Co to jest certyfikat depozytowy o stałej stopie procentowej?
Certyfikat depozytowy o stałej stopie procentowej (CD) to instrument inwestycyjny, który ma ustaloną stopę procentową przez cały okres jego obowiązywania. Płyty CD zazwyczaj oferują warunki w odstępach od trzech miesięcy do jednego roku, a następnie przechodzą na okres dwóch, trzech lat i pięciu lat. Im dłuższy okres obowiązywania stałej stopy procentowej, tym wyższa stała stopa procentowa. Duże i małe banki detaliczne oferują płyty CD o stałej stopie procentowej.
Kluczowe dania na wynos
- Certyfikat depozytowy o stałej stopie procentowej (CD) jest instrumentem inwestycyjnym o ustalonej stopie procentowej przez cały okres jego obowiązywania. Po wykupieniu płyty CD posiadacze mogą albo wypłacić całą kwotę, albo przenieść ją na inną płytę CD. Zwykle płyty CD o stałym oprocentowaniu o dłuższej perspektywie płacą wyższe stopy procentowe, a kara za wcześniejsze wycofanie środków z płyty CD jest ustalona. Płyty CD o zmiennej stopie procentowej różnią się od płyt CD o zmiennej stopie procentowej, ponieważ ich oprocentowanie pozostaje stałe.
Zrozumienie certyfikatu depozytowego o stałej stopie procentowej
Oszczędzających, którzy zachowują ostrożność w swoich inwestycjach, pociągają płyty CD o stałym oprocentowaniu, które zapewniają im znane źródła dochodów do terminu zapadalności. Ponadto, ponieważ płyty CD są gwarantowane przez Federalną Korporację Ubezpieczeń Depozytów (FDIC) do kwoty 250 000 USD (na posiadacza rachunku, na emitenta), inwestorzy, którzy umieszczają swoje pieniądze w tych instrumentach, czują się pewnie, jeśli chodzi o bezpieczeństwo wartości aktywów. Płyty CD o stałym oprocentowaniu mogą nie płacić tyle odsetek, co inne papiery wartościowe o stałym dochodzie, ale konserwatywni oszczędzający akceptują kompromis z niższymi odsetkami i niższym ryzykiem kapitałowym.
Zazwyczaj za wcześniejsze wycofanie środków z płyty CD nakładana jest kara, więc prawie zawsze posiadacz płyty CD pozostawia pieniądze w instrumencie, dopóki nie dojrzeje. Po osiągnięciu dojrzałości, w zależności od potrzeb finansowych danej osoby, może przekształcić dojrzałą płytę CD w inną. Nowa stała stopa będzie jednak prawdopodobnie inna niż ta, która właśnie zapadła. Ogólne otoczenie stóp procentowych w gospodarce decyduje o sposobie ustawiania płyt CD o stałym oprocentowaniu przez banki emitujące.
CD o stałej i zmiennej prędkości
Płyta CD ze zmienną stopą procentową ma określony termin, podobnie jak płyta CD ze stałą stopą procentową, ale płatności odsetkowe mogą się zmieniać, ponieważ stopa płyty CD jest powiązana z określonym indeksem, takim jak indeks podstawowej stopy procentowej, indeks cen konsumpcyjnych lub stopa bonów skarbowych. Wypłacona kwota opiera się na różnicy procentowej między początkową wartością indeksu a ostateczną wartością indeksu. Inwestor na CD o zmiennej stopie procentowej jest mniej niechętny do ryzyka niż kupujący na CD o stałym oprocentowaniu, a jednostka, wkładając pieniądze na CD o zmiennej stopie procentowej, może wyrazić przekonanie, że stopy procentowe w gospodarce wzrosną w tym okresie z płyty CD. Jeśli mają rację, zarobią więcej odsetek niż w przypadku zakupu płyty CD o stałej stopie procentowej.
Przykład płyt CD o stałej szybkości
Bank oferuje stałą stawkę CD, która gwarantuje zwrot z oprocentowania w wysokości 5%. Okres obowiązywania płyty wynosi sześć miesięcy. Tatiana inwestuje 1000 USD w płytę CD. Po sześciu miesiącach ma ona możliwość wycofania 1 050 USD ze względu na siebie lub przeniesienia jej na inną płytę CD. Wybiera tę drugą opcję i pod koniec roku wycofuje 1100 USD w terminie zapadalności. Jej przyjaciel, Marc, zainwestował również 1000 USD w tę samą płytę CD, ale jest zmuszony do wycofania całej kwoty po trzech miesiącach z powodu nagłego wypadku rodzinnego. Kara za wcześniejsze wycofanie wynosi trzy miesiące odsetek. Marc płaci karę w wysokości 12, 50 USD za wcześniejsze wycofanie.
