Co to jest uśrednianie kosztów dolarowych (DCA)?
Uśrednianie kosztów w dolarach (DCA) to strategia inwestycyjna, w której inwestor dzieli całkowitą kwotę do zainwestowania w okresowe zakupy docelowego składnika aktywów, aby zmniejszyć wpływ zmienności na ogólny zakup. Zakupy odbywają się niezależnie od ceny aktywów i w regularnych odstępach czasu; w efekcie strategia ta eliminuje wiele szczegółowej pracy związanej z mierzeniem czasu na rynku w celu dokonywania zakupów akcji po najlepszych cenach. Uśrednianie kosztu dolara jest również znane jako plan stałego dolara.
Uśrednianie kosztów dolara
Zrozumienie uśredniania kosztów dolara
Uśrednianie kosztów w dolarach jest narzędziem, które inwestor może wykorzystać do budowania oszczędności i bogactwa w długim okresie. Jest to również sposób na inwestora, aby zneutralizować krótkoterminową zmienność na szerszym rynku akcji. Doskonałym przykładem uśredniania kosztu dolara jest jego wykorzystanie w planach 401 (k), w których dokonuje się regularnych zakupów niezależnie od ceny dowolnego kapitału własnego na rachunku.
W planie 401 (k) pracownik może wybrać wcześniej ustaloną kwotę wynagrodzenia, którą chce zainwestować w menu funduszy inwestycyjnych lub indeksowych. Kiedy pracownik otrzymuje wynagrodzenie, kwota, którą pracownik postanowił wnieść do kwoty 401 (k), jest inwestowana w jego opcje inwestycyjne.
Uśrednianie kosztów w dolarach może być również stosowane poza planami 401 (k), takimi jak rachunki funduszy wzajemnych lub indeksowych. Ponadto wiele planów reinwestycji dywidendy pozwala inwestorom osiągnąć średnią cenę w dolarach poprzez regularne wpłaty.
Kluczowe dania na wynos
- Uśrednianie kosztu dolara odnosi się do praktyki dzielenia inwestycji kapitału własnego na wiele mniejszych inwestycji o równych kwotach, rozłożonych w regularnych odstępach czasu. Celem uśredniania kosztu dolara jest zmniejszenie ogólnego wpływu zmienności na cenę docelowy zasób; ponieważ cena prawdopodobnie będzie się zmieniać za każdym razem, gdy dokonywana będzie jedna z inwestycji okresowych, inwestycja nie podlega tak dużym wahaniom. Uśrednianie kosztu własnego ma na celu uniknięcie błędu popełnienia jednej inwestycji ryczałtowej w odniesieniu do wycena aktywów.
Przykład uśredniania kosztów w dolarach w świecie rzeczywistym
Joe pracuje w ABC Corp. i ma plan 401 (k). Co dwa tygodnie otrzymuje wypłatę w wysokości 1000 USD. Joe decyduje się przeznaczyć 10% lub 100 $ swojego wynagrodzenia na plan pracodawcy. Zdecydował się wnieść 50% swojej alokacji do funduszu wspólnego inwestowania o dużej kapitalizacji i 50% do funduszu indeksowego S&P 500. Co dwa tygodnie 10% lub 100 USD kwoty przed opodatkowaniem Joe będzie kupować wartość każdego z tych dwóch funduszy o wartości 50 USD, niezależnie od ceny funduszu.
Poniższa tabela pokazuje połowę 100 wkładów Joe do funduszu indeksowego S&P 500 w ciągu 10 okresów wypłaty. W ciągu dziesięciu wypłat Joe zainwestował łącznie 500 USD, czyli 50 USD tygodniowo. Ponieważ jednak cena funduszu wzrosła i spadła w ciągu kilku tygodni, średnia cena Joe wyniosła 10, 48 USD. Średnia była wyższa niż jego początkowy zakup, ale była niższa niż najwyższe ceny funduszu. To pozwoliło Joe wykorzystać fluktuacje rynku, gdy fundusz indeksowy wzrastał i tracił na wartości.
