Co to jest pole stylu akcji
Ramka stylu akcji to wizualna reprezentacja głównych cech inwestycyjnych akcji i funduszy inwestycyjnych. Zestaw stylów został stworzony przez Morningstar i jest cennym narzędziem dla inwestorów do określania struktur zwrotu z ryzyka ich akcji / portfeli akcji i / lub tego, jak te inwestycje pasują do ich kryteriów inwestowania.
ŁAMANIE W DÓŁ Pole stylu akcji
Pudełko w stylu akcji składa się z dziewięciu kwadratów lub kategorii, a cechy inwestycyjne akcji / funduszy inwestycyjnych prezentowane są wzdłuż osi pionowej i poziomej. Zarządzający inwestycjami instytucjonalnymi wykorzystają kategorie skrzynek w stylu instrumentów akcyjnych jako główny czynnik do realizacji swoich celów zarządzania portfelem. Inwestorzy wszystkich typów mogą korzystać z kategorii skrzynek w stylu akcji, aby kontrolować akcje i fundusze inwestycyjne pod kątem indywidualnych cech inwestycyjnych.
W przypadku akcji i funduszy akcyjnych oś pionowa jest podzielona na trzy kategorie wielkości spółek w oparciu o kapitalizację rynkową: duże, średnie i małe. Oś pozioma reprezentuje styl inwestycji i różni się nieznacznie w przypadku akcji i funduszy akcyjnych. Zarówno akcje, jak i fundusze akcyjne obejmują kategorie wartości i wzrostu. W przypadku inwestycji giełdowych Morningstar klasyfikuje środkową kategorię, którą można ogólnie uznać za połączenie wartości i wzrostu, za rdzeń akcji i mieszankę funduszy. Inwestorzy często widzą te kategorie w raportach giełdowych i materiałach marketingowych funduszy inwestycyjnych.
Inwestorzy używają pól typu akcyjnego do identyfikowania określonych akcji lub funduszy akcyjnych w celu ukierunkowanej alokacji portfela inwestycyjnego. Czynniki ryzyka mogą zazwyczaj być ważnym czynnikiem przy filtrowaniu inwestycji według pola stylu. Zapasy o małej kapitalizacji i zapasy wzrostowe generalnie zgłaszają wyższe ryzyko przy wyższym potencjalnym zwrocie. Akcje o dużej kapitalizacji są często wyborem niskiego ryzyka dla inwestorów poszukujących inwestycji długoterminowych. Kategoria mieszania obejmie fundusze, które mają mieszankę akcji wzrostu i wartości. W przypadku akcji podstawowa kategoria odnosi się do inwestycji, które mogą być dobrymi długoterminowymi pakietami oferującymi stały potencjał wzrostu wartości kapitału.
Inwestycje w pudełka typu Equity Style
Morningstar pozwala inwestorom filtrować fundusze według kategorii pola typu akcje. Inwestor funduszy inwestycyjnych poszukujący stosunkowo bezpiecznych inwestycji kapitałowych o najwyższym potencjalnym zwrocie mógłby filtrować fundusze w kategorii dużych / wzrostowych.
W 2017 r. Akcje rynków wschodzących, a zwłaszcza akcje w Chinach, odnotowały jedne z najwyższych zysków na rynku wzrostowym. W okresie rocznym do 12 stycznia 2018 r. Fundusz Columbia Greater China Fund był zgłaszany jako jedna z najlepszych inwestycji w segmencie dużych kapitałów / wzrostu ze zwrotem w wysokości 65, 89%. Fundusz inwestuje głównie w spółki z regionu Wielkich Chin, w tym z Hongkongu, Chińskiej Republiki Ludowej i Tajwanu. Całkowity zwrot z funduszu obejmuje dywidendę, która jest wypłacana co roku. Według stanu na dzień 12 stycznia 2018 r. Fundusz odnotował końcową dwunastomiesięczną stopę dywidendy w wysokości 0, 53%.
