Co to jest formularz SEC F-3?
Formularz SEC F-3 jest formularzem służącym do rejestrowania niektórych papierów wartościowych przez zagranicznych prywatnych emitentów, którzy spełniają określone kryteria zgodnie z wymogami Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC). Formularz F-3 jest również znany jako „Oświadczenie o rejestracji” w ramach Papierów Wartościowych Ustawa z 1933 r.
Zagraniczni prywatni emitenci, których globalna kapitalizacja rynkowa jest wyższa niż 75 milionów USD i którzy zgłosili się zgodnie z ustawą o papierach wartościowych z 1934 r. Przez co najmniej jeden rok, muszą złożyć formularz F-3. Jest również wykorzystywany przez uprawnionych zagranicznych emitentów prywatnych do rejestrowania ofert niewymiennych papierów wartościowych o ratingu inwestycyjnym.
Zrozumienie formularza SEC F-3
Formularz F-3 pomaga SEC osiągnąć cele Ustawy o papierach wartościowych z 1933 r., Wymagając od inwestorów dostępu do ważnych informacji o wszelkich oferowanych papierach wartościowych, a tym samym pomaga zapobiegać oszustwom przy sprzedaży oferowanych papierów wartościowych. Ustawa o papierach wartościowych, często określana jako „prawda o papierach wartościowych”, została uchwalona przez Kongres USA po krachu na giełdzie w 1929 roku. Formularz F-3 i inne formularze są składane w celu przedstawienia istotnych faktów na temat papierów wartościowych spółki rejestracja.
Wymagania dla rejestrujących
Zgodnie z ustawą o papierach wartościowych firma musi spełniać określone warunki, aby skorzystać z formularza F-3 do rejestracji. Każdy z rejestrujących musi posiadać klasę papierów wartościowych zarejestrowaną zgodnie z sekcją 12 (g) Ustawy o papierach wartościowych, zwaną także Ustawą o giełdzie, lub musi być zobowiązany do złożenia raportów zgodnie z sekcją 15 (d), i muszą złożyć w co najmniej jeden raport roczny przy użyciu formularza 20-F, formularza 10-K lub formularza 40-F (zgodnie z wymogami ustawy o wymianie).
Rejestrujący nie mogli nie wypłacić żadnych dywidend ani żadnych tonących funduszy od preferowanych akcji. Nie mogą także spłacać żadnych rat pożyczonych pieniędzy ani żadnych długoterminowych umów najmu.
Jeżeli rejestrujący jest spółką zależną w większości, oferty bezpieczeństwa można również zarejestrować na formularzu F-3 (zakładając, że spółka zależna spełnia niezbędną serię wymogów kwalifikowalności).
Wymagania dotyczące transakcji
Oferty bezpieczeństwa złożone przez rejestrujących, które spełniają określone warunki transakcyjne, mogą również użyć tego formularza do rejestracji. Obejmuje to pierwotną ofertę papierów wartościowych za gotówkę przez rejestrującego (lub w imieniu rejestrującego), jeżeli łączna wartość rynkowa wspólnych akcji na świecie wynosi równowartość 75 milionów USD lub więcej.
Pierwotna oferta niewymiennych papierów wartościowych może być również zarejestrowana, o ile rejestrujący wyemituje co najmniej 1 miliard USD na niewymiennych papierach wartościowych w ciągu 60 dni od złożenia oświadczenia rejestracyjnego (nie licząc kapitału zwykłego w ciągu ostatnich trzech lat), lub przynajmniej Zaległe niewymienne papiery wartościowe 750 milionów USD. Dotyczy to również spółki zależnej w 100% lub większościowej spółki komandytowej funduszu powierniczego, która kwalifikuje się jako dobrze wyemitowany emitent.
