Co to jest zamówienie warunkowe?
Zlecenie warunkowe to zlecenie, które obejmuje jedno lub więcej określonych kryteriów. Generalnie zlecenia warunkowe odnoszą się do bardziej złożonych rodzajów zleceń wykorzystywanych w zaawansowanych strategiach handlowych. Najczęstszym rodzajem zamówienia warunkowego jest zamówienie limitowane, które określa stałą cenę powyżej (lub poniżej), której nie można dokonać zakupu (lub sprzedaży).
Zlecenie warunkowe jest szczególnym rodzajem zlecenia warunkowego, które obejmuje jednoczesne wykonanie dwóch lub więcej transakcji lub cenę lub wykonanie innego papieru wartościowego. Te typy zleceń mogą być pomocne przy składaniu dwóch transakcji jednocześnie lub przy definiowaniu punktów stop-loss.
Jak działają zamówienia warunkowe
Biura maklerskie i domy maklerskie oferują pewne standardowe zlecenia warunkowe dla traderów z określonymi kryteriami. Zlecenia te będą zwykle ograniczać, ograniczać i ograniczać. Prawie wszystkie platformy transakcyjne będą miały te standardowe typy zleceń warunkowych dostępne dla kont klientów.
Zlecenia warunkowe mogą być stosowane przez wszystkie typy traderów. Brokerzy dyskontowi oferują podstawowe warunki, takie jak limit, stop i stop limit. Bardziej zaawansowani inwestorzy będą starali się składać zlecenia warunkowe z szerszymi kryteriami.
Zlecenia bezwarunkowe zwykle odnoszą się do zleceń, których dotyczy niewykonanie zobowiązania, w których inwestor nie ma określonych poziomów wymaganych dla ceny lub terminu. Zlecenia rynkowe są jednym z najczęstszych zleceń składanych przez początkujących traderów. Zamówienia te nie mają określonych kryteriów cenowych i są składane według pierwszej dostępnej ceny podanej po złożeniu zamówienia.
Kluczowe dania na wynos
- Zlecenia warunkowe to takie, które zostaną aktywowane na rynku tylko po spełnieniu określonych kryteriów. Ograniczenia, stop, stop-limit i zlecenia warunkowe są przykładami zleceń warunkowych. Zlecenia nieuwarunkowane, takie jak zlecenia rynkowe, nie mają te same ograniczenia Zamówienia warunkowe, ze względu na kryteria, które muszą być spełnione, nie gwarantują pełnej lub częściowej realizacji.
Zaawansowane zamówienia warunkowe
Zaawansowane zlecenia warunkowe opierają się na koncepcjach limitu, zatrzymania i zatrzymania. Nakładają także dodatkowe kryteria na transakcję, co może pomóc zaawansowanemu inwestorowi we wdrażaniu szerszego zarządzania ryzykiem.
Zaawansowane platformy transakcyjne, takie jak Interactive Brokers, będą oferować te zaawansowane zlecenia warunkowe. Te zamówienia warunkowe są również dostępne za pośrednictwem niektórych popularnych platform analizy technicznej, takich jak: MetaStock, Worden TC2000, eSignal, NinjaTrader, Wave59 PRO2, EquityFeed Workstation, ProfitSource, VectorVest i INO MarketClub. ( Aby uzyskać więcej informacji na temat tych platform, zobacz także: Najlepsze oprogramowanie do analizy technicznej )
Zaawansowane zamówienia warunkowe zwykle zawierają kilka zmiennych warunkowych przy składaniu zamówienia. Zmienne zleceń handlowych mogą być oparte na cenie, czasie, wolumenie, poduszce marży, zmianie procentowej i innych. Można stosować różne kombinacje zmiennych. Handlowcy mogą również używać operatorów do określania zmiennych, takich jak równa, większa lub mniejsza niż.
Mogą również istnieć określone typy zleceń warunkowych, takie jak zlecenia jedno anulowanie-drugie (OCO) lub zamówienie-wysłane-zamówienie (OSO). W zleceniu OCO można składać wiele zleceń warunkowych, a inne zlecenia anulować po wykonaniu jednego. W OSO wykonanie zamówienia powoduje, że należy złożyć więcej zamówień.
Zaawansowane zlecenia warunkowe mogą być stosowane przez traderów i analityków technicznych do wielu różnych strategii handlowych. Zamówienia te mogą pomóc analitykowi technicznemu zapewnić zyski w określonej cenie. Mogą być również wykorzystywane przez zarządzających portfelem jako zarządzanie ryzykiem.
W jednym podstawowym przykładzie rozważ analityka technicznego, który śledzi akcje, których cena zbliża się do linii trendu wsparcia na wykresie Bollinger Band. Jeśli uważają, że prawdopodobne jest odwrócenie na poziomie wsparcia, mogą ustanowić warunkowe zamówienie zakupu opcji kupna akcji. To zamówienie warunkowe opierałoby się przede wszystkim na cenie. Dlatego zamówienie zawierałoby zamówienie na zakup opcji po określonej cenie, gdy zabezpieczenie bazowe osiągnie określoną cenę.
