Co to jest pożyczka na dożycie?
Pożyczka na dożycie, zwana również hipoteką na dożycie, jest rodzajem hipoteki, w której pożyczkobiorca spłaca odsetki od kredytu co miesiąc. Zamiast dokonywać spłat kapitału, pożyczkobiorca dokonuje regularnych inwestycji w plan oszczędnościowy lub dożycie, które będą wymagalne w momencie wykupu hipoteki. Pożyczkobiorca wykorzystuje następnie środki z tego wyposażenia na spłatę kwoty głównej kredytu hipotecznego.
Pożyczki na dożycie były popularne przede wszystkim w Wielkiej Brytanii. Konsumenci, którzy ich używają, często decydowali się na zakup, jak Brytyjczycy, polisy ubezpieczeniowej na życie (odpowiednik całej polisy ubezpieczeniowej na życie w USA), aby zgromadzić oszczędności konieczne do spłaty kwoty głównej. Ta polityka ubezpieczeń na życie miałaby dojrzewać jednocześnie z hipoteką.
Jak działa pożyczka na dotacje
W celu autoryzacji pożyczki na pożyczkę pożyczkodawca będzie wymagał dowodu, że pożyczkobiorca ma realistyczny plan spłaty kapitału. Ten plan nie może opierać się na oczekiwanym spadku lub nadzwyczajnym spadku.
Powiedzmy, że pożyczkobiorca decyduje się na zakup domu, który kosztuje 150 000 USD, finansując zakup 25-letnią hipoteką na dożycie. Kredytodawca wystawiający hipotekę ustala miesięczną płatność na 850 USD (odzwierciedlającą obowiązującą stopę procentową w wysokości 6, 8%). Suma ta pokrywa jedynie odsetki od pożyczki; pożyczkobiorca musi samodzielnie pokryć wszelkie odpowiednie podatki i ubezpieczenie.
W międzyczasie pożyczkobiorca nabył również polisę na życie, która wygasa za 25 lat. Dokonuje miesięcznych płatności w wysokości 250 USD na tę polisę, ponieważ firma wydająca polisę obliczyła, że miesięczne płatności tej kwoty, z przewidywanym zyskiem z odsetek, zagwarantują, że polisa będzie miała wartość gotówkową w wysokości 150 000 USD lub więcej na koniec 25 lat Jeśli pod koniec 25 lat rynki będą stabilne, polityka dojrzeje, a pożyczkobiorca wykorzysta 150 000 USD zgromadzonych na spłatę kwoty głównej. Każda kwota w polisie powyżej 150 000 USD trafi do pożyczkobiorcy. Jakikolwiek niedobór będzie wymagał, aby kredytobiorca spłacił różnicę w gotówce.
W przypadku kredytu na dożycie miesięczne raty pożyczkobiorcy przeznaczane są wyłącznie na odsetki od pożyczki; spłata kapitału następuje w formie ryczałtu w momencie wykupu hipoteki.
Plusy i minusy kredytu na dożycie
Dobra część. Pożyczki na dożycie stanowią wiele zachęt dla kredytobiorców. Główną z nich są oczywiście niższe miesięczne płatności, ponieważ płacą jedynie odsetki zamiast odsetek i kapitału od pożyczki. Oczywiście nadal muszą wpłacać na ubezpieczenie na życie lub inną formę planu oszczędnościowego, aby wykazać, że planują ostatnią spłatę kapitału w terminie spłaty pożyczki.
Jednak wymuszony plan oszczędnościowy rzadko jest złą rzeczą, a nawet może być opłacalny: wiele osób zaciągnęło pożyczki na dożycie, wierząc, że pieniądze zaoszczędzone dzięki polityce ubezpieczeń na życie będą w końcu czymś więcej niż tylko hipoteką. W takich przypadkach pożyczkobiorca otrzyma dodatkową kwotę ryczałtową po spłacie kapitału hipotecznego.
Część ryzykowna. Pomimo tych korzyści kredyty na dożycie mogą być bardziej ryzykowne niż tradycyjne hipoteki. Każdy plan inwestycyjny lub oszczędnościowy może z czasem tracić na wartości w zależności od rynku: co będzie, jeśli nastąpi poważna korekta, która spowoduje spadek portfela portfela, w momencie, gdy nastąpi spłata kredytu hipotecznego? Podobnie nagłe zmiany stóp procentowych mogą zniekształcić prognozowaną stopę wzrostu wartości pieniężnej polisy ubezpieczeniowej na życie. Jeśli polisa straci wartość, pożyczkobiorca może pozostawić niedobór w momencie wykupu hipoteki. W takim przypadku musieliby mieć inne źródło gotówki, aby móc spłacić hipotekę.
Prawdziwy przykład pożyczki na wyposażenie
Ten scenariusz uderzył w tysiące brytyjskich właścicieli domów w ostatnich latach. Pod koniec lat 80. hipoteki na dożycie były niezwykle popularnym sposobem finansowania zakupu domu, napędzanym przez dynamicznie rozwijające się rynki akcji i nieruchomości (oraz specjalne ulgi podatkowe dla produktu); w ciągu jednego roku sprzedano ponad milion planów oszczędnościowych lub polis na dożycie. Ale pod koniec lat dziewięćdziesiątych stało się jasne, że plany te nie będą optymistycznie prognozowane - i kwoty kredytów hipotecznych, które mieli pokryć. W 2010 roku wielu właścicieli domów było zmuszonych znaleźć inne sposoby spłaty kredytu hipotecznego lub ryzykować utratę mieszkania.
Wielu organów regulacyjnych i analityków finansowych potępiło kredyty na dożycie jako przypadek nieuczciwej sprzedaży, podobnie jak w przypadku zmiennych uniwersalnych polis ubezpieczenia na życie, które pojawiły się w USA w tym samym czasie. Obecnie bardzo niewiele pożyczek na życie jest sprzedawanych w Wielkiej Brytanii.
