Co to jest FIRREA?
Ustawa o reformie, odzysku i egzekucji instytucji finansowych (FIRREA) została wprowadzona w celu zapewnienia, że wyceny nieruchomości są przeprowadzane zgodnie z standardem. Obejmuje to regulacje dotyczące kompetencji rzeczoznawców, standardów nadzoru oraz dokładnej i pełnej dokumentacji. FIRREA ma również roszczenia do utworzenia Resolution Trust Corporation, restrukturyzacji organu regulacyjnego, zniesienia Federalnej Korporacji Ubezpieczeń Oszczędności i Pożyczek oraz utworzenia Funduszu Ubezpieczeń Stowarzyszenia Oszczędności i Bankowego Funduszu Ubezpieczeń.
Wyjaśnienie FIRREA
Ustawa o reformie, naprawie i egzekwowaniu instytucji finansowych (FIRREA) została uchwalona w 1989 r., Po kryzysie oszczędności i pożyczek. Jego celem było stworzenie bardziej wydajnej, produktywnej i efektywnej bazy, na której można zbudować przemysł i lepiej służyć jako zabezpieczenie dla przyszłych transakcji. Doprowadziło to do dramatycznych zmian w branży oszczędnościowo-pożyczkowej i jej federalnych regulacji, w tym w zakresie ubezpieczeń depozytów. Zmiany obejmowały:
- Rada Federalnego Banku Kredytów Domowych (FHLBB) została zniesiona. Federalna Korporacja Ubezpieczeń Oszczędności i Pożyczek (FSLIC) została zniesiona, a wszystkie aktywa i zobowiązania zostały przejęte przez FSLIC Resolution Fund zarządzany przez FDIC i finansowany przez Financing Corporation (FICO) Urząd Nadzoru Gospodarczego (OTS), biuro Departamentu Skarbu USA, został utworzony w celu czartowania, regulowania, badania i nadzorowania instytucji oszczędnościowych. Federalna Rada Finansowania Budownictwa Mieszkaniowego (FHFB) została utworzona jako niezależna agencja zajmująca miejsce FHLBB w celu nadzorowania 12 federalnych banków pożyczek domowych. Fundusz Ubezpieczeń Stowarzyszenia Oszczędności (SAIF) zastąpił FSLIC jako stały fundusz ubezpieczeniowy dla instytucji oszczędzających (podobnie jak FDIC, ubezpieczał rachunki oszczędnościowe i pożyczki do kwoty 100 000 USD). SAIF jest administrowany przez FDIC. Resolution Trust Corporation (RTC) została utworzona w celu likwidacji instytucji nieudanych oszczędności, przejętych przez organy nadzoru po 1 stycznia 1989 r. RTC udostępnia swoim klientom ubezpieczone depozyty w tych instytucjach.
Inne przepisy zainicjowane przez FIRREA
Ponadto FIRREA przekazała Freddie Mac i Fannie Mae dodatkową odpowiedzialność za wsparcie kredytów hipotecznych dla rodzin o niskich i średnich dochodach. Utworzył również Bankowy Fundusz Ubezpieczeniowy (BIF). Oba te fundusze miały być zarządzane przez FDIC, ale federalna ustawa o reformie ubezpieczeń depozytów z 2005 r. Skonsolidowała oba fundusze.
FIRREA pozwoliła również bankowym spółkom holdingowym nabywać oszczędności. Ustanowiła również nowe przepisy dotyczące wycen nieruchomości. Ponadto FIRREA powołała Podkomitet ds. Oceny (ASC) w ramach Rady Egzaminacyjnej Federalnej Rady Egzaminacyjnej Instytucji Finansowych. Ustanowiono także nowe wymogi dotyczące kapitału rezerwowego i zwiększono publiczny nadzór nad procesem. Dodatkowo wymagało od agencji wydawania ratingów wspólnotowej ustawy o reinwestycji (CRA) oraz dokonywania pisemnych ocen wyników, wykorzystując fakty i dane do poparcia wniosków agencji.
