Co to jest alternatywny instrument hipoteczny (AMI)
Alternatywnym instrumentem hipotecznym (AMI) jest każda mieszkaniowa pożyczka hipoteczna, która nie jest hipoteką o stałej stopie procentowej, w pełni amortyzującą hipotekę według stopy procentowej, płatności miesięcznych lub okresowych lub warunków spłaty. Zwykle alternatywnym instrumentem hipotecznym (AMI) jest pożyczka z nieruchomościami jako zabezpieczenie.
ŁAMANIE DÓŁ Alternatywny instrument hipoteczny (AMI)
Alternatywny instrument hipoteczny (AMI) obejmuje kredyty o zmiennym oprocentowaniu i kredyty wyłącznie oprocentowane. Większość AMI to mieszkaniowe kredyty hipoteczne. Te niekonwencjonalne kredyty hipoteczne często ułatwiają konsumentom zakup nieruchomości, zmniejszając miesięczne kwoty płatności i zwiększając cenę, którą kredytobiorcy mogą sfinansować. Mogą zapewnić mieszkańcom klasy średniej bardziej przystępne cenowo mieszkania. Jednak świadczone przez nich korzyści mogą zrównoważyć rosnący koszt kredytu hipotecznego, jeśli dochody kredytobiorcy nie rosną w takim samym tempie, jak płatności hipoteczne.
Te pożyczki o stałym oprocentowaniu mają zmienną stopę procentową, która zmienia się w czasie. Stopa opiera się na bazowej referencyjnej stopie procentowej lub indeksie, która okresowo się zmienia. Wraz ze wzrostem lub spadkiem wskaźnika referencyjnego zmieniają się również zaplanowane płatności pożyczki. AMI nie mają amortyzacji kwoty głównej. W przypadku amortyzacji obliczenie łącznej kwoty kapitału i odsetek rozkłada się na równe płatności przez cały okres kredytowania.
Innym rodzajem AMI jest kredyt hipoteczny tylko oprocentowany. Pożyczki te zmniejszają wymaganą miesięczną płatność dla pożyczkobiorcy, wykluczając część główną z płatności. Dla nabywców domów po raz pierwszy hipoteczka oprocentowana pozwala również odłożyć duże płatności na przyszłe lata, kiedy spodziewają się wyższego dochodu.
Inne rodzaje hipotek alternatywnych obejmują hybrydowe ARM, kredyty hipoteczne o zmiennej stopie procentowej i opcjonalne kredyty hipoteczne o zmiennej stopie procentowej (ARM), żeby wymienić tylko kilka.
Historia alternatywnych instrumentów hipotecznych
Alternatywne kredyty hipoteczne (AMI) stały się popularne na początku lat 80. XX wieku, kiedy wysokie oprocentowanie sprawiło, że zakupy domów były poza zasięgiem wielu właścicieli domów po raz pierwszy. Banki i instytucje oszczędnościowe wprowadziły szereg alternatywnych hipotek mających na celu ograniczenie spłaty kredytu hipotecznego przez nabywcę domu. Te alternatywy pomogły również kupującemu sfinansować większy, droższy dom.
Gdy stopy procentowe spadły w latach 2001-2005, sprzedaż domów i ich wartości wzrosły do rekordowych poziomów. Instytucje finansowe odpowiedziały jeszcze większą liczbą alternatywnych kredytów hipotecznych, takich jak kredyty z opcją płatności miesięcznych, tak jak w opcji, kredyty o niskiej spłacie z finansowaniem do 100 procent, kredyty z 40-letnim harmonogramem spłat, a także zmienne oprocentować kredyty hipoteczne, kredyty stopniowane oraz kredyty hipoteczne z odwróconą rentą. Niektóre alternatywne kredyty hipoteczne powstały dla konkretnych sytuacji pożyczkobiorcy. Jednak ich powstanie jest kosztowne i ma niewielkie zastosowanie.
