Kiedy większość ludzi kupuje produkty finansowe, zwykle zbytnio koncentruje się na podanej stopie procentowej. Łatwo jest odrzucić drobny druk pod ogromną ilością sformułowań prawnych, które zwykle obejmują terminy APR (roczna stopa procentowa) i APY (roczna stopa procentowa) - lub użyć synonimu tego drugiego, EAR (efektywna stawka roczna) - jak tajemne trio liter.
Istnieje jednak duża różnica między podobną, ale nie identyczną RRSO i RRSO. Każde wyrażenie brzmi dość prosto, ale błędne rozpoznanie jednego z nich może wiele kosztować.
Co to jest APR?
Roczna stopa procentowa (APR) jest miarą, która próbuje obliczyć, jaki procent kapitału spłacisz w danym okresie (w tym przypadku w ciągu roku), biorąc każdą opłatę z miesięcznych płatności w trakcie pożyczki, opłat z góry itp. na konto.
Jak się okazuje, hipoteka alfa - tylko odsetki - pożyczka w powyższym przykładzie ma niższą RRSO. Dzięki pożyczce Beta Mortgage - odsetki z opłatą wstępną - zasadniczo płacisz 3000 USD za przywilej pożyczenia 100 000 USD, a tym samym skutecznie pożyczasz tylko 97 000 USD. Nadal jednak spłacasz odsetki, które pożyczkodawca opiera na pożyczce w wysokości 100 000 USD, a nie 97 000 USD. Niższy mianownik ma taki sam efekt jak wyższy licznik. RRSO pożyczki hipotecznej Alpha wynosi 5, 00%, ale RRSO pożyczki hipotecznej Beta wynosi 5, 02%.
Aby obliczyć RRSO dla pożyczki, która obejmuje koszty wykraczające poza koszty pożyczonej kwoty głównej, najpierw ustal wysokość płatności okresowych.
W przypadku pożyczki hipotecznej Beta każda miesięczna rata wynosi:
100 000 USD to pożyczona kwota główna brutto, 0, 0475 stopa procentowa, 12 to liczba okresów w roku, a 360 to liczba okresów w trakcie pożyczki. Po obliczeniu okaże się, że miesięczna płatność wynosi 521, 65 USD.
Następnie podziel miesięczną płatność na pożyczoną kwotę netto ,
RRSO jest nieznaną wielkością, która rozwiązuje to równanie:
Nie można tego rozgryźć za pomocą jakiejkolwiek manipulacji algebraicznej. Będziesz potrzebować zamiłowania do prób i błędów oraz okropnej cierpliwości lub komputera.. Pomnóż przez 12, aby uzyskać roczną stawkę. Wynikowa stopa wynosi 5, 02%.
Oczywiście, oprócz wyżej wspomnianej metody obliczania RRSO, można porównać RRSO hipotek za pomocą narzędzia takiego jak kalkulator hipoteczny. Ważne jest, aby zrozumieć podstawy obliczania RRSO, ale korzystanie z kalkulatora hipotecznego może zaoszczędzić czas i uprościć sprawy.
Co to jest RRSO (lub EAR)?
RRSO różni się od RRSO tym, że ta ostatnia uwzględnia jedynie proste odsetki. RRSO obejmuje dodatkową komplikację odsetek składanych: odsetki naliczane od odsetek prostych, co ponownie zniekształca liczby i zwiększa zobowiązania kredytobiorcy - lub zyski oszczędzającego - powyżej standardowej prostej stopy procentowej.
Pamiętaj, że APY i EAR są identyczne. Reprezentują tę samą ilość, ale są cytowane pod jedną nazwą lub pod inną w zależności od okoliczności. Wyrażenia są dwiema stronami tej samej monety, w taki sam sposób, w jaki rozrachunki z jedną firmą są rozrachunkiem z drugą. Na przykład wystawca karty kredytowej użyłby terminu EAR (efektywna stawka roczna), a nie RRSO, ponieważ mówienie w kategoriach „dochodu” generowanego przez posiadaczy kart dla emitenta nie jest dobrym komunikatem publicznym.
Odsetki złożone - odsetki od odsetek - to temat, który powinien uzasadniać swój własny artykuł, i tak jest, ale wystarczy powiedzieć, że wiedza, że odsetki złożone różnią się od zwykłych odsetek, nie wystarczy. Przy obliczaniu RRSO / EAR okres mieszania jest wszystkim. Odsetki naliczane co pół roku znacznie różnią się od odsetek naliczanych codziennie, podobnie jak w przypadku większości kart kredytowych.
Różnica między RRSO a RRSO
Aby ustalić RRSO i RRSO na rachunkach z naliczanymi odsetkami, zacznij od stopy procentowej za okres naliczania - w tym przypadku oznacza to dzień. Target Corp. oferuje kartę kredytową, która pobiera odsetki w wysokości 0, 06273% dziennie. Pomnóż to przez 365, a to 22, 9% rocznie, czyli reklamowaną RRSO.
Aby obliczyć RRSO, zamiast pomnożyć 0, 06273% przez liczbę okresów mieszania w ciągu roku, dodaj 1 (co odpowiada kwocie głównej) i weź tę liczbę do potęgi liczby okresów łączenia w ciągu roku. Odejmij 1 od wyniku, aby uzyskać procent.
W pobliżu .0006273 × 365 = 22, 9% RRSO (1.0006273365) −1 = 25, 72072% RRSO
To prawie wszystko. Różnicę między APR i APY można zilustrować mocniej w kilku równaniach niż w dowolnej ilości prozy. Im wyższa stopa procentowa i w mniejszym stopniu im mniej okresów mieszania, tym większa różnica między RRSO i RRSO.
Zrozum, że z tych dwóch czynników, APY jest bardziej uniwersalnym środkiem, który określa, ile zapłacisz z tytułu odsetek (lub otrzymujesz, w przypadku kont depozytowych), niezależnie od częstotliwości składania. Dlatego ustawa o prawdzie w oszczędzaniu z 1991 r. Nakazuje ujawnianie RRSO przy każdym rachunku depozytowym oferowanym przez firmy świadczące usługi finansowe.
Biorąc pod uwagę, że RRSO i inną RRSO można zastosować do przedstawienia tej samej stopy procentowej, oczywiste jest, że pożyczkodawcy i pożyczkobiorcy wybiorą bardziej pochlebną liczbę, aby przedstawić swoją sprawę. Bank może reklamować RRSO konta oszczędnościowego dużą czcionką, a odpowiadającą jej RRSO w mniejszej, biorąc pod uwagę, że pierwsza z nich ma na pozór większą liczbę. Przeciwnie dzieje się, gdy bank działa jako pożyczkodawca, a nie pożyczkobiorca, i tym samym stara się przekonać swoich pożyczkobiorców, że nalicza stopę jak najbliższą zeru.
Dolna linia
Co może zrobić pożyczkobiorca przytłoczony danymi? Jak zawsze, zastrzeżenie emptor . Poszukaj APY na liście, zanim zwrócisz uwagę na APR. Jeśli nie wymieniono żadnej RRSO, należy obliczyć ją na podstawie wymienionej okresowej stopy procentowej za pomocą metody pokazanej tutaj. A jeśli obawiasz się, ile wystawca karty kredytowej obciąża Cię odsetkami, jednym z niezawodnych sposobów jest spłacenie salda w całości co miesiąc. To stopa nominalna, RRSO i RRSO równa zero.
