Co to jest reguła filtrowania?
Reguła filtrowania to strategia handlowa, w której analityk techniczny ustala zasady określające, kiedy należy kupować i sprzedawać inwestycje, na podstawie zmian procentowych w stosunku do wcześniejszych cen. Reguła filtrowania ogólnie opiera się na pędu cen lub przekonaniu, że wzrost cen ma tendencję do dalszego wzrostu, a spadek cen - do dalszego spadku. Pewien wzrost procentowy uruchamia zakup, podczas gdy określony procentowy wzrost powoduje sprzedaż.
Chociaż trader może również zdecydować się na coś przeciwnego. Jest to strategia subiektywna, ponieważ wybrany poziom procentowy oparty jest na interpretacji analityka historii cen akcji.
Kluczowe dania na wynos
- Reguła filtrowania jest strategią handlową opartą na wcześniej ustalonych zmianach cen, zazwyczaj określanych ilościowo jako procent. Handlowiec określa zmianę ceny, której chce użyć, na podstawie analizy wykresów i określania, który procent działa najlepiej dla tego, co próbują osiągnąć. przedsiębiorca musi również określić, na czym polega zmiana ceny, na przykład ceny zamknięcia, ruch powyżej najwyższego lub najniższego poziomu lub inny ważny techniczny poziom cen.
Zrozumienie reguł filtrowania
Analitycy techniczni stosują swoją dyskrecję przy ustalaniu parametrów handlu regułami filtrów. Zasadniczo reguły filtrowania będą oparte na trendach historycznych i wzorcach cen papierów wartościowych określonych na wykresie cen aktywów. Na przykład techniczny inwestor może zauważyć, że gdy cena wzrośnie o 5% od określonego poziomu, ma tendencję do przemieszczania się o kolejne 10% w tym samym kierunku. Dlatego inwestor może skorzystać z tego, stosując regułę filtrowania i obserwując akcje (lub wszelkie aktywa, dla których reguła jest korzystna), które obniżą o 5% cenę wcześniejszej ceny zamknięcia, najniższą lub najwyższą. Handlowiec lub analityk decyduje również o cenie, na której opierają ruch, na przykład o wysokiej, niskiej lub zamkniętej linii cenowej lub o innym technicznie ważnym poziomie cenowym.
Zazwyczaj procent ten będzie oparty na krótkoterminowych trendach, które często skutkują uruchomieniem filtrów cen dla papierów wartościowych poruszających się między 1% a 10%. Poziomy mogą być mniejsze, na przykład 0, 2% lub 0, 5%, jeżeli są oparte na ruchach cen w ciągu dnia.
Na przykład, zgodnie z regułą filtra 1% kupuj / sprzedawaj, trader kupuje akcje, gdy ich cena wzrośnie o 1% powyżej poprzedniego zamknięcia (lub niskiej lub wysokiej) i sprzedaje je, gdy cena spadnie o 1% poniżej poprzedniego zamknięcia (lub niski lub wysoki).
Następnie inwestor musi również zdecydować, czy zamierza handlować w obu kierunkach, w górę iw dół, czy tylko w jednym kierunku. Na przykład, jeśli trend się podnosi, trader może zdecydować się na zakup, gdy cena wzrośnie o 1%, i sprzedać, gdy cena spadnie o 1%, ale nie będzie krótko sprzedawać, gdy spadnie o 1%.
Inny inwestor może zdecydować się na zakup przy wzroście o 1% i sprzedać, a przy spadku o 1%. Następnie przy wzroście o 1% pokrywają krótki i znów długo. W takim przypadku zawsze mają pozycję.
Filtruj implementacje reguł
Implementacja reguł filtrowania wymaga oprogramowania zapewniającego tę funkcję. Zasadniczo oprogramowanie transakcyjne lub wykresy do analizy technicznej można ustawić tak, aby automatycznie generowało powiadomienia lub automatycznie realizowało transakcje na podstawie preferencji inwestora.
Niektórzy inwestorzy mogą zdecydować się na automatyczny handel, który pozwala im szybciej korzystać z okazji handlowych. Po wyzwoleniu sygnału oprogramowanie automatycznie przejmuje transakcję. W innych sytuacjach inwestorzy mogą chcieć być powiadamiani o zmianach cen w celu podejmowania własnych decyzji inwestycyjnych.
W zależności od zestawu parametrów reguła filtrowania może skutkować dużą liczbą transakcji lub niewielką liczbą transakcji każdego dnia, tygodnia, miesiąca lub roku. Małe parametry, takie jak 1%, wywołują znacznie więcej transakcji niż filtr 15% lub 20%.
W przypadku dużej liczby transakcji ważne są prowizje i wielkość pozycji. Prowizje powinny być wystarczająco niskie, a wielkość pozycji wystarczająco duża, aby pokryć koszty częstego handlu małymi ruchami cen.
Przykład reguły filtrowania dla dziennych zapasów handlowych
Załóżmy, że dzień tradera jest zainteresowany zastosowaniem reguły filtrowania 0, 6% na Twitterze Inc. (TWTR).
Jeśli cena wzrośnie o 0, 6% w stosunku do ostatniego huśtawki, najwyższy lub najniższy, inwestor wejdzie w tym kierunku. Opuszczą swoją pierwotną pozycję i pozycje rezerwowe, jeśli cena wzrośnie o 0, 6% w przeciwnym kierunku (poza huśtawką wysoką lub niską). Jako kolejny filtr zastosują strategię tylko między godziną 9:30 a południem EST. Każda otwarta pozycja jest opuszczana w południe.
Wykres pokazuje, jak mogło się to wydarzyć w dniu, w którym akcje wzrosły o ponad 3% w dozwolonym okresie.
Twitter 1-minutowy wykres z zastosowanymi transakcjami według reguły filtrowania. TradingView
Pierwsza transakcja powoduje wzrost o 2, 29%. Drugi handel daje 0, 14% zysku. Trzeci handel daje 0, 03% zysku. Nie zakłada to poślizgu przy zamówieniach. Prowizje również muszą być uwzględnione.
