Indeksy Lippera to wskaźniki, które śledzą wyniki finansowe różnych rodzajów strategii funduszy zarządzanych. Każdy indeks opiera się na wynikach największych funduszy giełdowych w grupie strategicznej.
Podział indeksów Lippera
Indeksy Lipper są konstruowane i zarządzane przez Lipper, który jest własnością Reuters. Lipper zarządza indeksami dla prawie każdego rodzaju strategii funduszy inwestycyjnych na rynku inwestycyjnym. Publiczne ujawnienie wyników Lipper Index zapewnia Wall Street Journal, a tutaj Barron's.
Aby skonstruować każdy indeks, Lipper uśrednia zwrot z funduszy na rynku inwestycyjnym, które są zarządzane zgodnie ze strategią Indeksu. Środki wykorzystywane do obliczania zwrotu indeksu są wybierane przez zarządzane aktywa. Liczba funduszy wykorzystywanych przez Lipper w celu uzyskania wydajności wskaźnika Lipper jest bardzo zróżnicowana. Większość indeksów Lipper wykorzystuje około 30 do 100 funduszy, aby uzyskać wyniki indeksu.
Indeksy Lippera są często uwzględniane w raportowaniu wyników funduszy wzajemnych. Zarządzający inwestycjami mogą wykorzystywać dane Lipper i Lipper Index w swoich raportach dla swoich klientów. Indeks Lippera może być również wykorzystywany jako główny punkt odniesienia funduszu wspólnego inwestowania.
Analiza wskaźnika Lippera
Indeksy Lipper mogą pomóc inwestorom detalicznym wgląd w strategie o najlepszych wynikach, a także w skuteczność różnych strategii w różnych ramach czasowych rynku. Za pośrednictwem tej strony Lipper zapewnia inwestorom informacje o najlepszych i najgorzej działających indeksach we wszystkich kategoriach rynkowych.
Roczny zwrot Lipper Index do 5 stycznia 2018 r. Pokazuje indeks Lipper China Reg Fund jako najlepiej działającą strategię w kategorii globalnych akcji. W strategii tej roczny zwrot wynosi 54, 30%. Tymczasem najgorzej działającą globalną strategią akcji w ciągu ostatniego roku był Lipper Short Bias Index, który reprezentuje wyniki funduszy z niedoborami akcji. Wskaźnik Lipper Short Bias ma roczny zwrot w wysokości -27, 50%.
Na rynku obligacji indeks lokalnych instrumentów dłużnych Lipper Emerging Markets jest strategią o najlepszych wynikach z rocznym zwrotem w wysokości 18, 20%. Najgorzej działającą strategią na rynku obligacji w ciągu ostatniego roku był Indeks Funduszu Alternatywnej Strategii Walutowej Lipper. Ta strategia ma roczny zwrot w wysokości -1%.
W kategorii rynku pieniężnego zwroty z indeksu Lipper wahały się od 1, 02% do 0, 30% w okresie rocznym do 5 stycznia 2018 r. Najlepszym indeksem był Indeks Instytucjonalnego Rynku Pieniężnego Lipper ze zwrotem 1, 02%. Najgorzej wypadającym funduszem w tej kategorii był zwolniony z podatku wskaźnik rynku pieniężnego Lipper New York ze zwrotem w wysokości 0, 30%.
