Zwiększona produkcja gazu ziemnego pomogła podnieść cenę tego surowca do najniższego poziomu letniego od 1998 r. Amerykańska Agencja Informacji Energetycznej (EIA) przewiduje, że produkcja gazu wzrośnie o 10% w 2019 r., Wspierając wzrost o 12% w 2018 r. - to największy roczny odsetek wzrost produkcji w ciągu prawie 70 lat.
Pomimo tych niedźwiedzi tła i danych EIA z zeszłego tygodnia pokazujących nieoczekiwany wzrost zapasów gazu ziemnego, towar zanotował imponujące odwrócenie pod koniec tygodnia, zamykając się o 6% powyżej minimum w ciągu tygodnia. Zaskakująca zmiana cen może dotyczyć modelu prognozy pogody Reutera, który sugeruje wzrost popytu o 2, 35 miliarda stóp sześciennych (Bcf) do 11, 3 Bcf w ciągu najbliższych dwóch tygodni w porównaniu z wcześniejszymi szacunkowymi danymi, według marketrealist.com.
Ci, którzy uważają, że niedawne działania handlowe wskazują, że ceny w przeważającej mierze uwzględniają niekorzystne fundamenty, powinni rozważyć zajęcie długiej pozycji w jednej z tych trzech dużych firm produkujących gaz ziemny, które mają tendencję do śledzenia losów towaru. Przyjrzyjmy się bardziej szczegółowo każdej firmie i przeanalizujmy kilka scenariuszy zwyżkowych.
EQT Corporation (EQT)
Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 2, 63 miliarda USD EQT Corporation (EQT) działa jako firma produkująca gaz ziemny w Stanach Zjednoczonych. Gigant energetyczny z Pittsburgha w Pensylwanii posiadał 21, 8 biliona stóp sześciennych (Tcfe) potwierdzonych zasobów gazu ziemnego, płynów gazu ziemnego (NGL) i ropy naftowej na koniec 2018 r. Skorygowany zysk EQT za drugi kwartał (II kw.) Wyniósł 9 centów za akcję, powyżej oczekiwań analityków, domagając się utraty 4 centów. Przychody w tym okresie również przewyższyły prognozy i wzrosły o 38% w porównaniu z kwartałem ubiegłego roku. Ponadto wolumen sprzedaży gazu ziemnego wzrósł do 370, 1 mld stóp sześciennych (Bcfe) z 362, 5 Bcfe w kwartale czerwcowym 2018 r. Akcje spółki emitują 1, 13% dywidendy i spadły prawie o 50% rok do roku (YTD) od 7 października 2019 r.
Cena akcji EQT ustanowiła świeży 52-tygodniowy najniższy poziom w czwartek 3 października, ale szybko odwróciła następny dzień handlowy, aby wydrukować świecznik młotkowy i zamknąć się powyżej wrześniowego minimalnego wahania. Ponadto pojawiła się uparta rozbieżność między ceną a wskaźnikiem siły względnej (RSI), co sugeruje słabnące tempo sprzedaży. Zawrzyj ewentualne podwójne dno, ustawiając zamówienie typu „take-profit” w pobliżu najwyższego poziomu w ubiegłym miesiącu na 13, 12 USD i umieszczając stop poniżej najniższego czwartkowego poziomu na 9, 06 USD.
Chesapeake Energy Corporation (CHK)
Chesapeake Energy Corporation (CHK) zajmuje się poszukiwaniem i wydobyciem ropy naftowej, gazu ziemnego i gazu ziemnego w Stanach Zjednoczonych. Pod koniec ubiegłego roku firma posiadała udziały w około 13 000 szybów naftowych i gazowych. Producent gazu ziemnego o wartości 2, 58 miliarda USD zgłosił stratę 10 centów na akcję, co w porównaniu z zyskiem 15 centów na akcję w poprzednim kwartale. Przychody Chesapeake przekroczyły jednak oczekiwania Street o prawie 500 milionów dolarów, osiągając 48% wzrost rok do roku. Analitycy mają 12-miesięczną docelową cenę akcji na poziomie 1, 95 USD, co stanowi wzrost o 43% w porównaniu z piątkową ceną zamknięcia na 1, 36 USD. Według stanu na dzień 7 października 2019 r. Cena akcji spółki z siedzibą w Oklahoma City spadła o 35, 24% w porównaniu z rokiem ubiegłym.
Akcje Chesapeake wykazywały stałą tendencję spadkową między kwietniem a lipcem, ale podobnie jak EQT, akcje wydają się tworzyć możliwe podwójne dno. Odwrócenie w ciągu ostatnich dwóch tygodni znalazło poparcie od sierpniowego huśtawki i pięciomiesięcznej linii trendu. Kupowanie w tym tygodniu w związku z wyższymi cenami gazu ziemnego może potencjalnie zainicjować krótki rajd paliwowy, biorąc pod uwagę, że prawie 25% akcji spółki jest ograniczone. Inwestorzy, którzy długo się starają, powinni ponownie sprawdzić kluczowy opór w wysokości około 2 USD. Ustaw zlecenia stop-loss poniżej najniższego poziomu 3 października na 1, 28 USD lub poniżej najniższego poziomu sierpnia na 1, 26 USD, w zależności od osobistych preferencji dotyczących ryzyka.
Southwestern Energy Company (SWN)
Southwestern Energy Company (SWN) z siedzibą w Teksasie działa jako niezależna firma energetyczna, która bada, rozwija i produkuje gaz ziemny i ropę naftową. Szacunkowe 90-letnie przedsiębiorstwo udowodniło, że rezerwy gazu ziemnego, ropy naftowej i NGL wynosiły prawie 12 Tcfe na dzień 31 grudnia 2018 r. Mimo że gracz energii nie był w stanie przewidzieć najwyższych i najniższych prognoz na drugi kwartał Wall Street, Grupa UBS zwiększyła zapasy energii Southwestern Energy z „sprzedaj” do „neutralne”. Szwajcarski bank inwestycyjny szacuje bieżącą wartość aktywów netto na akcje na 1, 90 USD na akcję na podstawie cen NGL, faktycznych kosztów i postępów restrukturyzacyjnych. Akcje Southwestern Energy mają kapitalizację rynkową wynoszącą 1, 02 miliarda USD i spadają o 44, 87% w stosunku do ubiegłego roku od 7 października 2019 r.
Od momentu skoku o 65% z najniższego w tym roku poziomu YTD w 2019 r. Cena akcji spółki zwróciła większość z tych zysków w ostatnim miesiącu handlu. Pomimo ostatniego spadku, akcje znajdują obecnie wsparcie z poprzedniej linii trendu spadkowego, która rozciąga się od kwietnia / maja. Osoby, które wezmą udział, powinny zaksięgować zyski w drodze do 3, 25 USD, gdzie cena może napotkać sztywny opór od huśtawki z grudnia 2018 r. I spadku 200-dniowej prostej średniej ruchomej (SMA). Transakcja oferuje doskonały stosunek ryzyka do zysku wynoszący ponad 1: 7, zakładając stop poniżej wsparcia na 1, 70 USD i wykonanie po piątkowej cenie zamknięcia 1, 88 USD (1, 37 USD zysku na akcję wobec ryzyka 19 centów na akcję).
StockCharts.com
