Bank of America Corporation (BAC) podaje wyniki w przyszłym tygodniu, a analitycy spodziewają się, że firma osiągnie w czwartym kwartale zysk w wysokości 64 centów na akcję (EPS) przy 22, 6 mld USD przychodów. Finansowy gigant pokonał w październiku zyski i przychody z trzeciego kwartału, wywołując dwudniowe odbicie, a następnie załamanie do nowych minimów, co sugeruje, że gracze rynkowi niechętnie angażują spekulacyjny kapitał niezależnie od wskaźników kwartalnych.
Sektor bankowy znajduje się w odwrocie od miesięcy, reagując na serię podwyżek stóp procentowych Fed, a także głęboki sceptycyzm co do wzrostu gospodarczego USA w następnej dekadzie. Akcje Bank of America spadły od czasu ich zwiększenia w marcu 2018 r., Spadając prawie o 30% do najniższego minimum od września 2017 r. Odnowiony optymizm w 2019 r. Spowodował solidne odbicie długoterminowych poziomów wsparcia, podnosząc szanse na dodatkowe zyski, które mogłyby osiągnąć górne 20 $.
Wykres długoterminowy BAC (1990-2018)
TradingView.com
Akcje spadły do dwuletniego minimum przy skorygowanym podziale 4, 22 USD w październiku 1990 r. I znacznie wzrosły, osiągając silny trend wzrostowy, który zakończył się w połowie 40-tych lat podczas Azjatyckiej Zarazy w 1998 r. Sprzedał się pod koniec 2000 r., znajdując wsparcie u starszych nastolatków, podczas gdy kolejna poprawa zajęła cztery lata, aby ukończyć podróż w obie strony do wcześniejszego maksimum. Wybuch do 2005 r. Poczynił ograniczone postępy, pomimo baniek na rynku nieruchomości i baniek finansowych, w czwartym kwartale 2006 r. Utknął w połowie 50-tych dolarów.
Gwałtowny spadek osiągnął wsparcie na 2000 r. W sierpniu 2008 r., Co spowodowało silną falę ożywienia, a następnie historyczny spadek, który spowodował spadek akcji do 13-letniego minimum na poziomie 2, 53 USD. W 2010 r. Odbiło się w granicach 14 centów od 20, 00 USD, co oznaczało stromy poziom oporu, którego pokonanie zajęło prawie siedem lat. Próby wybicia w 2014 i 2015 r. Zakończyły się niepowodzeniem w tym okresie, a spadki wykroiły wyższe minima w pobliżu 5, 00 USD i 11, 00 USD.
Wybuch po wyborach prezydenckich w 2016 r. Zapalił się, generując dwie fale rajdowe do dziewięcioletniego szczytu w marcu 2018 r. Na poziomie 33, 05 USD, a następnie pogorszenia koniunktury, która nabrała tempa pod koniec grudnia. Wyprzedaż osiągnęła poziom zniesienia.382 trzyletniego trendu spadkowego w 2009 r., Który dostosował się do 50-i 200-miesięcznych wykładniczych średnich kroczących (EMA), co oznacza długoterminowe wsparcie, które powinno ograniczyć negatywne skutki pierwszym kwartale.
Jednak miesięczny oscylator stochastyczny odbiega od tego pozytywnego poglądu, przebijając się przez drugą fazę cyklu sprzedaży, który rozpoczął się w marcu 2018 r. (Zacieniony obszar). W rezultacie zmaltretowani akcjonariusze mogą być zmuszeni do zniesienia kulminacyjnego punktu sprzedaży, który podcina wsparcie lub niestabilne pilarki w niskich i średnich 20 USD. Identyfikacja wejścia o najniższym ryzyku może być trudna w przypadku tego konfliktu technicznego, dlatego handlowcy powinni kroczyć lekko, dopóki wskaźnik nie osiągnie głęboko wyprzedanej wartości lub nie przejdzie do nowego cyklu zakupów.
BAC Short-Term Chart (2016-2018)
TradingView.com
Ponadto trzyletni schemat cen sugeruje, że wzrost w 2019 r. Ostatecznie zakończy się niepowodzeniem, co spowoduje nawet niższe ceny. Stado wykonało pięciofalowy rajd Elliott między styczniem 2016 a marcem 2018 r., Podczas gdy spadek do grudnia zakończył 100% zniesienie ostatniej fali rajdowej. Ta niedźwiedzia struktura podnosi szanse, że długoterminowy trend wzrostowy dobiegł końca i że odbicie nie powiedzie się po wypracowaniu zbyt wysokich odczytów technicznych.
Niewypełniona luka w grudniu między 25, 50 USD a 26, 75 USD stanowi logiczny cel wzrostowy, teraz doskonale wyrównany przy 50-dniowym oporze EMA. Akcje nie utrzymują średniego ruchomego wsparcia od września, ale styczniowy efekt może spowodować niewielką presję zakupową, która osiąga 200-dniową EMA, która zakończyła próby rajdu w listopadzie i grudniu. Z kolei strefa cenowa między zniesieniem 50% na poziomie 27, 50 USD i 28 USD może zaoferować krótką sprzedaż o niskim ryzyku, a także dobre miejsce dla inwestorów na wyjście z pozycji długoterminowych.
Dolna linia
Akcje Bank of America osiągnęły głębokie wsparcie i mogą odbić się po zyskach z 16 stycznia. Jednak analiza fal Elliotta przewiduje, że długoterminowy trend wzrostowy dobiegł końca, co przygotowuje grunt pod jeszcze niższe ceny w 2019 r.
