Co to jest analityk ds. Badań?
Analityk badawczy to specjalista, który przygotowuje raporty dochodzeniowe dotyczące papierów wartościowych lub aktywów na potrzeby własne lub klienta. Inne nazwy tej funkcji to analityk papierów wartościowych, analityk inwestycyjny, analityk akcji, analityk ratingów lub po prostu „analityk”.
Prace prowadzone przez analityka badawczego mają na celu badanie, badanie, znajdowanie lub weryfikację faktów, zasad i teorii do użytku wewnętrznego przez instytucję finansową lub zewnętrznego klienta finansowego. Raport, który przygotowuje analityk, obejmuje badanie publicznych rejestrów papierów wartościowych spółek lub branż i często kończy się rekomendacją „kup”, „sprzedaj” lub „wstrzymaj”.
Jeśli analityk ds. Badań jest zaangażowany w bank inwestycyjny lub firmę papierów wartościowych kontrolowaną przez organizację członkowską Urzędu Regulacji Przemysłu Finansowego (FINRA), może zostać poproszony o zarejestrowanie się w organizacji samoregulacyjnej i / lub zdanie niektórych egzaminów.
Analitycy po stronie kupna określą, jak obiecująca wydaje się inwestycja i jak dobrze pokrywa się ona ze strategią inwestycyjną funduszu; analitycy sprzedający to ci, którzy wydają często słyszane rekomendacje „silnego kupowania”, „osiągania lepszych wyników”, „neutralności” lub „sprzedaży”.
Podstawy bycia analitykiem badawczym
Analitycy badań dzielą się zwykle na dwie grupy: „po stronie kupna” i „po stronie sprzedaży”. Analityk ds. Badań po stronie kupna (maklerski), zatrudniony przez spółkę zarządzającą aktywami, zaleca papiery wartościowe do inwestycji. Badania analityka po stronie sprzedaży (firmy inwestycyjnej) zwykle są sprzedawane po stronie zakupu. Badania po stronie sprzedaży są również przekazywane klientom za darmo, na przykład w celu pozyskania biznesu. Takie badania można wykorzystać do promocji firm.
Analitycy badań po stronie kupujących są często uważani za bardziej profesjonalnych, akademickich i cieszą się dobrą reputacją w porównaniu do strony sprzedającej. Praca badawcza po stronie sprzedaży często porównywana do marketingu, często płaci wyższe pensje.
Analitycy ds. Badań mogą pracować w różnych firmach, takich jak zarządzający aktywami, banki inwestycyjne, ubezpieczyciele, fundusze hedgingowe, fundusze emerytalne, domy maklerskie lub inne firmy, które muszą zbierać dane w celu wykrycia trendów lub podjęcia decyzji o wycenie, podjęcia decyzji inwestycyjnej lub prognozy perspektywy firmy lub aktywów. Według raportu US News Best Jobs mediana pensji dla analityka w 2015 r. Wyniosła 62 150 USD, podczas gdy najlepiej opłacane zarobki wyniosły ponad 120 000 USD, a najniższe 33 530 USD.
Kluczowe dania na wynos
- Analityk badawczy to specjalista, który przygotowuje raporty dochodzeniowe dotyczące papierów wartościowych lub aktywów na potrzeby własne lub klienta. Prace prowadzone przez analityka badawczego mają na celu badanie, badanie, znajdowanie lub weryfikację faktów, zasad i teorii do użytku wewnętrznego przez instytucję finansową lub zewnętrznego klienta finansowego. Raport, który przygotowuje analityk, obejmuje badanie publicznych rejestrów papierów wartościowych spółek lub branż i często kończy się rekomendacją „kup”, „sprzedaj” lub „wstrzymaj”. Główne różnice między analitykami po stronie kupna i analityka to: rodzaj firmy, która ich zatrudnia oraz osoby, którym wydają zalecenia.
Kwalifikacje analityka badawczego
Firmy, które zatrudniają analityków badawczych, czasami wymagają dyplomu magistra finansów lub dyplomu Chartered Financial Analyst (CFA) oprócz kilku przeszkód regulacyjnych. Analitycy ds. Badań mogą być zobowiązani do zdania egzaminu z serii 86/87, jeśli są zaangażowani w organizację członkowską.
Inne licencje na papiery wartościowe często wymagają dołączenia ogólnej licencji przedstawiciela papierów wartościowych serii 7 oraz licencji na jednolitego agenta papierów wartościowych serii 63. Licencje FINRA są zazwyczaj związane ze sprzedażą określonych papierów wartościowych jako zarejestrowany przedstawiciel firmy. Analitycy inwestycyjni mogą również starać się o uzyskanie certyfikatu dyplomowanego analityka finansowego (CFA).
Analityk finansowy kontra analityk
Firmy finansowe w Stanach Zjednoczonych tak naprawdę nie przedstawiają jednolitej definicji żadnej pracy. Niektórzy analitycy finansowi to tak naprawdę badacze, którzy zbierają i organizują dane rynkowe, podczas gdy inni opracowują konkretne propozycje inwestycji w papiery wartościowe z dużymi klientami instytucjonalnymi. Podobnie, niektórzy analitycy badań są chwalonymi specjalistami od marketingu, podczas gdy inni stosują wiedzę społeczno-ekonomiczną lub polityczną i prawdopodobnie są lepiej klasyfikowani jako konsultanci zarządzania.
Możliwe jest zawężenie różnic między analitykami badawczymi a analitykami finansowymi. Ogólnie rzecz biorąc, analitycy finansowi koncentrują się na analizie inwestycji i wyników rynkowych. Opierają się na podstawowym zrozumieniu wyceny przedsiębiorstw i zasad ekonomicznych przy tworzeniu raportów i rekomendacji; są ekspertami zza kulis. Analitycy zajmujący się badaniami odgrywają mniej nakazową rolę niż analitycy finansowi. Zamiast patrzeć przez obiektyw ogólnych zasad ekonomicznych, skupiają się bardziej na modelach matematycznych, aby uzyskać obiektywne odpowiedzi na temat danych historycznych.
Analitycy finansowi zbierają i analizują dane, ale zawsze w kontekście wcześniejszego dedukcyjnego zrozumienia, jak powinny funkcjonować rynki. Ich myślenie jest systemowe i, szczególnie na wyższych szczeblach, subiektywne. Analitycy badawczy zwykle koncentrują się na operacjach. Daj analitykowi badawczemu szereg danych wejściowych, a on może obliczyć najbardziej efektywny sposób na maksymalizację wydajności. Jeśli analityk ds. Badań pracuje w branży papierów wartościowych, prawdopodobne jest, że zalecenia zostaną wydane na podstawie określonych wcześniej kryteriów.
Kupuj analityków po stronie sprzedającej
Główne różnice między tymi dwoma typami analityków badawczych to rodzaj firmy, która ich zatrudnia, i ludzie, którym wydają zalecenia.
Analityk po stronie sprzedaży pracuje dla biura maklerskiego lub firmy, która zarządza indywidualnymi kontami i udziela rekomendacji klientom firmy. Analityk kupujący zwykle działa dla inwestorów instytucjonalnych, takich jak fundusze hedgingowe, fundusze emerytalne lub fundusze wspólnego inwestowania. Osoby te przeprowadzają badania i wydają zalecenia dla zarządzających pieniędzmi funduszu, który ich zatrudnia.
