Proces budżetowania wydatków inwestycyjnych jest niezbędny do funkcjonowania firmy i rozwoju z dobrej sytuacji finansowej. Wydatki inwestycyjne to wydatki poniesione przez firmę w celu generowania korzyści finansowych na przestrzeni lat.
Koszt inwestycyjny to koszt składnika aktywów, który jest użyteczny, pomagając tworzyć zyski przez okres dłuższy niż bieżący rok podatkowy. To odróżnia je od wydatków operacyjnych, które są wydatkami na aktywa zakupione i wykorzystane w tym samym roku podatkowym.
Na przykład papier do drukarek stanowi wydatek operacyjny, a sama drukarka to wydatek kapitałowy. Wydatki inwestycyjne są znacznie wyższe niż wydatki operacyjne, obejmujące zakup budynków, wyposażenia i pojazdów służbowych. Wydatki inwestycyjne mogą również obejmować takie pozycje, jak pieniądze wydane na zakup innych firm lub na badania i rozwój. Wydatki operacyjne są dokładnie tym, co oznacza ich nazwa, wydatkami wymaganymi do działania firmy z tygodnia na tydzień lub z miesiąca na miesiąc.
Planowanie wydatków kapitałowych
Ponieważ wydatki inwestycyjne stanowią znaczne inwestycje gotówkowe mające na celu wykazanie zwrotu z inwestycji kapitałowej na przestrzeni lat, ważne jest, aby firmy starannie je zaplanowały.
Prawie wszystkie firmy budżetują osobno na wydatki inwestycyjne. Posiadanie oddzielnego budżetu od wydatków operacyjnych ułatwia firmom obliczanie odpowiednich kwestii podatkowych. W przypadku wydatków operacyjnych odliczenia dotyczą bieżącego roku podatkowego, ale odliczenia dotyczące wydatków inwestycyjnych są rozłożone na przestrzeni lat w formie amortyzacji lub amortyzacji.
Przygotowanie budżetu na wydatki inwestycyjne różni się w zależności od firmy, w zależności od takich czynników, jak charakter działalności firmy i wielkość firmy. W dużych firmach pierwszym krokiem w budżetowaniu kapitałowym mogą być poszczególne działy w firmie, które składają wnioski o rzeczy, których potrzebuje dział, które wchodzą w zakres wydatków inwestycyjnych. Ostatecznie jednak nakłady inwestycyjne są nieuchronnie określane przez wyższe kierownictwo i właścicieli.
Rola kierownictwa w wydatkach kapitałowych
Po pierwsze, budżetowanie kapitału wiąże się z bardzo dużymi wydatkami i to zarząd musi dokonać oceny, czy inwestycja w aktywa jest warta kosztu. Wydatki inwestycyjne prawie zawsze wpływają na koszty operacyjne, ponieważ należy zachować zakupione elementy i uwzględnić „duży obraz”.
Kierownictwo musi sprawdzić, czy wydatki inwestycyjne pochodzą bezpośrednio ze środków firmy, czy też muszą być finansowane. Leasing jest również opcją, która staje się atrakcyjna, jeśli firma kupuje aktywa, takie jak komputery lub inny sprzęt technologiczny - przedmioty, które mogą szybko stać się przestarzałe.
Budżetowanie wydatków inwestycyjnych ma kluczowe znaczenie dla przyszłego planowania i budżetowania. Podejmując decyzję o określonych nakładach inwestycyjnych, zarząd firmy wypowiada się na temat swojej opinii na temat bieżącej sytuacji finansowej firmy i perspektyw na dalszy rozwój.
Decyzje dotyczące budżetowania kapitału wskazują również, w jakim kierunku firma zamierza podążać w nadchodzących latach. Budżety wydatków inwestycyjnych są zwykle konstruowane na okresy od 5 do 10 lat i mogą służyć jako główne wskaźniki dotyczące „pięcioletniego planu” firmy lub celów długoterminowych.
