niepełnosprawności oraz ryzyko związane z kompetencjami zawodowymi.
Ryzyko śmierci lub niepełnosprawności
Kiedy jesteś młody, bardzo ważne jest, aby chronić swój kapitał ludzki za pomocą polis ubezpieczeniowych na życie i na wypadek inwalidztwa. Takie postępowanie ochroni Ciebie i Twoją rodzinę przed możliwym niedoborem kapitału ludzkiego, który może wyniknąć z przedwczesnej śmierci lub choroby zaprzestającej kariery. Jest to szczególnie prawdziwe, jeśli oczekiwane przyszłe zobowiązania finansowe są wysokie.
W miarę starzenia się potrzeba zabezpieczenia kapitału ludzkiego ubezpieczeniem powinna się zmniejszyć. Decyzje dotyczące ochrony kapitału ludzkiego za pomocą ubezpieczenia na życie i ubezpieczenia na wypadek inwalidztwa powinny być podejmowane łącznie z ogólnymi decyzjami dotyczącymi alokacji aktywów w portfelu inwestycyjnym.
Ryzyko kompetencji zawodowych
Twoja zdolność do zarabiania przyszłych wynagrodzeń zależy w dużej mierze od twoich kompetencji zawodowych. Zbyt wygodne korzystanie z kariery może stanowić ukryte ryzyko dla kapitału ludzkiego. Podobnie jak wiele innych cennych aktywów, kapitał ludzki musi być stale monitorowany. Zawsze powinieneś mieć cele uczenia się przez całe życie. Bądź na bieżąco z trendami w branży i nowymi technologiami, aby chronić się przed tym ryzykiem.
Dolna linia
Inwestorom w średnim i średnim wieku kapitał ludzki zapewnia ochronę przed inflacją i jest bardzo ważnym atutem, którego nie należy zapominać. Wszystkie decyzje inwestycyjne powinny uwzględniać cechy kapitału ludzkiego i finansowego. Twój kapitał ludzki powinien być chroniony ubezpieczeniem. Zawsze bądź otwarty na dalsze inwestycje dzięki większej edukacji i szkoleniom w miejscu pracy. Zrozumienie kapitału ludzkiego pomaga uchwycić całość unikatowego ryzyka, zysków i ograniczeń inwestora - cech, które są fundamentalne dla skutecznego zarządzania portfelem.
Znany inwestor Warren Buffett powiedział kiedyś: „Najlepszą inwestycją, jaką możesz zrobić, jest zawsze w sobie”. Nigdy nie było dobrym pomysłem być po drugiej stronie handlu pana Buffetta.
