Co to jest fundusz sektorowy
Fundusz sektorowy to fundusz, który inwestuje wyłącznie w przedsiębiorstwa działające w określonej branży lub sektorze gospodarki. Fundusze sektorowe są zwykle strukturyzowane jako fundusze wspólnego inwestowania lub fundusze typu ETF.
ŁAMANIE Sektora Funduszu
Fundusze sektorowe pozwalają inwestorom obstawiać ukierunkowane zakłady na potencjał aprecjacyjny danej kategorii branży. Niektóre sektory mogą oferować wysoki potencjał wzrostu ze względu na ekonomiczne katalizatory inwestycyjne. Inwestycje sektorowe mogą być również częścią szerokiej strategii portfela, a niektóre sektory oferują cechy charakterystyczne dla konkretnych alokacji portfela.
Fundusz sektorowy będzie miał ograniczenia portfelowe wymagające od zarządzającego portfelem wyboru inwestycyjnych papierów wartościowych dla funduszu, które mieszczą się w wyznaczonym celu funduszu. Fundusze sektorowe oferują korzyść dywersyfikacji poprzez wiele pakietów w portfelu. Jednak ogólne fundusze sektorowe będą miały idiosynkratyczne ryzyko, które wpłynie na cały portfel ze względu na ich ukierunkowane zaangażowanie sektorowe.
Niektóre sektory i kategorie inwestycji funduszy sektorowych mogą wymagać większej należytej staranności niż inne. Niektóre sektory są zwykle kojarzone z cyklami rynkowymi. Cykliczne zapasy konsumenckie obejmują na przykład firmy zajmujące się motoryzacją, mieszkalnictwem, rozrywką i sprzedażą detaliczną. Te firmy i podsektory rynkowe dobrze sobie radzą, gdy rozwija się gospodarka. Zapasy artykułów konsumpcyjnych, w tym firmy zajmujące się produkcją artykułów gospodarstwa domowego, żywności, napojów i artykułów gospodarstwa domowego, są bardziej stabilne we wszystkich cyklach rynkowych.
Ogólnie rzecz biorąc, jednym ze sposobów śledzenia ryzyka i zmienności sektora jest śledzenie jego wersji beta. W latach 2014–2017 sektor technologii S&P odnotował jedną z najwyższych bet w sektorze GICS (1, 08), a sektor usług użyteczności publicznej - jedną z najniższych bet (0, 11). Sektor technologii odnotował trzyletni roczny całkowity zwrot w wysokości 17, 66% w okresie 2014–2017, pokonując zwrot indeksu S&P 500 na poziomie 11, 34%. Zwrot sektora usług komunalnych wyniósł 7, 33%, nieco poniżej zwrotu indeksu, zgodnie z oczekiwaniami niższej wersji beta.
Inwestycje funduszy sektorowych
W niektórych przypadkach inwestor może chcieć zainwestować w fundusz pasywny odwzorowujący inwestycje określonego sektora, aby skorzystać z aprecjacji oczekiwanej od tego sektora. Seria SPDR State Street Global Advisors oferuje inwestorom indywidualne fundusze ETF śledzące zasoby dziesięciu sektorów kompleksowo obejmujące cały indeks S&P 500.
Inwestorzy mogą również poszukiwać funduszy sektora aktywnego w celu uzyskania potencjalnych zysków z sektora o wysokich perspektywach wzrostu. ETF Web x.0 (ARKW) to jeden z przykładów aktywnych funduszy inwestujących głównie w sektorze technologii. Fundusz ten koncentruje się na technologii internetowej z inwestycjami w przetwarzanie w chmurze, handel elektroniczny i firmy społecznościowe. Na dzień 2 stycznia 2018 r. Roczna stopa zwrotu z ARKW wyniosła 58, 35%.
