Co to jest pułapka na byki?
Pułapka na byki to fałszywy sygnał, odnoszący się do spadającego trendu na giełdzie, indeksie lub innym zabezpieczeniu, który odwraca się po przekonującym wzroście i przełamuje wcześniejszy poziom wsparcia. Ruch „pułapkuje” traderów lub inwestorów, którzy działali na sygnał kupna i generują straty na wynikowych długich pozycjach. Pułapka na byki może również odnosić się do wzoru piły do drewna.
Kluczowe dania na wynos
- Pułapka na byki oznacza odwrócenie, które zmusza uczestników rynku po niewłaściwej stronie akcji cenowej do opuszczenia pozycji z nieoczekiwanymi stratami. Pułapki zastawki występują, gdy kupujący nie obsługują wiecu powyżej poziomu przebicia. Handlowcy i inwestorzy mogą obniżyć częstotliwość pułapek byków o szukanie potwierdzenia po przebiciu przez wskaźniki techniczne i / lub rozbieżności w strukturze. Przeciwieństwem byka jest pułapka na niedźwiedzie, która ma miejsce, gdy sprzedawcy nie naciskają spadku poniżej poziomu awarii.
Co mówi Ci pułapka na byki?
Pułapka na byki występuje, gdy inwestor lub inwestor kupuje papiery wartościowe, które wybijają się powyżej poziomu oporu - powszechna strategia oparta na analizach technicznych. Podczas gdy po wielu przebiciach następują silne ruchy wyżej, bezpieczeństwo może szybko zmienić kierunek. Są to tak zwane „pułapki na byki”, ponieważ inwestorzy i inwestorzy, którzy kupili „breakout”, są „uwięzieni” w handlu.
Inwestorzy i inwestorzy mogą uniknąć pułapek na byki, szukając potwierdzeń po wybuchu. Na przykład po przebiciu trader może poszukać większego wolumenu i uparty świeczników, aby potwierdzić, że cena prawdopodobnie wzrośnie. Wybuch, który generuje niski poziom głośności i niezdecydowanie świeczniki - takie jak gwiazda doji - może być oznaką pułapki na byki.
Z psychologicznego punktu widzenia pułapki na byki występują, gdy byki nie utrzymują wiecu powyżej poziomu wybicia, co może wynikać z braku pędu i / lub osiągania zysków. Niedźwiedzie mogą skorzystać z okazji do sprzedaży papieru wartościowego, jeśli zauważą rozbieżności, obniżając ceny poniżej poziomów oporu, co może następnie uruchomić zlecenia stop-loss.
Najlepszym sposobem radzenia sobie z pułapkami byka jest wcześniejsze rozpoznanie znaków ostrzegawczych, takich jak wybuchy małej objętości, i jak najszybsze wyjście z handlu, jeśli podejrzewa się pułapkę byka. Zlecenia stop-loss mogą być pomocne w takich okolicznościach, szczególnie jeśli rynek porusza się szybko, aby uniknąć sytuacji, w której emocje napędzają podejmowanie decyzji.
Przykład działania pułapki na byki
W tym przykładzie zabezpieczenie sprzedaje się i osiąga nowy najniższy 52-tygodniowy poziom, po czym gwałtownie odbija się od wysokiego wolumenu i przechodzi w trendowy opór. Wielu traderów i inwestorów przeskakuje na ten ruch, spodziewając się przełamania oporu trendu, ale bezpieczeństwo odwraca się przy oporze i spada znacznie poniżej tych poziomów. Nowe byki zostają uwięzione w długich transakcjach i ponoszą szybkie straty, chyba że zastosowane zostaną agresywne techniki zarządzania ryzykiem.
Inwestor lub inwestor mógł uniknąć pułapki na byki, czekając na ujawnienie się przebicia przed zakupem papieru wartościowego lub przynajmniej złagodzić straty, ustawiając ścisłe zlecenie stop-loss tuż poniżej poziomu przebicia.
