Rozwiązania do przechowywania kryptowalut to niezależne systemy przechowywania i bezpieczeństwa używane do przechowywania dużych ilości tokenów. Rozwiązania powiernicze są jedną z najnowszych innowacji, które wychodzą z ekosystemu kryptowaluty i oczekuje się, że zwiastują wejście kapitału instytucjonalnego do branży. Oto krótkie omówienie, dlaczego krypto potrzebuje rozwiązań powierniczych i rodzajów rozwiązań powierniczych oferowanych na rynku.
Dlaczego Crypto potrzebuje rozwiązań powierniczych?
Główna użyteczność rozwiązań w zakresie przechowywania kryptowalut polega na zabezpieczeniu aktywów kryptowaluty. Klucze prywatne, które są używane do przeprowadzania transakcji lub uzyskiwania dostępu do zasobów kryptograficznych, są złożoną kombinacją alfanumerycznych. Są niezwykle trudne do zapamiętania i mogą zostać skradzione lub zhakowane. Portfele online są potencjalnym rozwiązaniem, ale okazały się również podatne na ataki hakerskie. To samo dotyczy giełd kryptowalut.
Inne rozwiązania obejmują przechowywanie kluczy prywatnych w trybie offline, na papierze lub dysku twardym (lub innym sprzęcie elektronicznym), który nie jest podłączony do Internetu. Ale utrata opieki fizycznej (albo papierowej, albo elektronicznej) jest realną możliwością, aw takich przypadkach odzyskanie zasobów kryptowaluty może być niemożliwe. Dla indywidualnych posiadaczy bitcoinów ryzyko utraty kluczy prywatnych stanowi ryzyko; dla inwestorów instytucjonalnych stanowi to jednak jeszcze większe ryzyko. Ci drudzy starają się chronić przed tym niebezpieczeństwem. Niektórzy główni inwestorzy znani są nawet z dystrybucji części portfela papierowego na wiele magazynów w różnych lokalizacjach.
Innym ważnym powodem istnienia rozwiązań w zakresie przechowywania kryptowalut jest regulacja. Zgodnie z rozporządzeniem SEC ogłoszonym w ramach ustawy Dodda Franka inwestorzy instytucjonalni posiadający aktywa klienta o wartości ponad 150 000 USD są zobowiązani do przechowywania udziałów w „wykwalifikowanym powierniku”. Definicja takich podmiotów SEC obejmuje banki i stowarzyszenia oszczędnościowe oraz zarejestrowanego pośrednika dealerzy. Definicje te obejmują również kupców prowizji futures i zagraniczne instytucje finansowe. W ekosystemie kryptowalut bardzo niewiele banków głównego nurtu oferuje usługi powiernicze. Kingdom Trust, powiernik z siedzibą w Kentucky, był największą taką usługą dla kryptowalut, dopóki nie została zakupiona przez BitGo, startup oparty na San Francisco.
Jakie są rozwiązania w zakresie przechowywania kryptowalut?
Mówiąc prościej, rozwiązania do przechowywania kryptowalut są zewnętrznymi dostawcami usług przechowywania i bezpieczeństwa kryptowalut. Ich usługi są skierowane głównie do inwestorów instytucjonalnych, takich jak fundusze hedgingowe, którzy przechowują duże ilości bitcoinów lub innych kryptowalut. Rozwiązania zawierają na ogół kombinację przechowywania danych na gorąco lub przechowywania kryptograficznego z połączeniem z Internetem oraz przechowywania danych na zimno lub przechowywania kryptograficznego odłączonego od Internetu.
Oba typy pamięci mają zalety i wady. Na przykład pamięć podręczna jest podłączona do Internetu, dzięki czemu zapewnia łatwiejszą płynność. Ale opcje przechowywania na gorąco mogą być podatne na ataki hakerskie z powodu ekspozycji online. Rozwiązania chłodnicze zapewniają większe bezpieczeństwo. Jednak generowanie płynności z zasobów kryptograficznych w krótkim czasie może być trudne ze względu na ich charakter offline. Magazyn Vault to połączenie obu rodzajów rozwiązań w zakresie przechowywania kryptowalut, w których większość środków jest przechowywana offline i można uzyskać do nich dostęp tylko przy użyciu klucza prywatnego.
Duzi gracze w areszcie kryptowalut
Jednym z głównych graczy w obszarze przechowywania kryptowalut jest Coinbase, popularna cyfrowa wymiana walut. Coinbase stosunkowo niedawno wkroczył w obszar instytucjonalnych rozwiązań w zakresie usług powierniczych, skupując przejęcia, takie jak zarejestrowany broker California Keystone Capital. W sierpniu 2019 r. Coinbase przejęła również działalność instytucjonalną dostawcy pamięci masowej Xapo. Szwajcarski bank Vontobel uruchomił również Digital Asset Vault skierowany również do inwestorów instytucjonalnych w przestrzeni kryptograficznej.
Przyszłość przechowywania kryptowaluty
Popularność rozwiązań w zakresie przechowywania kryptowalut zyskała na popularności, ponieważ analitycy i inwestorzy instytucjonalni coraz częściej postrzegali je jako pomost między tradycyjnym rynkiem inwestycji instytucjonalnych a zmienną przestrzenią kryptowalut. Oczekuje się, że co najmniej dwa wydarzenia wpłyną na przyszłość przechowywania kryptowaluty.
Pierwszy to wejście dużych graczy. Znane nazwiska, takie jak Goldman Sachs (GS), są wyraźnie nieobecne na liście nazw oferujących rozwiązania kryptowalutowe. Ich wejście może wstrząsnąć rodzącym się rynkiem. Niektóre z nich mają już miejsce w przypadku, gdy Coinbase i Fidelity Investments przejmują wiodącą rolę w oferowaniu lub projektowaniu usług powierniczych w zakresie kryptowaluty.
Drugi to jasność regulacyjna. Przepisy bezpieczeństwa dotyczące przechowywania kryptowaluty są nieobecne w obecnych przepisach. Co więcej, firmy nadal nie są jasne, jakie są przepisy dotyczące samych kryptowalut. Branża będzie ewoluować dopiero po wkroczeniu organów regulacyjnych i ustaleniu reguł gry.
