Co jest zamknięte na nowe konta
Zamknięte na nowe rachunki oznaczają, że instrument inwestycyjny nie pozwala już na dodawanie lub otwieranie nowych rachunków.
PRZEŁAMANIE Zamknięte na nowe konta
Zamknięty na nowe rachunki to rodzaj statusu instrumentu inwestycyjnego. Nazwa jest oczywista. Oznacza to, że instrument inwestycyjny nie przyjmuje już nowych inwestorów, ale nadal działa dla obecnych inwestorów. Status ten może mieć zastosowanie do funduszy wspólnego inwestowania, funduszy hedgingowych lub dowolnego profesjonalnie zarządzanego połączonego instrumentu inwestycyjnego. Czasami fundusze dokonają „miękkiego zamknięcia”, w którym dotychczasowi akcjonariusze mogą nadal kupować akcje, nawet jeśli nowi inwestorzy nie mogą otwierać rachunków ani dokonywać zakupów.
Ponadto instytucjonalni zarządzający pieniędzmi mogą zamykać niektóre grupy portfeli na nowe konta, pozostawiając inne otwarte. W takim przypadku nastąpi data „oficjalnego zamknięcia funduszu dla nowych inwestorów”. W zależności od sytuacji może to, ale nie musi, wpływać na zdolność obecnych inwestorów do zwiększania swoich udziałów w funduszu.
Przyczyny statusu zamkniętego do nowego konta
Instrumenty inwestycyjne, w szczególności fundusze, mogą mieć status zamkniętych dla nowych rachunków lub mogą być całkowicie zamknięte dla wszystkich rachunków. Tak czy inaczej, ważne jest rozróżnienie funduszy zamkniętych i zamkniętych. Fundusz zamknięty to taki, w którym początkowo dostępna jest ograniczona, konkretna liczba akcji. Gdy wszystkie te akcje zostaną sprzedane, akcje można sprzedać lub wymienić tylko za pośrednictwem giełdy.
Z drugiej strony fundusz zamknięty niekoniecznie miał dostępną ograniczoną liczbę akcji. Z innego powodu stał się zamknięty. Fundusze zamknięte są ustanawiane z tą kategoryzacją od samego początku, a fundusze zamknięte weszły w ten stan w pewnym momencie po ich początkowym utworzeniu.
Zarządzający funduszem mogą zdecydować o zamknięciu tych funduszy dla nowych inwestorów z kilku powodów, ale najbardziej zauważalna jest kontrola wielkości funduszu i obniżenie kosztów administracyjnych. Ogólnie rzecz biorąc, im mniejszy fundusz, tym bardziej może być zwinny i tym więcej rynków, na których może uczestniczyć.
Niektóre fundusze wspólnego inwestowania stają się tak duże, że miesięczne wpływy mogą wynieść miliardy dolarów. Z czasem oczekiwany zwrot z nowych pieniędzy obniży zwrot z obecnych inwestorów. Zamknięcie funduszu na nowe konta to tylko jedna metoda kontrolowania wzrostu bazy aktywów. Inne sposoby kontrolowania wzrostu funduszu obejmują podniesienie minimalnej kwoty inwestycji lub powstrzymanie obecnych inwestorów przed wniesieniem większego wkładu do funduszu.
